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Concours à une meilleure approche de gestion du portefeuille crédit dans les IMF : cas de PADME-Bénin

Réalisé et soutenu par HOUNDAHO W.G. Septus et HOUNKANLIN D.C.S.Abdel Kamel

THEME :

CONCOURS A UNE MEILLEURE APPROCHE DE GESTION DU

PORTEFEUILLE CREDIT DANS LES IMF : cas du PADME- Bénin

REPUBLIQUE DU BENIN

MINISTERE DE L’ENSEIGNEMENT SUPERIEUR ET DEMINISTERE DE L’ENSEIGNEMENT SUPERIEUR ET DEMINISTERE DE L’ENSEIGNEMENT SUPERIEUR ET DEMINISTERE DE L’ENSEIGNEMENT SUPERIEUR ET DE LA LA LA LA

RECHERCHERECHERCHERECHERCHERECHERCHE SCIENTIFIQUESCIENTIFIQUESCIENTIFIQUESCIENTIFIQUE

UNIVERSITE D’ABOMEYUNIVERSITE D’ABOMEYUNIVERSITE D’ABOMEYUNIVERSITE D’ABOMEY---- CALAVICALAVICALAVICALAVI

FACULTE DES SCIENCES ECONOMIQUES ET DE GESTIONFACULTE DES SCIENCES ECONOMIQUES ET DE GESTIONFACULTE DES SCIENCES ECONOMIQUES ET DE GESTIONFACULTE DES SCIENCES ECONOMIQUES ET DE GESTION

MEMOIRE DE MAITRISE ES SCIENCES DE GESTIONMEMOIRE DE MAITRISE ES SCIENCES DE GESTIONMEMOIRE DE MAITRISE ES SCIENCES DE GESTIONMEMOIRE DE MAITRISE ES SCIENCES DE GESTION

OPTION : FILIERE :

Sciences de gestion Management Des Organisations

Réalisé et soutenu par :

sous la direction de :

HOUNDAHO G.W. Septus M. YEBA C. Thomas

& Professeur assistant à la FASEG

HOUNKANLIN Abdel Kamel et de

M. Moïse E. DOVONOU

Enseignant à la FASEG

AVRIL 2010



LA FACULTE N’ENTEND DONNER AUCUNELA FACULTE N’ENTEND DONNER AUCUNELA FACULTE N’ENTEND DONNER AUCUNELA FACULTE N’ENTEND DONNER AUCUNE

APPROBATION NI IMPROBATIONAPPROBATION NI IMPROBATIONAPPROBATION NI IMPROBATIONAPPROBATION NI IMPROBATION

AUX OPINIONS EMISES DANS CE MEMOIRE.AUX OPINIONS EMISES DANS CE MEMOIRE.AUX OPINIONS EMISES DANS CE MEMOIRE.AUX OPINIONS EMISES DANS CE MEMOIRE.

CCCCES OPINIONS DOIVENT ETREES OPINIONS DOIVENT ETREES OPINIONS DOIVENT ETREES OPINIONS DOIVENT ETRE

CONSIDEREES CONSIDEREES CONSIDEREES CONSIDEREES COMMECOMMECOMMECOMME

PROPRE A LEURS AUTEURSPROPRE A LEURS AUTEURSPROPRE A LEURS AUTEURSPROPRE A LEURS AUTEURS



DEDICACESDEDICACESDEDICACESDEDICACES

A Dieu qui quotidiennement me donne : la force de continuer le combat, la foie en l’avenir et en la

réussite.

A ma mère Noussiratou ASSAI qui jamais n’a cesser de rêver pour son fils ; inlassable combattante et

pieuse servante de l’éternel, trouve ici les preuves de tes nombreuses sacrifices.

A mon père HOUNKANLIN Henri, tous les espoirs ne sont pas vains. Merci pour le devoir paternel

rempli. Que ce travail soit le début de la réalisation de nos rêves.

A ma sœur Olga HOUNKANLIN épouse Honfo, reçois ici le témoignage de la reconnaissance de ton

immense soutien. Que ce travail soit la satisfaction de tes efforts et que tes prières y retrouvent le

chemin de leur réalisation.

A tous mes proches, frères, parents alliés et amis je dédis ce travail.

A toi DJIBRIL Iradath la fille de l’autre qui a toujours soutenu l’homme que je suis au nom de tes

sentiments ; trouve ici toute l’expression de toute ma reconnaissance

HOUNKANLIN Abdel Kamel



DEDICACES

� A vous l’Eternel notre DIEU, qui êtes le chemin, la vérité et la

vie, merci infiniment pour tous les bienfaits.

� A mes chères mères Léontine HOUNFODJI et Julienne

GBENOU inlassables combattantes, bravant les vicissitudes de

la vie pour faire de moi homme, recevez ici toutes ma gratitude.

� A mon père Bruno HOUNDAHO, tous les espoirs ne sont pas

vains. Merci pour ton sacrifice et le sens du devoir paternel. Je

me prépare ainsi à apporter quelque chose à l’humanité. Que ce

travail soit le début de la réalisation de tes rêves.

� A ma chérie Arrielle Nadège ADJOVI AGBANGLANON, pour ton

soutien indéfectible. Que DIEU bénisse nos projets.

� A mes tantes et oncles, cousines et cousins, sœurs et frères,

veuillez trouver dans ce travail, le fruit de vos divers soutiens.

� A tous mes amis et connaissances, je dédies ce travail.



Rendons grâce à Dieu, car il est bon.

C’est le lieu ici de témoigner ici toutes notre gratitude à :

Notre maître de mémoire, Monsieur Moise DOVONOU, qui malgré ces innombrables

occupations, a su diriger ce travail avec amour et humilité.

Nos remerciements à :

� Tous les professeurs de la FASEG, pour avoir contribué à notre formation humaine

et intellectuelle

� Tous les honorables membres du jury qui ont accepté apprécier notre travail

� A Monsieur le Directeur Général par intérim et à tout le personnel du PADME

particulièrement Monsieur Fidèle AGASSOUSSI dont le concours n’est pas du reste

� A Monsieur Séraphin ADEYEMI, Boris LOKONON et Monsieur Fiacre ADJAHINI

� A tous nos amis qui de près ou de loin ont contribué à la réalisation de ce travail

A tous, nous disons merci.



BCEAO : Banque Centrale des Etats de l’Afrique de l’Ouest

CAPAF : Programme de Renforcement des Capacités des

institutions de micro finance en Afrique Francophone

CAPE : Cellule d’Analyse de la Politique Economique

CP : Chargé de Prêt

ENEAM : Ecole Nationale d’Administration et de Magistrature

FASEG : Faculté des Sciences Economiques et de Gestion

FCFA : Franc de la Communauté Financière Africaine

FECECAM : Fédération des Caisses d’Epargne et de Crédit

Agricole Mutuel

IMF : Institution de Micro Finance

ONG : Organisation Non Gouvernementale

PADME : Association pour la Promotion et l’Appui au

Développement des Moyennes Entreprises

PAPME : Association pour la Promotion et l’Appui aux Petites

et Moyennes Entreprises

PARMEC : Programme d’Appui à la Réglementation des Mutuels

d’Epargne et de Crédit

PNUD : Programme des Nations Unies pour le Développement

SFD : Système Financier Décentralisé



� Tableau N°1 : Répartition des enquêtés selon leur nature et effectif

� Tableau N°2 : Présentation du personnel du PADME

de 2003-2008

� Tableau N°3 : Evolution du montant des impayés en FCFA de 2003-2008

� Tableau N° 4 : Evolution des crédits en souffrance de 2003 à 2008

� Tableau N°5 : Répartition des clients selon le sexe

� Tableau N°6: Répartition des clients enquêtés selon leurs secteurs

d’activités

� Tableau N°7 Répartition des clients selon leurs modalités de connaissance du

PADME

� Tableau N°8 : Répartition des clients selon les causes de leurs retards de paiement

� Tableau N°9: Répartition des clients selon la période de l’impayé

� Tableau N°10 : Répartition selon le montant du crédit

� Tableau N°11 : Répartition des clients selon le numéro du crédit

� Tableau N°12 : Avis des clients par rapport au taux d’intérêt

� Tableau N°13 : Répartition des clients selon le type de crédit

� Tableau N° 14 : Répartition des clients selon les échéances exigées par

PADME

� Tableau N°15: Répartition des clients selon leurs appréciations par rapport

aux visites des chargés de prêts

� Tableau N°16 : Répartition des clients selon le moment de visite

� Tableau N°17 : Répartition des clients selon l’appréciation du suivi fait par

les CP



Graphique n°1 : l’évolution du taux de remboursement 2003-2008

Graphique n°2 : Evolution du taux de respect des échéances sur la période 2003-

2008

Graphique°3 : Evolution du taux de recouvrement des crédits2003-2008

Graphique°4 : Evolution du TRP sur la période 2003-2008

Graphique n° 5 : L’évolution du TPAR de 2003-2008

Graphique°6 : Evolution du TPCS de 2003 à 2008

Graphique N°7 : Evolution du taux de perte sur créances de 2003 à 2008

Graphique N°8 : satisfaction des clients par rapport à la procédure d’octroi de

crédit.

Graphique N°9 : répartition des clients selon leurs moyens de remboursement des

crédits

Graphique N°10 : répartition des clients suivant l’appréciation du suivi des CP

Graphique N°11 : incidence du suivi sur le rendement des clients

Graphique N°12 : Répartition des attentes des clients pour atténuer les impayés.

Graphique N°13 :répartition des clients suivant leur décision



INTRODUCTION

CHAPITRE I: CADRE THEORIQUE ET METHODOLOGIE DE LA

RECHERCHE

Section 1 : Problématique et intérêt de l’étude

Section 2 : Méthodologie de recherche et revue de littérature CHAPITRE II : DE LA PRESENTATION DU CADRE INSTITUTIONNEL A LA GESTION DU PORTEFEUILLE CREDIT AU PADME Section 1 : PPrréésseennttaattiioonn eett oorrggaanniissaattiioonn aaccttuueellllee ddee PPAADDMMEE

SSeeccttiioonn22 :: FFoonnccttiioonnnneemmeenntt eett aaccttiivviittééss dduu PPAADDMMEE Section 3 : Gestion du portefeuille crédit et indicateurs de qualité de portefeuille CHAPITRE III : DE LA PRESENTATION ET L’ANALYSE DES RESULTATS A

LA FORMULATIONS DES APPROCHES DE SOLUTIONS

Section 1 : Présentation et analyse des résultats

Section 2 : Approches de solutions et conditions de mise en œuvre

CONCLUSION

BLBLIGRAPHIE

ANNEXES

TABLE DES MATIERES



INTRODUCTION



Au lendemain de l’énorme crise économique et bancaire survenue dans les

années 80 au Bénin, des programmes d’appui, des agences de développement des

fonds d’investissement furent crées pour promouvoir la croissance, le

développement économique et social, réduire la pauvreté et répondre aux besoins

des populations exclues des services du secteur bancaire formel faute de garanties

réelles nécessaires. Au nombre de ceux ci figure en bonne place l’Association pour

la Promotion et l’Appui au Développement de la Micro Entreprise (PADME). Elle a

donc pour mission d’insuffler un dynamisme nouveau aux activités vitales de

l’économie en rendant l’accès facile et rapide aux services financiers à toute

personne à faible revenu porteuse d’idées génératrices de revenus .Il s’agit pour

cette institution d’accroître la rentabilité des micro entreprises déjà existantes en

les guidant vers le formel pour ainsi consolider les emplois générés par ces micro

entreprises et par effet retro, assurer sa propre performance. Ainsi, la survie de

toute institution de micro finance (IMF) dépend entre autre, de sa performance en

matière de gestion de son portefeuille crédits. Dans cette logique, il lui est alors

indéniable de pouvoir assurer le retour de ses créances après tout octroi des

crédits. Ainsi l’association PADME à l’instar de certaines IMF, s’active chaque jour à

pratiquer une meilleure politique de recouvrement de ses créances. Mais force est

de constater que depuis quelques années IMF, que certains clients ont du mal à

honorer leurs engagements vis- à- vis de l’association malgré toutes les mesures

prises par cette dernière. Si l’on convient que le développement et la pérennité

des IMF passent inévitablement par l’atteinte d’un bon niveau de solvabilité, il est

évident qu’une mauvaise gestion du portefeuille crédit conséquence du non

recouvrement des créances à terme par le PADME risque d’entraver la viabilité de

celui-ci et ainsi, le pousser au déficit.

Face à cette menace, il urge pour les dirigeants de l’institution de

rechercher les fondements réels de l’insolvabilité des clients pouvant conduire à la

dégradation du portefeuille crédit.

De la nécessité d’améliorer la performance des IMF, nous avons choisi mener une

étude dont le thème est :

« CONCOURS A UNE MEILLEURE APPROCHE DE GESTION DU PORTEFEUILLE CREDIT

DANS LES INSTITUTIONS DE MICRO-FINANCE : cas de PADME-Bénin ».



Cette étude vise à rechercher les causes du non levé des créances et à

énoncer des ouvertures contributives en vue de réduire les taux d’impayés et ainsi

d’accroître du coup la rentabilité de l’institution.

Notre étude consiste dans un premier chapitre à aborder le cadre théorique

et la méthodologie de la recherche ; dans un second chapitre nous abordons la

présentation du cadre institutionnel et la gestion du portefeuille crédit au PADME

et enfin dans un troisième chapitre nous présentons et analysons les résultats de

nos recherches, d’une part et proposons des approches de solutions pour une

meilleure gestion des crédits en vue de rompre avec le problème d’impayés au sein

du PADME d’autre part.



CHAPITRE I

CADRE THEORIQUE ET METHODOLOGIE DE LA

RECHERCHE



Dans ce chapitre, il s’agit pour nous, de mettre en relief d’une part la

problématique, les objectifs, les hypothèses et d’autre part la méthodologie

utilisée et la revue de littérature.

SECTION 1 : PROBLEMATIQUE ET INTERET DE L’ETUDE

Paragraphe 1 : Problématique de recherche et intérêt de l’étude

I- Problématique de l’étude

Depuis leur avènement, les IMF représentent au côté des banques classiques,

le meilleur instrument de financement de proximité d’activités. Ainsi les IMF,

permettent à la majorité de la population à faibles revenus de participer à la

création et à la distribution de la richesse nationale grande préoccupation des

économistes contemporains.

L’objectif premier des IMF est d’inscrire leurs activités dans la durée. Au

nombre des IMF que compte le Bénin, le PADME a su s’illustrer comme étant l’une

des plus performantes

En effet, d’après les données de la cellule de micro finance du Ministère des

finances, au 31 décembre 2005, le portefeuille du PADME était de 20,547 Milliard

de francs CFA juste derrière celui de la FECECAM (22,872 Milliards) et celui du

PAPME (22,442 Milliards).

Pourtant, l’Association PADME rencontre d’énormes difficultés quant à la

gestion de son portefeuille crédit. Au nombre de ces difficultés nous pouvons

citer :

• La persistance des retards de remboursement

• L’insuffisance de ressources humaines

• Le seuil des impayés fréquemment élevé

D’ailleurs, au 31 décembre 2007, le niveau des impayés au PADME a atteint

6,5% (plan d’affaire 2007) de l’encours du crédit soit environ 1Million de francs. Il

est à souligner que selon les conclusions du forum sur la micro- finance, organisé le

11 septembre 2009 par le MCA- Bénin en collaboration avec les IMF, quant à la

problématique de recouvrement des créances, 12 à 16% des bénéficiaires de

crédits n’arrivent pas à rembourser les prêts contractés. Ces faiblesses constituent



un handicap majeur pour le système financier décentralisé (SFD). Il revient alors

aux gestionnaires des IMF en général et ceux de PADME en particuliers de

déterminer les meilleures politiques nécessaires pour promouvoir la croissance et

la continuité de leurs activités. C’est compte tenu du caractère préoccupant de

cette situation et surtout du fait de l’impulsion nouvelle qu’essaie de donner le

gouvernement actuel au secteur de la micro finance que nous nous sommes résolus

à mener notre réflexion sur le thème :

« CONCOURS A UNE MEILLEURE APPROCHE DE GESTION DU PORTEFFEUILLE

CREDIT DANS LES IMF : cas de PADME- Bénin »

II- Intérêt de l’étude

Tous les problèmes cités ci-dessus, constituent de véritables goulots

d’étranglement pour les IMF dans leur mission de garantir les services financiers

aux populations les plus vulnérables. Ils compromettent également la pérennité

financière de ces institutions.

Au niveau du PADME, ces problèmes représentent de réels freins au développement

de ses activités

Dans un contexte où la micro finance est en croissance effrénée en Afrique

et surtout au Bénin, la nécessité d’une recherche qui vise à inscrire les IMF en

général et le PADME en particulier dans une logique d’une gestion efficace des

micros crédits (éléments essentiels du patrimoine) s’impose.

Paragraphe 2 : OBJECTIFS ET HYPOTHESES DE RECHERCHE

I -Objectifs de l’étude

L’objectif premier de cette recherche est de déterminer les éléments qui

participent fortement à la dégradation du portefeuille crédit au sein du PADME et

de proposer des approches de politiques en vue de pallier à ce problème. Il s’agit

pour nous de façon spécifique de :

O1 : analyser les modalités d’octroi des crédits au sein du PADME

O2 : analyser le système de suivi des prêts par les agents du PADME

II-Hypothèses de recherche

Pour atteindre ces objectifs spécifiques nous nous sommes basés sur des

hypothèses de recherche qui sont :



H1 : la défaillance de la procédure d’octroi de crédit explique le non

remboursement des crédits.

H2 : Le manque de suivi des clients après le déboursement des crédits est à

l’origine des retards de paiement.

SECTION 2 : METHODOLOGIE DE RECHERCHE ET REVUE DE LITTERATURE

Paragraphe 1 : REVUE DE LITTERATURE

Nous ne sommes pas les premiers à aborder le problème de gestion du

portefeuille crédit dans les IMF. C’est pour cela que nous nous attardons plus ici

sur les travaux composés de rapports, des pratiques optimales au suivi d’un

système de financement décentralisé.

Pour ce fait nous passons en revue quelques travaux antérieurs de recherche

en définissant d’abord les concepts appropriés au secteur de la micro finance.

I- Clarification de concepts de base des IMF

Le présent concept de base vise à clarifier certains termes utilisés tout au

long de ce travail.

� Micro finance

« La micro finance fait référence à l’offre de services financiers (épargne et

crédit) de faibles dimensions à destination des micros entreprises. Les micros

entreprises emploient généralement moins de 10 personnes, ont un capital et des

revenus faibles et offrent en général des produits et services au secteur informel.

Dans la plus part des cas, ce type de clients n’intéresse pas la banque ».1

� Le crédit

Selon le lexique d’économie Ahmed SILEM, Jean ALBERT et AL, « le crédit se

définit comme étant un acte de confiance se traduisant par un prêt en nature ou

1 Cf. YARON jacob senior Advior Rural Finance, Banque Mondiale Etats- Unis



en espèces consenti en contrepartie d’une promesse de remboursement dans un

délai généralement convenu à l’avance ».

La classification des crédits peut se faire selon plusieurs critères, mais

l’instruction n°3 de la Banque Centrale des Etats de L’Afrique de L’Ouest (BCEAO)

relative à la règlementation des institutions de micro finance (IMF) précise la

nature des crédits selon leur durée initiale de remboursement. Ainsi sont

considérés comme :

• Crédit à court terme, les crédits dont la durée initiale de remboursement, y

compris tout différé éventuel n’excédant pas 12 mois.

• Crédit à moyen terme, les crédits dont la durée initiale de remboursement, y

compris tout différé éventuel, est supérieure à 12 mois mais inférieur à 36 mois.

• Crédit à long terme, les crédits dont la durée initiale de remboursement, y

compris tout différé éventuel, est supérieure à 36 mois.

De même, en fonction de leur degré de recouvrement, la loi distingue les

crédits sains dont les échéances de payement sont régulièrement respectées. Les

crédits en souffrance sont par contre ceux dont une échéance au moins est

impayée depuis plus de trois mois.

� Micro crédit

Les micros crédits constituent une « demande financière qui se manifeste

essentiellement au sein des populations pauvres dont la majorité reste localisée

dans les zones périurbaines ». Autrement dit, les micros crédits représentent un

fond de commerce variant entre 10000 francs CFA et 5000000 francs CFA octroyés à

des personnes frappées par la pauvreté monétaire, mais économiquement actives

et qui s’organisent autour de la micro entreprise.

� Micro entreprise

Le rapport de l’état de l’économie nationale édité en décembre 1997

définit la micro entreprise comme étant l’ensemble des « activités économiques et

commerciale de moindre importance auxquelles s’adonne une population de



personnes qui font montre de dynamisme et ont acquis un certain savoir-faire dans

les domaines de commerce, de l’artisanat et de l’industrie ».2

� Institution de micro finance

Dans une publication de la Banque Mondiale éditée en Août 1998 à propos

de sa politique de micro finance en Afrique sub-saharienne, il est écrit ceci : « par

institution de micro finance, on désigne des agents et des structures qui effectuent

des transactions financières d’un montant relativement faible en ayant recours à

une méthodologie spécifique basée sur la moralité du client. Ce sont des

institutions qui s’adressent à des ménages à faibles revenus, à des micros

entrepreneurs, à de petits exploitants agricoles et à d’autres individus qui n’ont

pas accès au système bancaire ».

� Le système de gestion des crédits

Ce système n’est pas un système d’information, mais concerne plutôt

l’ensemble des politiques et procédures, écrites ou non écrites, qui registrent les

opérations de crédit de l’institution.

� Les impayés

Un crédit en impayé (ou un crédit en retard) est un crédit sur lequel des

remboursements sont en retard (calme dow).

Selon L’USAID (United States Agency for International Development), « Les

impayés appelés aussi arriérés ou retards de remboursement, mesurent le

pourcentage du portefeuille de crédit à risque » .

Par contre, selon la définition adaptée de SEEP (Small Entreprise Education

and Promotion Network), les échéances impayées ou en retard sont des

remboursements dont l’échéance est dépassée ; des crédits en retard sont des

crédits sur lesquels au moins un remboursement est en retard.

2 Cf. « Rapport sur l’état de l’économie nationale : développement récent perspective à terme »



� Crédit irrécouvrable

Un crédit est irrécouvrable lorsqu’un emprunteur ne peut ou ne veut pas

rembourser son crédit et que l’institution n’espère plus percevoir le

remboursement. L’IMF devrait toutefois continuer ses efforts de recouvrement.

En général, un crédit est considéré irrécouvrable quand l’emprunteur est en

impayé de deux (2) ou trois (3) échéances.

� Crédit en souffrance

L’instruction n°4 relative au déclassement des crédits de la BCEAO définit

les crédits en souffrance comme étant des crédits dont une échéance au moins est

impayée depuis plus de trois (3) mois.

� Garanties

AZOCLI René, dans une étude sur le système de prévision et de gestion de

risque d’insolvabilité du PADME, a présenté de garanties sous deux angles :

• Dans un premier temps l’auteur définit les garanties comme l’ensemble des

éléments qui prouvent la bonne moralité de l’entrepreneur et la rentabilité de

l’entreprise. Mais cette forme de garanties n’est que subjective et semble

insuffisant parfois pour assurer le recouvrement du crédit. En effet la gestion des

fonds ne se fait pas toujours dans l’orthodoxie, ce qui engendre alors assez de

difficulté lors du recouvrement.

• Dans un second temps, il a recours à d’autres formes de garanties pour protéger les

crédits octroyés. Il s’agit de la caution solidaire, des garanties financières et des

sûretés réelles. On pourrait définir ces formes de garanties comme étant

l’ensemble des biens (matériels et financiers) et autres éléments de pression

sociale servant de gage aux promoteurs en cas d’incapacité de paiement.



II- Quelques cas d’études

Il s’agit pour nous de passer en revue certains auteurs qui ont totalement ou

partiellement abordé les problèmes que nous évoquons dans le cadre de ce travail,

les analyses qu’ils ont faites et les conclusions auxquelles ils ont abouti.

Les auteurs ont pu expliquer de façon générale quelques éléments

nécessaires pour une gestion efficace des performances.

Selon Joanna LEDGERWOOD (1999), la gestion des impayés nécessite un

examen complet des méthodes de crédits, des procédures opérationnelles et

l’image institutionnelle de l’IF. Les problèmes d’impayés sont le plus souvent le

résultat d’une mauvaise conception des produits de prêt et des procédures

d’octroi de crédit. La gestion des impayés passe par six éléments essentiels à

s’avoir :

• L’appréciation du service de crédits par les clients.

• La sélection des clients

• Le degré d’engagement de responsabilité du personnel de terrain et des clients vis-

à-vis des retards de remboursement.

• La fiabilité des informations délivrées par le système de gestion (SIG) des IMF.

• Le suivi effectif des retards.

• Une dissuasion suffisante, aux yeux de tous les emprunteurs, des conséquences de

retard de remboursement.

Enfin les IMF doivent être conscientes que les retards ne sont pas toujours le

fait d’emprunteurs qui n’ont pas l’intention de rembourser3. Par ailleurs, les

auteurs du programme de renforcement des capacités dans les institutions de

micro finance en Afrique Francophone (CAPAF) affirment dans le même sens que

Joanna LEDGERWOOD « Les emprunteurs ont un comportement de remboursement

rationnel basé sur un calcul d’avantage et de coûts. Les IMF doivent plus

3 J. LEDGERWOOD « Manuel de micro finance : une perspective institutionnelle et financière » Washington.

Banque Mondiale



d’incitations au remboursement des prêts et réductions des inconvénients qui y

sont associés ».4

Plus loin, les mêmes auteurs proposent des moyens de préventions des

impayés qui résument comme suit :

• Comprendre les causes du problème avant de chercher des solutions.

• Prévenir vaut mieux que guérir.

• Méthodologie.

Pour Joanna LEDGERWOOD (1999) (op cit) pour obtenir une image fidèle de

la performance financière d’une IMF, il est nécessaire de déterminer quelle

proportion de son portefeuille de crédit génère efficacement des revenus et quelle

proportion est susceptible d’être irrécouvrable. Ceci peut être fait en examinant la

qualité du portefeuille du crédit, en constituant une provision pour créances

douteuses et en procédant à des abandons de créances irrécouvrables.

Porter sur les registres, des crédits qui ont un peu de chance, voire aucune, d’être

remboursés conduit à surestimer les actifs du bilan se traduit par un rendement des

actifs supérieurs à ce qui était escompté.

A ces fins, plusieurs indicateurs ont été élaborés par les institutions d’appui

telles que le CGAP, le WOCCU et ACCION International.

Le Groupe Consultatif pour Association aux Pauvres (CGAG) a montré que le

portefeuille de crédit est de loin l’actif le plus important d’une institution de micro

finance. Ce groupe a souligné que s’il n’est pas géré correctement, les prêts non

recouvrés peuvent devenir le plus gros poste en charge. Les institutions de micro

finance solides et viables se distinguent généralement de celles qui souffrent de

graves problèmes, par une gestion judicieuse de leur portefeuille .La direction des

institutions de micro finance doit s’intéresser à la qualité du portefeuille dès le

démarrage des opérations de crédit. C’est en effet une erreur que de vouloir

commencer par développer les activités, pour ne s’inquiéter que par la suite de la

qualité du portefeuille de crédit. Il lui faut mettre en place sans attendre des

systèmes et procédures de suivi de la qualité du portefeuille pour être en mesure

d’agir rapidement en cas de détérioration de la situation.

4 Article publié par CAPAF sur le Thème « Gestion des impayés et taux d’intérêt »



Les difficultés associées au suivi de la qualité du portefeuille sont souvent

doubles : il faut décider de l’indicateur ou des indicateurs requis et établir les

systèmes qui permettront de les produire correctement et en temps voulu. La

nécessité de produire régulièrement des indicateurs de qualité portefeuille a sans

doute été le moteur principal du développement de système d’information de

gestion performante.

En outre Joanna LEDGERWOOD (1999) (op cit) fait ressortir que les aspects

méthodologiques, les ressources humaines et même la question de financement ne

sont régulièrement pas des obstacles à la croissance. En effet, l’institution de

micro finance a besoin de suivre la solution de son portefeuille de façon continue

et précise. Il est essentiel pour une institution de micro finance d’avoir accès à une

bonne information si elle veut être performante .Une bonne information permet

une bonne gestion des ressources.

Anne Joseph(2000)5 s’intéresse aux comportements des banques et des IMF

sur le marché du crédit. Elle constate que les échanges sur le marché du crédit ne

peuvent pas être analysés avec les outils de la théorie néoclassique, car le taux

d’intérêt n’est pas seulement un prix qui sert à ajuster l’offre et la demande de

crédit, il est aussi une promesse de remboursement faite par l’emprunteur au

prêteur.

Ainsi dans l’activité d’octroi de crédit, la banque supporte des asymétries

d’information ex ante et ex post, il n’est pas certain que les emprunteurs

respectent leur promesse de remboursement.

Afin de favoriser l’allocation optimale des ressources financières et se prémunir

des risques liés à ces asymétries d’information, la banque se trouve contrainte de

refuser de prêter à certains emprunteurs : c’est le phénomène de rationnement de

crédit que Anne Joseph définit comme une situation d’équilibre où le taux

d’intérêt en vigueur n’est celui qui égalise l’offre et la demande de crédit.

Par ailleurs HONLONKOU et AL (2001)6, dans une étude sur la problématique

de remboursement des crédits dans les SFD aboutissent à des conclusions dont les

plus illustratives dans le cas d’espèce sont les suivantes :

5 Cf. Anne JOSEPH « le rationnement du crédit dans les PVD : cas du Cameroun et du Madagascar » Ed

l’harmatan2000 6 Cf. HONLONKOUN « problématique de recouvrement dans les SFD e garantie de prêts aux petits opérateurs

économiques au Bénin »



Les variables de motivation telles que la soumission d’un projet dont la rentabilité

a été étudiée, le taux de dépôt ou l’épargne préalable, l’expertise de l’emprunteur

sont des caractéristiques principales d’un bon petit emprunteur. Le bon petit

emprunteur étant celui qui dispose d’une garantie immatérielle, justifie d’une

bonne expertise antérieure dans une activité à financer qui bénéficie d’une

supervision adéquate après l’obtention du crédit.

� Le prolongement de la durée du service du personnel des IMF dans une même

caisse ou agence de crédit, le relâchement de l’étude sérieuse des dossiers des

clients assidus sont nuisibles à la performance des caisses en matière de

remboursement.

Selon ces auteurs, la forme immatérielle de garantie(les garanties morales, les

garanties personnelles ou avales), la supervision régulière du projet financé

contribue plus au bon remboursement des crédits des SFD.

� Il ressort de cette revue de littérature que toutes nos préoccupations n’ont pas été

satisfaites. C’est pourquoi par rapport aux recherches précédentes celles –ci

voudrait humblement contribuer à attirer l’attention sur le fait que le danger

d’une IMF non viable sur le long terme est de laisser les pauvres sans services après

sa disparition dans une situation encore plus désastreuse qu’auparavant sous

endettement.

Paragraphe 2 : Méthodologie de la recherche

Population et échantillon

Pour notre recherche, nous avons choisi le PADME – Bénin (Agence de

Cotonou). Ce choix se justifie d’une part par la densité des IMF (environ 60%) et

d’autre part, par le développement des activités à caractère économique dans

cette zone.

Compte tenu des objectifs de notre étude, notre échantillon tient compte

des agents opérationnels(les chargés de prêts) du PADME et des clients ayant connu

des retards de remboursement. Le nombre d’agents chargés de prêts effectivement



en service au terme de l’année 2008 était de 85 et quant aux clients en retard, ils

étaient au nombre de 1017.Compte tenu de ces effectifs un peu élevés, de nos

moyens et de la fiabilité des informations que l’on recherche nous ne pouvons

interroger que 35 agents opérationnels du PADME et 120 clients en retard. La

méthode d’échantillonnage élémentaire simple qui consiste à choisir au hasard les

agents à questionner a été appliquée pour la constitution de cet échantillon.

I-Outils de collecte de données

Pour la collecte des données, les outils suivants ont été utilisés

� La recherche documentaire

Elle constitue l’une de nos sources privilégiées de collecte de donnés et a

permis d’enrichir notre revue de littérature quant à la notion de concours à une

meilleure approche de gestion du portefeuille crédit dans les institutions de micro

finances. Les plus importantes sources proviennent des diverses structures de

documentations visitées (La bibliothèque centrale, la bibliothèque de la FASEG, la

bibliothèque de l’ENAM, l’Internet, centre de documentation du PADME, Projet de

renforcement des capacités en conception et analyse des politiques de

développement (Ex CAPE).

� Les entretiens directifs

Cette étape de notre approche méthodologique nous permet de connaître le

fonctionnement du PADME et de réunir des informations digne de foie à partir des

contacts avec les chefs de bureau et les chargés de prêts du secteur de la micro

finance sur non seulement l’état du portefeuille mais également sur les facteurs

d’insécurisassions des crédits octroyés.

� Le questionnaire

Il nous permettra de recueillir des informations dont l’importance est

inhérente à la vérification des hypothèses de recherche. Le questionnaire vise

d’une part les clients à retard de remboursement et d’autre part les agents du

PADME.

� Questionnaire adressé aux clients



Il concerne le profil de l’enquêté, la gestion du crédit, le suivi de l’enquêté

ainsi que des suggestions.

� Questionnaire adressé au personnel du PADME

Il vise l’identification de la structure, les causes des retards de remboursement des

crédits et des impayés. Il vise également à recueillir les suggestions du personnel.

II- Outils d’analyse de données

Les outils utilisés pour ce travail sont essentiellement les tableaux, les ratios

et les graphes statistiques. C’est à partir de ces outils que nous avons pu apprécier

nos résultats et générer un maximum d’informations exploitables.

III- Difficultés liées à la collecte d’informations

Au cours de notre enquête, nous avons été confrontés à d’énormes

difficultés au nombre desquelles, nous pouvons citer :

-L’indisponibilité du personnel constituant une mine d’information au sein du

PADME (chefs d’agence et chargés de prêts).

- La réticence du personnel à fournir certaines informations au nom du principe de

confidentialité qui lie ces derniers au PADME.

- Le manque d’information sur le bilan des derniers exercices, sont autant de

difficultés rencontrées auprès du personnel de PADME.

Mais en ce qui concerne les clients, ces difficultés sont liées à :

- La méfiance de ces derniers ou même parfois leur refus inébranlable de céder

certaines informations par peur que ces informations affectent leur rapport avec

l’institution.

- L’indisponibilité des clients surtout les femmes à répondre à nos questions du fait

d’une part de leurs activités et d’autres part de leurs obligations conjugales.

Compte tenu de ces difficultés, nous ne sommes pas arrivés à questionner toutes

les personnes constituant notre échantillon.



Tableau N°1 : Répartition des enquêtés selon la nature et l’effectif

Nature des

agents

Effectifs Taux de réalisation

A enquêter Enquêtés

Personnel 35 27 77,14%

Client ayant

du retard

120 102 85%

Source : notre enquête 2009

IV- Limites des données recueillies

• L’agence de Cotonou a été le cadre choisi pour la réalisation de notre enquête

particulièrement les bureaux de zone de Cotonou dont les réalités diffèrent de

celles des zones rurales. Ceci pourrait porter une limite à notre étude qui a été

menée dans une zone urbaine qui ne tient pas compte les problèmes de gestion

de crédits relatifs aux zones rurales.

• L’indifférence notée chez certaines personnes devant certaines questions ne

nous a pas permis de bien apprécier leurs réponses. Cela a eu pour conséquence

de ne pouvoir traduire véritablement leurs points de vue.

Toutefois dans la mesure où la tendance générale d’un phénomène s’observe à

travers un échantillon donné, le présent travail peut garder toute son importance.

V-Seuil de validité des hypothèses de recherche

Afin de pouvoir faire une bonne analyse des résultats qui sont présentés, une

stratégie de vérification des hypothèses doit être définie au préalable. Sur la base

des réponses obtenues à travers le questionnaire, nous avons accordé un poids total

de 100% aux items spécifiques à chaque question. Alors le poids moyen (X) sera

déterminé relativement au nombre d’items (n) contenu dans chaque question (X =

100/ n). Ainsi le choix de la confirmation ou de l’infirmation des hypothèses est

fait par rapport à l’item qui aura un poids supérieur au poids moyen. Toutefois, au

cas où aucun item n’aura atteint un poids supérieur à (x), c’est l’item qui aura le



poids le plus élevé qui sera retenu. Il faut noter que toutes les réponses ont la

même importance significative.



CHAPITRE II

DE LA PRESENTATION DU CADRE INSTITUTIONNEL A LA

GESTION DU PORTEFEUILLE CREDIT AU PADME



SSEECCTTIIOONN 11 :: PPRREESSEENNTTAATTIIOONN EETT OORRGGAANNIISSAATTIIOONN AACCTTUUEELLLLEE DDEE PPAADDMMEE

PPaarraaggrraapphhee 11 : GGEENNEESSEE EETT MMIISSSSIIOONN DDEE PPAADDMMEE

II--GGeennèèssee

Le projet d’Appui au Développement des Micro Entreprises (PADME) avait été

lancé en 1993 comme une sous composante du Projet d’Assistance aux Entreprises

Publiques et Semi-publiques (PAE). Au départ, il était considéré comme une mesure

d’accompagnement du Programme d’Ajustement Structurel et avait une mission

ponctuelle qui consistait à accompagner par la formation et le crédit, les déflatés

des entreprises publiques et semi-publiques, afin de soutenir leurs initiatives

d’auto emploi. Le PADME devrait prendre fin en décembre 1997 en même temps

que le PAE. Mais toutes les études et évaluations réalisées en 1996 et 1997 pour

avoir une idée sur l’avenir de l’institution ont été unanimes sur la nécessité de

transformer le projet en une institution viable et pérenne de micro finance. Selon

ces études, l’institutionnalisation du projet devrait se faire en deux phases :

• Une première phase au cours de laquelle l’institution prendra la forme d’une

Organisation Non Gouvernementale ou association. Cette phase devrait permettre à

l’institution de continuer à bénéficier des subventions de l’Etat et des partenaires

au développement afin de consolider ses bases, de renforcer ses capacités

logistiques, techniques, humaines et financières, d’étendre ses activités à

l’intérieur du pays, de perfectionner son système de fourniture de services

financiers adaptés aux personnes à faibles revenus et d’étudier la meilleure façon

de transformer l’association en une institution privée et commerciale de micro

finance.

• Une deuxième phase au cours de laquelle l’institution évoluera sous la forme

d’une institution privée et commerciale de micro finance qui pourra mobiliser sur

les marchés financiers national, sous-régional et international, les ressources

financières dont elle a besoin pour nourrir sa croissance.

De cet historique, on peut retenir que nous tendons vers la fin de la première

phase du processus de transformation et que le présent projet de transformation

est la deuxième phase du même processus.



Prévu à l’origine comme un mécanisme de réinsertion des déflatés des

entreprises publiques, le PADME s’est ouvert rapidement à tout le marché de la

micro finance.

Le PADME a suivi les principales évolutions institutionnelles suivantes :

� Phase pilote du 1er septembre 1993 au 30 août 1995 : création sous forme de

projet gouvernemental pour atténuer les effets sociaux du Programme

d'Ajustement Structurel (PAS); test et affinement des différentes stratégies et

mécanismes pour assister efficacement les micros entreprises; intervention à

Cotonou seulement;

� Phase de consolidation du 1er septembre 1995 au 31 octobre 1998 pour le

perfectionnement du système et l’ouverture d'une agence à Porto-Novo ;

� Phase d'institutionnalisation :

- Création le 23 décembre 1997, d’une association de type ‘’Loi 1901’’ pour prendre

le relais du projet PADME.

- Reconnaissance officielle de l’Association par le Ministère de l'Intérieur, de la

Sécurité et de l'Administration Territoriale comme une association de type loi 1901

(récépissé n° 98/400/MISAT/DC/SG/DAI/SAAP-ASSOC du 31/12/98);

- Reconnaissance de l’association comme une association d'utilité publique par le

décret présidentiel n° 99-250 du 18/05/1999 ;

- Signature d’une convention le 06 septembre 1999 entre l'Etat béninois et

l’Association PADME transférant les actifs et les passifs du Projet "PADME" à

l'association "PADME". Cette signature a eu lieu entre le Ministre des Finances et de

l’Economie et le Président de l’Association;

- Signature de la Convention n°99 0002-C du 06 septembre 1999 (dans le cadre de la

loi PARMEC) avec le Ministère des Finances et de l'Economie autorisant le PADME à

"effectuer sur le territoire de la République du Bénin, les opérations de crédit et

d'épargne, selon les conditions prévues par ses textes organiques qui fixent

également ses règles de fonctionnement", pour une durée de cinq (05) ans

renouvelable par tacite reconduction ;

Les deux premières phases ont été exécutées avec l’appui technique de

l’ONG américaine VITA (Volounteers In Technical Assistance).

La phase d’institutionnalisation s’appuie sur un plan de développement sur 5

ans basé sur l’objectif stratégique de transformer le PADME en une institution

privée, commerciale et spécialisée dans la micro finance



II- Mission

La vision du PADME est que l’offre par le secteur de la micro finance, de

services financiers adaptés aux micros entreprises et aux personnes à faibles

revenus jouera un rôle important dans le renforcement du dynamisme et

l’efficacité des micros entreprises. Cela entraînera une amélioration des conditions

socio-économiques des personnes à faibles revenus au Bénin. Aussi en résultera-t-il

une réduction significative et durable de la pauvreté et un renforcement de la

croissance économique.

Le PADME se donne pour mission de rendre l’accès facile et rapide aux

services financiers pour les micros entreprises et toutes les personnes à faible

revenu, en :

- offrant une gamme variée et différenciée de services financiers adaptés aux

besoins spécifiques de chaque groupe et spécialement au développement de la

micro entreprise ;

- garantissant un accès durable aux services financiers de proximité à un grand

nombre de personnes à faible revenu tout en consolidant la viabilité financière de

l’institution.

Les principaux objectifs du PADME sont :

- Promouvoir la croissance, le développement et la diversification du secteur de la

micro entreprise au Bénin. Plus précisément, il s’agit d’accroître l’efficacité et la

rentabilité de la micro entreprise déjà existantes de manière à assurer leur passage

dans le secteur formel et de consolider les emplois créés dans le secteur de la

micro entreprise,

- Apporter des appuis en services de micro finance aux particuliers surtout ceux à

faible revenu pour satisfaire une variété de besoins financiers.

Pour atteindre les objectifs ci-dessus énoncés, le PADME se charge :



o De fournir les services de micro finance aux micros entreprises et aux

particuliers ;

o De financer les ONG opérant dans la mise en place de micro crédit et situées

dans les zones non encore couvertes par le réseau ;

o D’assurer l’information, la sensibilisation et la formation des entrepreneurs

du secteur informel afin de les rendre capables de mieux gérer leurs affaires.

PPaarraaggrraapphhee 22 : SSTTRRUUCCTTUURREE OORRGGAANNIISSAATTIIOONNNNEELLLLEE

Le PADME est une association de personnes morales. Les principaux organes

de l'association sont :

- L’Assemblée Générale constituée de neuf (9) membres que sont :

Groupe 1 : Des micros entrepreneurs représentés par l’Association des clients

fidèles du PADME (FIDELIA) et la Confédération Nationale des Artisans du Bénin

(CNAB) ;

Groupe2 : Du personnel de l’institution représenté par l’Association du Personnel

(ASP) ;

Groupe3 : Des partenaires financiers représentés par l’Association Professionnelle

des Banques du Bénin

Groupe 4 : Des institutions d’appui représentées par la Chambre de Commerce et

d’Industries du Bénin (CCIB), l’ONG américaine AFRICARE-BENIN, le Cabinet SERFI

AFRIQUE et la Nouvelle Société Inter Africaine (NSIA)

Groupe 5 : De l’Etat représenté par le Ministère de la Micro finance de l’Emploi

des Jeunes et des Femmes.

- le Bureau Exécutif (BE) constitué de 5 membres à savoir FIDELIA, la NSIA, la CCIB,

l’AFRICARE et le Cabinet SERFI AFRIQUE.

I- Assemblée Générale

L'Assemblée Générale est l'organe suprême et regroupe tous les membres.

Elle définit l’orientation et la politique générale de l’Association, en vue de la



réalisation de l’objet social ; élit les membres du Bureau Exécutif aux différents

postes ; examine et approuve le programme d’activités présenté par le Bureau

exécutif de l’Association ; adopte le Règlement intérieur ; statue sur les rapports

d’activités à elle transmis par le Bureau Exécutif et le rapport du Commissaire aux

comptes de l’Association ; commet les audits ou missions de contrôle des comptes

et de la gestion du Bureau Exécutif qu’elle juge nécessaires ; examine, approuve

ou rejette les comptes de l’Association et donne ou non quitus au Bureau Exécutif ;

décide de la nomination et de la révocation du Directeur Général, après examen de

la proposition du Bureau Exécutif, examine et vote le budget présenté par le

Bureau Exécutif. L’Assemblée Générale se réunit ordinairement une fois par an.

II- Le Bureau Exécutif (BE)

Le Bureau Exécutif (BE) est élu par l’Assemblée Générale parmi ses

membres, sauf le représentant de l'Etat qui est non éligible. Le Bureau Exécutif est

composé de cinq membres : un Président, un Vice-président, un Secrétaire, et deux

membres.

Le Bureau Exécutif est l'organe d'administration de l'Association. Il se réunit

ordinairement une fois par trimestre.

III- Directeur Général

Le Directeur Général, salarié de l’association, assure sa gestion courante. A

ce titre il est responsable des politiques de gestion des ressources humaines,

techniques et financières de l'Association.

IV- Organigramme

L'organigramme actuel du PADME comprend : l’Assemblée Générale, le

Bureau Exécutif, un Directeur Général, un Directeur Général Adjoint, un Chef

Service Crédit dont dépendent les Chefs d'Agence au nombre de quatre, un chef

service Gestion des Risques un Chef Service Audit Interne, un Chef Service

Administratif, un Chef Service Juridique, un Chef Service Informatique, un chef

Service Ressources Humaines, un Chef Service Marketing, un Chef Service

Comptable et Financier et une Cellule de Recouvrement.

Voir schéma organisationnel en annexe.



SSEECCTTIIOONN22 :: FFoonnccttiioonnnneemmeenntt eett aaccttiivviittééss ddee PPAADDMMEE

Paragraphe 1 : Fonctionnement de PADME

La Direction Générale s’appuie sur des organes techniques suivants pour

l’orientation et la coordination des activités au sein du réseau du PADME :

• Comité de Direction (CODIR)

Les Chefs de service, le Directeur Général et son adjoint, constituent le

Comité de Direction (CODIR) qui est une structure d'aide à la décision de la

direction générale. Le CODIR se réunit une fois par semaine et ses travaux font

l'objet d'un compte-rendu.

• Comité de Crédit

Chaque Agence réunit au moins une fois par semaine un Comité de Crédit

présidé par le Chef d'Agence, et comprenant les chargés de prêt de l'agence

concernée. Le Directeur Général, le directeur Général Adjoint et le Chef de

Service Crédit peuvent y participer. L'auditeur interne peut assister aux travaux à

titre d'observateur.

Il est à noter que dans le souci de raccourcir au strict minimum, la durée

d’étude des demandes de crédits et plus généralement pour rapprocher davantage

aux clients, les services qui leur sont offerts, le PADME a amorcé la

décentralisation de ses activités. Ainsi, le comité de crédits peut se tenir

également tous les jours dans les Bureaux de zone. Dans ce cas, sa composition

comprend : le Chef Bureau, les chargés de prêts, l’agent de bureau et l’agent

vérificateur.

• Comité d'achat

Un comité d'achat ad hoc comprenant les chefs de service ou des cadres de

services différents se réunit pour étudier les offres pour toute prévision d'achat de

biens et services dont les montants sont supérieurs à 100 000 FCFA.



• Comité de contentieux

Le PADME organise trimestriellement dans chaque agence un comité de

contentieux qui statue sur tous les crédits en souffrance. Un crédit en souffrance

est un crédit dont les remboursements accusent un retard de plus de 90 jours. Ce

comité est présidé par les chefs d’agence et composé du chef d’agence, des agents

administratifs, des comptables et des Chefs Bureau.

• Le réseau

Les activités du PADME ont pour cadre le siège de l'organisation, les agences

régionales et les Bureaux de zones.

- Le siège du PADME

C’est le centre de définition de la stratégie de l’institution, de mise au

point des outils de gestion et de contrôle du système. C’est le lieu d’exercice du

Directeur Général, du Directeur Général Adjoint, des chefs de service et de leurs

assistants.

- Les agences régionales

Elles sont le relais du siège au niveau d’une région donnée. Elles bénéficient

d’une grande délégation de pouvoir et de responsabilités pour conduire l’ensemble

des opérations de crédit dans leur région. Géographiquement, une agence a pour

vocation d’apporter le soutien logistique nécessaire à l’activité de crédit que

développent les Bureaux de zones. Actuellement le PADME dispose de quatre

agences : Cotonou, Porto-Novo, Parakou et Abomey.

- Les Bureaux de zone

Les Bureaux de zones sont des subdivisions des localités couvertes par une

agence. Dans chaque zone, le PADME implante un Bureau. Chaque Bureau de zone

est un local qui sert de base de travail pour tous les Chargés de prêts de la zone.

Les activités des chargés de prêt d’une zone sont coordonnées par un Chef Bureau

(CB). En fin 2008, le PADME dispose de trente sept bureaux (dont 12 rattachés à

l'agence de Cotonou, 8 rattachés à l’agence de Porto-Novo, 9 rattachés à l’agence

d’Abomey et 8 rattachés à l’Agence de Parakou).



- Les secteurs

Chaque Chargé de prêts opère sur un périmètre bien délimité appelé

secteur. Ce dernier est une subdivision d’une zone. En fin 2008, le PADME dispose

de soixante (83) secteurs (dont 35 à Cotonou 19 à Porto-Novo, 15 à Abomey et 14 à

Parakou).

• Les ressources humaines

Le PADME fonctionne à fin 2008 avec 293 agents permanents et 43 stagiaires.

Les agents permanents se répartissent dans les principaux collèges à savoir : Cadre,

Agent de maîtrise, employés, ouvriers

Pour renforcer son effectif, le PADME offre aux jeunes diplômés sortis des

facultés et écoles de formation de l’université nationale du Bénin, des postes de

stages. Cette politique du PADME contribue à la lutte contre le chômage et permet

ainsi à ces jeunes d’avoir une première expérience professionnelle qu’ils peuvent

faire valoir au PADME ou ailleurs.

Le PADME reste convaincu que la motivation du personnel est un facteur clé

dans l’atteinte des objectifs qu’une institution s’est fixés.

Le PADME élabore annuellement un plan de formation du personnel et des

dirigeants. Toute formation doit contribuer à résoudre les problèmes actuels et

futurs de l'institution dans tel ou tel domaine.

Au cours de la période 2004- 2008, le nombre d’employés permanents a

augmenté de 113 personnes en passant de 159 en 2004 à 272 à fin 2008, soit un

taux annuel de croissance de 71,06%.

La décomposition du personnel se présente comme suit :



Tableau n°2 : Présentation du personnel du PADME

Eléments 2004 2005 2006 2007 2008

Nombre total de salariés permanents (contrat à

durée in déterminée CDI)

90 74 108 188

Nombre de salariés occasionnels (contrat à

durée déterminée CDD)

68 85 82 84

Total des agents 158 159 190 272

Chargés de prêts hommes 50 39 50 57 70

Chargés de prêts femmes 10 10 10 10 15

Total des chargés de prêts 60 59 72 67 85

Source : PADME- service- informatique, 2009

Paragraphe2 : AACCTTIIVVIITTEESS DDEE PPAADDMMEE

Le PADME offre à sa clientèle constituée par la micro entreprise béninoises

et les particuliers employés des entreprises publics et privés des services financiers

et des services non financiers.

• Services financiers

L'offre de services financiers est constituée essentiellement par les types de

prêts ci-dessous présentés consentis aux personnes à faible revenu (les particuliers

ayant une source de revenu régulière, le micro entrepreneurs exerçant ou désireux

d’exercer une activité ou les ONG de micro finance).

- Micro Crédit Individuel

Le PADME consent des crédits individuels d’un montant variant de 20.000

FCFA à 10.000 000 FCFA, pour une durée maximale de 36 mois avec un taux

d’intérêt variant entre 1.5% et 2% par mois sur l’encours de crédit en fonction de la

durée de remboursement. Ce crédit est destiné au financement des activités

génératrices de revenus et assorti obligatoirement d'une garantie réelle (parcelle,

nantissement de biens ou gages sur véhicules) ou d'une caution sur salaire. Le

client peut solliciter et obtenir une période de différé pouvant atteindre 6 mois si

son activité l’exige.



- Micro Crédit de Caution Solidaire

Le micro crédit au groupe de trois membres

Ce sont des crédits accordés aux membres de groupes de caution solidaire

constitués par trois micros entrepreneurs. Les membres du groupe doivent provenir

de la même couche socio-économique. Ils se choisissent eux-mêmes et s’entendent

pour désigner leur responsable. Chaque membre du groupe possède sa propre

entreprise et reçoit le même montant de crédit que les autres. Dans le groupe

chacun est étroitement lié au succès de l’entreprise de l’autre car en cas de

cessation de paiement de l’un, les autres prennent sur eux la responsabilité de

rembourser son crédit. Le montant du crédit qu’un membre de groupe peut obtenir

varie entre 20.000 F CFA et 500.000 F CFA pour une durée maximale de 60 mois

avec un taux d’intérêt variant entre 1.5% et 2% par mois sur l’encours de crédit. La

périodicité de remboursement est mensuelle avec un délai de différé pouvant

atteindre 6 mois si l’activité menée l’exige. En dehors de la caution solidaire que

les membres du groupe s’offrent les uns aux autres, aucune autre garantie n’est

demandée au groupe.

Le micro crédit aux groupements de cinq à 30 membres

On distingue le groupement d’entreprises et le groupement d’entrepreneurs.

Le groupement d’entreprises est constitué par des micros entrepreneurs exerçant

en commun une activité génératrice de revenu. Le crédit sollicité est investi dans

cette activité menée ensemble par tous les membres du groupement.

Le groupement d’entrepreneurs quant à lui est composé des micros

entrepreneurs ayant chacun son entreprise indépendante de celle des autres

membres du groupement. Chaque membre du groupement reçoit un montant de

crédit correspondant à la capacité de remboursement de son entreprise.

Les membres d’un groupement doivent provenir de la même couche socio-

économique. Ils se choisissent eux-mêmes, élaborent leur statut et règlement

intérieur puis s’entendent pour désigner leur responsable. Dans le groupement,

chacun est étroitement lié au succès de l’entreprise de l’autre lorsqu’il s’agit d’un

groupement d’entrepreneurs ou au succès de l’activité menée en commun s’il



s’agit d’un groupement d’entreprises. Car en cas de cessation de paiement de l’un,

les autres prennent sur eux de rembourser son crédit.

Les conditions de taux et de durée sont les mêmes que pour les autres

crédits.

La périodicité peut être mensuelle, trimestrielle, etc. avec un délai de

différé pouvant atteindre 6 mois si l’activité menée l’exige.

- Micro Crédit immobilier

Le crédit est destiné au financement de la construction d’une maison ou de son

aménagement. Le Montant maximum est de 10.000.000 F CFA pour une durée de

60 mois au maximum. Le taux d’intérêt appliqué est dégressif et s’applique sur le

montant restant dû. Il est fonction de la durée de remboursement et varie entre

1.5% et 2%. La garantie indispensable pour l’obtention de ce crédit est la parcelle

sur laquelle le bénéficiaire souhaite construire la maison ou celle sur laquelle est

érigée la maison à aménager si l’emprunteur est un micro entrepreneur.

A contrario, c’est-à-dire que si l’emprunteur est un salarié d’une entreprise

publique ou privée, il lui faudra fournir comme garantie, outre la parcelle sur

laquelle la maison est érigée, apporter son salaire qui constitue sa source de

revenu régulier.

Comme principaux critères d’éligibilité au micro crédit immobilier, il faut être

un micro entrepreneur bénéficiant déjà à PADME de crédit pour le financement de

son activité génératrice de revenus ou bien être un salarié percevant un salaire

régulier dans une entreprise publique ou privée.

- Crédit relais

Ces crédits permettent au PADME de refinancer les ONG locales afin de

pouvoir atteindre les micros entrepreneurs situés hors de sa zone d’intervention.

Dans le système de crédit relais, l’ONG partenaire est considérée comme un client

du PADME et bénéficie d’un crédit global à un taux d’intérêt préférentiel de 1% par

mois sur l’encours pour une durée maximale de 24 mois. La périodicité peut être

mensuelle, bimensuelle, trimestrielle, semestrielle,… avec un délai de différé

pouvant atteindre 6 mois.



Les bénéficiaires finaux du crédit relais sont des clients de l’ONG. Le

montant du crédit global dépend du nombre de bénéficiaires finaux du crédit

relais. Le montant maximum accordé par l’ONG partenaire à chaque bénéficiaire

final ne doit pas dépasser le montant maximum accordé par le PADME aux membres

des groupes de caution solidaire, sans que le montant global mis à la disposition de

l'ONG ne dépasse le plafond de 5.000.000 FCFA.

- Micro crédits de promotion de l’artisanat

On y distingue entre autres, le crédit de démarrage d’activité : ce crédit est

destiné au financement des achats d’équipements ou de fonds de roulement pour

l’installation des jeunes artisans diplômés sans emploi dans les différents corps de

métiers.

Ce sont donc les jeunes diplômés des corps de Métier qui ne se sont pas

encore installés et qui sont en manque de moyens financiers pour le faire qui

constituent la cible visée par ce produit. Une priorité est donnée aux jeunes

femmes artisanes diplômées sans emploi. Le crédit comporte deux types de prêts :

les crédits individuels et les crédits de groupe qui fonctionnent exactement comme

les crédits de caution solidaires et les crédits individuels ci-dessus présentés. Le

montant du crédit varie de 20.000 FCFA à 300.000 FCFA tant pour les crédits

individuels que pour les crédits de groupe. La durée maximum est de 36 mois.

Chaque emprunteur, s’il le désire peut solliciter un délai de différé allant de 1 à 6

mois.

En dehors de ces produits qui sont fonctionnels, il y a en cours des projets de

constitution de fonds de garantie pour faciliter davantage l’offre de service

financiers pour certains corps de Métiers. Ces fonds en projets sont : le FOGA pour

les artisans de tous les corps de métiers et qui sont affiliés à la Fédération

Nationale des Artisans du Bénin (FNAB), le PEFAB destiné aux femmes intervenant

dans la transformation agro alimentaire, le Fonds de Garanti des tisserands (FG

Tisserands), orientés vers les artisans spécialisés dans le métier de tissage.



•• SSeerrvviicceess nnoonn ffiinnaanncciieerrss

LLee PPAADDMMEE aassssuurree llaa ffoorrmmaattiioonn,, ll’’iinnffoorrmmaattiioonn eett llaa sseennssiibbiilliissaattiioonn ddeess mmiiccrrooss

eennttrreepprreenneeuurrss dduu sseecctteeuurr iinnffoorrmmeell eenn vvuuee ddee lleess rreennddrree ccaappaabblleess ddee mmiieeuuxx ggéérreerr

lleeuurrss aaffffaaiirreess eett ddee ggaaggnneerr llaa ccoonnffiiaannccee ddeess bbaaiilllleeuurrss ddee ffoonnddss..

•• PPrrooccéédduurree dd’’ooccttrrooii ddee ccrrééddiitt

Au niveau du PADME, conformément aux procédures en vigueur, les

opérations de crédit suivent le processus suivant :

• L’information des clients potentiels tous les jours sauf vendredi durant une heure

par l’assistant du chargé de prêt sur les conditions et les procédures d’octroi de

crédit au niveau des agences ;

• L’enregistrement des demandes de crédit ;

• Les visites sur le terrain, enquêtes de moralité et évaluation des entreprises ;

• La réunion du comité de crédit pour décider du montant à octroyer par un vote ;

• La constitution des dossiers ;

• L’enregistrement et le contrôle des dossiers

• Déboursement des crédits approuvés ;

• Formation et sensibilisation des clients financés ;

• Visite de contrôle de l’utilisation des crédits ;

• Remboursement dans les guichets du PADME ;

• Recouvrement des impayés.

Pour effectuer ses opérations de crédits le PADME fixe des conditions ci-après :

1- La durée des prêts

Les prêts du PADME sont généralement à court terme (12mois) .Mais dans

certains cas, la durée du remboursement peut être allongée jusqu’à 36 mois

maximum. En outre, suivant le besoin, une période de grâce ne dépassant pas

6 mois peut être accordée à ceux qui en expriment la demande.

2- Les frais de services

On distingue les intérêts et les frais de dossiers



� Le taux de l’intérêt

Du fait du coût très élevé que comportent l’octroi et le suivi attentif des

micros crédits,

le PADME a retenu un taux d’intérêt de 2% par mois (dégressif) pour les crédits

individuels et les crédits de groupe dont la durée de remboursement n’excède pas

deux(02) ans,1.5% pour les crédits dont la durée de remboursement se situe au delà

de deux (02) ans et inférieur à cinq (05) ans et de 1%par mois dégressif pour les

crédits relais accordés aux ONG locales pour renforcer leur programme de micro

crédit. Ce taux permet de réduire à l’institution ses coûts sans exclure ses

bénéficiaires cibles

� Les frais de dossiers

Le PADME facture aux clients les frais de dossiers qui se présentent comme

ci-après :

� 2.000F pour les crédits individuels dont le montant est inférieur à 200.000 ;

� 1% du montant pour les crédits individuels supérieurs ou égaux à 200. 000F

� 1 .000F par membre pour les crédits de groupe dont le montant est inférieur à 100

.000F

� 1%du montant pour les crédits der groupe supérieurs ou égaux à 100.000F par

membre.

3- Le système des pénalités

Le PADME exige des clients complaisants, deux de redevances

supplémentaires à s’avoir : la pénalité de retard et les intérêts de retard.

La pénalité de retard couvre les frais et débours supportés par le PADME pour

relancer le client en retard. Son montant est fixé à 3000FCFA quel que soit le

montant du crédit. La pénalité est due chaque fois qu’une échéance est impayée

ou payée en retard.

En plus de la pénalité de retard, le client qui rembourser en retard supporte

sur toute la période du retard, un intérêt de 2% par mois sur le montant des

échéances en retard.

Enfin, en cas de contentieux, tous les frais juridiques nécessaires pour le

recouvrement des créances en souffrance sont à la charge des clients en question.



4- Les critères d’éligibilité

Les critères liés à l’entreprise :

� Activité viable et bien gérée

� Le siège de l’entreprise situé dans un rayon de 30km autour de la ville où se trouve

une agence du PADME.

� Les critères liés à l’entrepreneur :

� Etre de nationalité béninoise ;

� N’avoir aucun antécédent douteux en matière de remboursement de crédit ;

� Etre disponible, coopératif et prêt à accepter les conseils du PADME ;

� Tenir la comptabilité de son entreprise (au moins des cahiers de recettes et de

dépenses)

5- les garanties

Pour garantir les remboursements des crédits, le PADME met l’accent sur la

qualité de l’entrepreneur, la rentabilité et la viabilité de l’activité pour laquelle le

financement est demandé. Le PADME exige trois sortes de garanties :

- La caution solidaire pour les crédits aux groupes ;

- Les garanties financières constituées de :

o Les fonds de garantie dont le montant est égal à 10% du montant du crédit obtenu

et est versé intégralement avant l’octroi du crédit ou reparti sur le différent

remboursement :

o Dépôt de garanties pour renforcer certaines sûretés réelles (terrain non bornés par

exemple) égale à 10% du crédit obtenu et versé intégralement avant l’octroi du

crédit ;

o garanti du décès d’un montant maximum de 1% du montant de crédit accordé ;

o Les sûretés réelles, constituées généralement de biens auxquels les clients sont le

plus attachés (terrains, véhicules et autres équipements) ; c’est un moyen de

pression pour assurer le remboursement.



SECTION3 : GESTION DES MICRO CREDITS ET INDICATEURS DE QUALITE DE

PORTEFEUILLE.

Paragraphe 1 : Gestion des micros crédits

I-Procédure d’octroi de crédit

A-Mécanisme d’octroi du crédit

L’octroi de crédit au PADME, se déroule en trois étapes :

1-Mise en place du crédit

C’est l’opération par laquelle un agent économique à besoin de

financement (l’emprunteur) reçoit d’un autre agent économique (le prêteur) un

bien matériel ou immatériel ou un moyen de paiement qu’il s’engage à restituer à

une époque ultérieure avec ou sans un prix à payer (intérêt) pour le service ainsi

obtenu.

2- L’animation

L’animation est une séance d’information des clients potentiels sur les

Activités du PADME et les conditions d’accès aux différents types de crédits.

L’animation est tenue par l’Agent de Bureau (AB). Le Chef de Bureau (CB) informe

les clients sur les activités, les conditions et les procédures de mise en place des

crédits, informe les clients sur les principes de bonne gestion d’une micro

entreprise et enfin sur la tenue de la comptabilité d’une entreprise. Suite à cela

les clients demandeurs de crédits émettent leurs demandes.

3-L’étude de la demande

Après avoir enregistré la demande, le Chargé de Prêt (CP) procède à une

étude de demande de crédit. Celle-ci comprend : la visite de terrain, le comité de

crédit.



� La visite de terrain

Elle comprend trois (03) phases à savoir : L’enquête de moralité sur le

demandeur de crédit, l’étude de rentabilité de l’entreprise et la visite de garantie

proposée par le demandeur.

� Le comité de crédit

Le comité de crédit, dirigé par le chef bureau statue sur tous les dossiers

relatifs aux diverses demandes des clients (potentiels ou anciens).

Au comité de crédit, le chef bureau et les chargés de prêt discutent, posent et

analysent les différentes questions relatives aux dossiers puis ensemble, ils

décident du montant à accorder aux clients compte tenu de son secteur d’activité.

4-La signature du contrat

A cette étape, le CP fait appel aux clients déjà jugés en comité pour la

signature du contrat.

Lorsque le client accepte, il devient désormais emprunteur (débiteur) du

PADME et s’engage donc à respecter les clauses de contrats qui le lient à

l’institution. Notons que les contrats varient d’une forme de crédit à une autre et

selon la garantie offerte. Comme fiches à signer, nous pouvons citer : les fiches de

prêt individuel, les fiches de prêts (groupe), les lettres de recommandation, les

programmes d’investissement, les spécimens de signature, les gages de véhicule,

les attestations d’aval et bien d’autres (confère annexe).

5-Le rendez-vous

Après avoir signé le contrat et après avoir rempli toutes les formalités, le

client ramène les fiches qui doivent rester dans les archives de PADME et celui-ci

lui délivre une fiche appelée fiche rendez-vous. Sur cette fiche, figure la date de

déboursement, l’heure de déboursement, le montant que doit verser le client à

savoir la garantie décès, les frais de dossier, le dépôt de garantie



6-Le déboursement

Il constitue la dernière étape de la procédure d’octroi de crédit PADME. Mais

avant le déboursement, les nouveaux clients ou ceux qui ont une fois accusés de

retard dans le paiement du crédit doivent suivre une séance appelée « Atelier ».

Cette séance est animée par le CP qui apporte une réponse appréciable aux

carences de gestions souvent responsables de la faillite des micros entreprises. Elle

permet la diminution des risques d’échec dans le secteur des micro- entreprises

non seulement grâce à l’enseignement et aux conseils pratiques prodigués à

l’émulation suscitée par le témoignage des anciens clients. Elle vise enfin à

combler le déficit de formation et d’informations qui font défaut aux promoteurs

d’entreprise dans divers domaines d’activités.

B- Le suivi des crédits déboursés

Le suivi des crédits déboursés est l’une des pièces maîtresses des procédures

du PADME.

Tous les bénéficiaires du crédit de PADME sont suivis. Ce suivi permet donc à

l’institution de :

� s’assurer que les clients investissent le crédit conformément au plan

d’investissement ayant servi de base à la demande qui a été approuvée

� rapprocher les échéances de remboursement aux clients afin de maintenir un

bon taux de remboursement

� recouvrer les montants dûs sur les crédits en impayés

a- contrôle de l’utilisation du crédit

Après quinze (15) jours du déboursement de crédit, le chargé de prêt procède

à une visite de contrôle de l’utilisation de crédit.

Lors de cette visite, le CP vérifie si le crédit déboursé a été utilisé selon le

plan d’investissement prévu, consigne sur une fiche de suivi toutes les informations

relatives à cette visite et fait signer la fiche au client ou à son représentant.

Dans le cas où le crédit serait détourné pour d’autres fins, le chargé de



Prêt donne des conseils au client pour que le remboursement ne souffre pas ou

conseille au client de retourner les fonds dans les caisses du PADME.

b- Les visites de rappel

A ce niveau, l’Assistant Informaticien imprime mensuellement la liste des

échéances attendues par CP pour les quatre (4) procédures semaines et transmet la

liste au CB. Au cours de la première revue de portefeuille du mois avec les CP, le

Chef de Bureau quant à lui fait les points des échéances uniques et les échéances à

montant très importants à venir, le point des clients ayant payés au moins une

échéance en retard et le planning des visites de rappels par CP. Le chargé de prêts

effectue les visites de rappel conformément au planning établi avec le CB.

II-Procédure de recouvrement

Le traitement des impayés repose sur le principe d’immuabilité du portefeuille

selon lequel tous les crédits octroyés doivent être absolument recouvrés. Le non

remboursement des crédits n’est aucunement justifiable. On distingue deux types

de crédits au PADME : les crédits contaminés et les crédits sains.

Le crédit contaminé est un crédit dont le remboursement accuse un retard d’au

moins 1 jour. Les crédits contaminés sont répartis en deux catégories : les crédits

contaminés contentieux et les crédits contaminés non contentieux.

A-Gestion des Crédits contaminés non contentieux

Dès la constatation du retard de paiement, le chargé de prêts se rapproche

du client pour :

- Comprendre la cause de la défaillance

- faire au client le point des pénalités

- sensibiliser le client sur l’importance de la régularisation immédiate de la situation

- Si le client ne régularise pas sa situation après cette première visite, dès le

trentième jour de retard, il reçoit la première lettre de relance avec ampliation à

son avaliseur. A parti de ce moment, il reçoit plus fréquemment la visite de

relance du chargé de prêts. Si au bout de soixantième jour, le client ne régularise

pas sa situation, le chef d’agence vient en appui au chargé de prêts et les actions



deviennent plus vigoureuses et très désagréables pour le client ( Convocations

intempestives, Scandales dans la maison ou sur le lieu de travail du client,

Intimidation du client et de l’avaliseur, Plaintes au niveau des amis et des parents,

Visites des références du client ) pour faire jouer la pression sociale, menaces de

réaliser les garanties.

Si toutes ces actions ne rappellent pas à l’ordre le client ; le crédit passe

dans les crédits contentieux à partir du 90ème jour de retard

B- Les crédits contaminés contentieux

A partir du 90ième jour de retard, le comité de contentieux composé du

Directeur général, des chefs d’agences, des Chefs services, statue sur les clients à

passer en contentieux. L’assistant informaticien produit une première liste des

contentieux accompagnée de la situation de leur épargne qu’il transmet au

comptable d’agence qui détermine la somme à payer par le client après déduction

du montant en contentieux des fonds et dépôts en garantie.

Lorsqu’ un client passe en contentieux, les intérêts et pénalités de retard cessent

d’être comptabilisés. Ne seront ajoutés au solde contentieux que les frais de

recouvrement du crédit (frais de poursuite, de police…).Le règlement des

contentieux peut être à l’amiable ou par contrainte.

1- Le règlement à l’amiable des contentieux

Le PADME préfère régler à l’amiable des contentieux. Ce mode de règlement

n’est possible que si le client et/ ou son avaliseur sont coopératifs. Dans ces

conditions, les deux parties s’accordent sur de nouvelles conditions de

remboursement qui tienne compte des capacités financières du client et/ou de son

avaliseur. Ce dernier doit signer des traités qui tiennent compte de cet accord et

le chargé de prêts doit suivre le règlement de ces traités. Tous les règlements ainsi

effectués vont en déduction du solde contentieux.

Si les traités ne sont pas honorés alors on passera au règlement par contraintes.



2-Le règlement par contrainte des contentieux

En cas d’échec du règlement à l’amiable, le PADME procède au règlement par

contrainte en utilisant l’une ou l'autre des mesures suivantes :

- Opposition sur le salaire des clients et/ou de son avaliseur.

- Saisies conservatoires

Paragraphe 2 : Présentation des indicateurs de qualité du portefeuille

Les ratios de qualité du portefeuille donnent des informations sur le

pourcentage des actifs non productifs qui réduisent les revenus de l’institution et

ont un impact négatif sur la situation de la trésorerie. De nombreux ratios sont

utilisés pour mesurer la qualité du portefeuille et en obtenir d’autres informations.

Nous parlerons ici en réalité des ratios de performance et de la qualité du

portefeuille de crédit du PADME.

I- Ratios de performance du portefeuille

� Taux de remboursement (TR)

Il n’est pas à proprement parler un indicateur de portefeuille de crédit, bien

qu’il soit une mesure très couramment utilisée par les bailleurs de fonds et

institutions de micro finance. Il permet de mesurer le suivi des performances de

remboursement dans le temps. Il est également utile pour la projection des flux de

trésorerie future.

En effet, le taux de remboursement est une mesure du taux historique de

recouvrement des crédits. Il mesure le montant des remboursements reçus par

rapport au montant dû, et ne renseigne pas, comme d’autres ratios sur la qualité

de l’encours actuel.

Ainsi, la formule utilisée pour le calcul du taux de remboursement surestime

le montant reçu du fait qu’il inclut les remboursements anticipés et en retard

(alors que les montants en retard ne sont pas inclus au dénominateur). Cet

exemple montre pourquoi les taux de remboursement sont parfois supérieurs

à100%.



TR= Remboursement reçu sur les échéances de la période *100

Remboursement attendu

L’évolution du taux de remboursement au PADME sur la période de 2003 à

2008 se présente comme suit

Graphique n°1 : l’évolution du taux de remboursement 2003-2008

Source : PADME- service informatique, 2009

Le graphique nous montre que la courbe du TR décroit progressivement entre

2003 et 2005 ce qui explique le fait que les problèmes de remboursement ont

relativement persisté. Malgré le niveau de 96,03 atteint en 2008 qui traduit une

timide amélioration on est encore loin des normes retenues sur le plan

international

� Taux de respect des échéances (TRE)

Ce taux renseigne sur la proportion du capital reçu sans retard sur les

échéances de la période. Il permet d’apprécier la qualité du portefeuille par

rapport à la ponctualité des remboursements par les clients. Il se calcule par la

formule suivante :

TRE= Remboursement des échéances de la période sans retard *100

Total des échéances



L’évolution de ce taux sur la période 2003-2008 se présente comme suit :

Graphique n°2 : Evolution du taux de respect des échéances sur la période2003-

2008

Source : PADME- Service informatique, 2009

On retient du graphique n°3 une diminution du TRE de 93,63% à 85,83% entre

2003 et 2005 ainsi que sa variation relative autour de 86,80% jusqu’en 2008.

Cet état de chose suppose que les clients ne mesurent pas l’importance de

l’échéancier de paiement qui leur est accordé.

� Le taux de recouvrement des crédits (TRC)

Il mesure la capacité de l’institution à recouvrer ces créances en difficultés.

Pour le calcul du taux de recouvrement des crédits, on utilise la formule suivante :

TRC= Recouvrement sur les échéances impayées* 1OO

Total des échéances impayées

L’évolution du taux de recouvrement des crédits se présente comme suit :



Graphique N°3 : Evolution du taux de recouvrement des crédits 2003-2008


On observe à travers l’allure de la courbe une baisse progressive du TRC entre

2003 et 2007( 89,54% à 22,11%) cela amene à penser à un désengagement

progressif des clients à payer leurs dettes.Malgré la faible augmentation de 2008,

le problème demeure toujours récurent.

II-Les ratios de qualité du portefeuille de crédit

Ce sont des ratios qui permettent de mesurer réellement la qualité d’un

portefeuille du crédit. Ils sont au nombre de quatre, le taux de risque sur

portefeuille et le taux du portefeuille à risque, le taux de provision sur créances en

souffrance et le taux de perte sur créances.

� Le taux de risque sur portefeuille :

C’est le taux qu’on peut encore appeler* taux d’impayées*.Il est le rapport

entre le montant du capital (ou du capital plus intérêts) échu mais non versé et du

crédit du portefeuille. Il indique le taux de contamination du portefeuille

d’encours de crédits.



Le taux d’impayées montre quelle part du crédit est échu et n’a pas été

remboursé. Il se calcule de cette manière.

TRP= Encours total de crédit en retard

Encours total de crédit de la période

L’évolution du taux de risque sur portefeuille est retracée par le graphique suivant.

Graphique N°4 : Evolution du TRP sur la période 2003-2008

Source : PADME- service –informatique, 2009

Selon les dispositions de la loi PAMERC, le TRP doit être inférieur ou égal à 1

pourque la rentabilité de l’institution ne soit pas mise à l’épreuve. Mais au vue de

l’évolution de la courbe courbe, il est évident que le TRP du PADME s’éloigne

largement de la norme en vigeur sur toute la période . On supose alors que le

PADME a enrégistrer sur les trois pemières années une augmentation du nombre de

crédit contaminé avec comme conséquence un risque de non remboursement de

plus en plus accrue . L’évolution négative du TRP après 2005 annonce des

améliorations mais on est encore loin de pouvoir atteindre une quelconque

amélioration avec cette progression.



Tableau N° 3 : Evolution du montant des impayées (en FCFA)

Année 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Montant

des

impayés

248266825

606052169

3888265010

2671216939

1551785839

1.271.836.040

Source : PADME- source informatique 2009

Les impayés enregistrés sur les trois premières années, évoluent dans le même

sens que le taux d’impayé. Après 2005, les impayés diminuent légèrement jusqu’en

2008 .Mais tous les niveaux atteints constituent de vraies défaillances pour

l’institution.

Il faut souligner que l’utilisation du taux d’impayé peut amener à sous-évaluer le

risque d’impayé du moment où l’encours du crédit croît plus vite que le montant

dû.

Selon Stearns(1991) « un portefeuille en forte croissance peut donc dissimuler un

problème d’impayé quelque soit les ratios de qualité de portefeuille utilisés ».

� Taux du portefeuille à risque (TPAR)

Le taux du portefeuille à risque montre quelle part du crédit est échue et n’a

pas été remboursée. Cependant, il sous estime le niveau de risque du portefeuille,

le niveau de gravité du problème d’impayé; car il ne considère que les

remboursements dont l’échéance est passée alors que c’est en réalité le montant

total du capital qui présente un risque. Le portefeuille à risque renseigne sur le

montant du capital restant dû des crédits dont un remboursement au moins est en

retard. On peut le désigner aussi par l’expression « portefeuille contaminé ».Ce

ratio renseigne aussi sur le taux de dégradation de la qualité du portefeuille

informant sur la proportion du portefeuille en difficulté. Il diffère donc du taux

d’impayé dans la mesure où il prend en compte non seulement le montant en

retard mais aussi le reste du capital restant dû sur le crédit considéré. C’est par

excellence, un indicateur de suivi dynamique et synthétique parce que son

observation donne rapidement plusieurs angles d’analyse.

Le ratio de portefeuille se calcule de la manière suivante :



TPAR= capital restant du des crédits ayant remboursement en retard*100

Encours de crédit (y compris montant en retard)

En considérant que le montant total du crédit présente un risque, le

portefeuille à risque reflète le risque réel d’impayé.

L’évolution du TPAR se présente comme suit :

Graphique N°5 : Evolution du TPAR se présente comme suit


Norme retenue par la BECEAO : Inférieur à 3%

On remarque dans le graphique n°7 que le PAR croît de 2003 jusqu’a se

maintenir un niveau supérieur à celui retenu comme norme par la BCEAO. Ceci

indique une ruine progressive du portefeuille de 2003 à 2008

� Le taux de provision pour créances en souffrance (TPCS)

C’est la proportion des crédits en souffrance qui est soustraite des revenus

dégagés par l’activité pour prévenir la perte probable. Ce taux est calculé pour

s’assurer que la portion des risques provisionnés respecte les normes de

provisionnement en vigueur.

Ce ratio se calcule par la formule suivante :

TPCS= Provisions pour créances en souffrance de la période *100

Encours de crédits de la période



En comparant ce taux dans le temps, il doit diminuer au fur et à mesure que

l’IMF améliore sa politique de gestion de retard.

L’évolution du taux de provision pour créances en souffrance se présente comme

suit :

Graphique N°6 : Evolution du TPCS de 2003 à 2008

Source : PADME- service informatique, 2008

Norme retenue par la BCEAO : TPCS ≥40%

Le TPCS fluctue sur toute la période de 2003 à 2008 entre 58% et 68%, se

maintenant ainsi à un seuil largement au dessus de la norme de 40% retenue par la

BCEAO. Cela est un indicateur d’un problème de retards obligeant à coup sûr

l’institution à constituer d’énormes provisions

Une lecture des crédits en souffrance permet de voir plus l’importance de

ces TPCS.

Tableau N°4: Evolution des crédits en souffrance de 2003 à 2008

Année 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Crédits en

souffrance

83.000.534 213.843.181 2.222.342.178 1.675.591.159 932.219.173 801.467.118

Source : PADME- service informatique ,2009



Le montant des créances en souffrance a pratiquement été multiplié par 10 en

3 ans avant de chuter après 2005. Mais malgré cette chute, le niveau moyen atteint

constitue un danger éminent pour le PADME.

� Le taux de perte sur créances (TPC)

Ce taux rend compte du montant passé en perte au cours de la période

considérée. Il renseigne sur le volume de pertes encours pendant cette période par

rapport à l’encours de crédit moyen. Ce taux se calcule par la formule :

TPC= Montant passé en perte au cours de la période ×100

Encours de crédits moyens sur la période

Le taux de perte sur créances est rarement plus élevé que le taux de

provision pour créances en souffrance. En général, lorsque le taux de perte sur

créances est chaque année supérieure à 2%, il faut y voir des signes d’un problème

d’impayé.

Graphique N°7 : Evolution du taux de perte sur créances de 2003 à 2008

Source : PADME – service informatique ,2008

Norme retenue par la BCEAO :< ou= 2%

A partir de 2003, le TPC augmente progressivement jusqu’en 2006 puis

diminue faiblement de 2006 à 2008 sans atteindre la norme retenue ce qui explique

l’existence de difficultés de recouvrement et montre les limites du système de

recouvrement .



Toutes ces insuffisances suscitées constituent des éléments essentiels de

dégradation du portefeuille crédit du PADME.

Nous passerons dans le chapitre suivant à la présentation et à l’analyse des

résultats issus de nos enquêtes, afin de vérifier les hypothèses pour des suggestions

nécessaires.



CHAPITRE III

DE LA PRESENTATION ET L’ANALYSE DES RESULTATS A

LA FORMULATION DES APPROCHES DE SOLUTION



Le but général de notre étude est de contribuer à améliorer la gestion du

portefeuille crédit. Ainsi, il va de soit que nous cherchons à améliorer :

� les modalités d’octroi des crédits

� Le système de suivi des crédits

A ce stade de notre étude, nous présentons et analysons les résultats issus de notre

recherche puis après un diagnostic établi, nous proposons nos approches de

solutions

SECTION 1: PRESENTATION ET ANALYSE DES RESULTATS

La présentation et l’analyse des résultats se feront par rapport aux données

internes et externes

Paragraphe 1 : Présentation des résultats

I °) enquête auprès des entrepreneurs

A- Caractéristiques générales des micros entrepreneurs enquêtés

Tableau N°5 : Répartition des clients défaillants selon le sexe

Sexe Effectif Pourcentage(%)

Masculin 61 60

Féminin 41 40

Total 102 100

Source : Notre enquête, 2009

Le tableau N°5 nous a révéler que 60% des clients défaillants sont de sexe masculin

tandis que seulement 40% des femmes ont été défaillante. Ceci nous amène à dire

que les femmes sont moins défaillantes que les hommes.

A la question de savoir : « quel est votre secteur d’activité ? », nous avons obtenu

les réponses suivantes au terme de notre dépouillement :



Tableau N° 6 : Répartition des clients enquêtés selon leurs secteurs d’activités

Secteurs d’activités Nombre Pourcentage(%)

Agriculture, élevage 4 4

Commerce 80 78

Artisanat 5 5

Service 13 13

Total 102 100


A partir du tableau N°6 nous remarquons que 78% des clients enquêtés

investissent dans le commerce alors que 13% ; 5% ; 4% sont respectivement dans les

secteurs des services, de l’artisanat et de l’agriculture- l’élevage. Il est alors

évident que la concentration des crédits alloués par le PADME dans le commerce

(secteur tertiaire), entraine une saturation de ce dernier. Cette saturation à pour

conséquence directe le resserrement de la marge bénéficiaire par acteur et par

prolongement le non respect des échéances par les clients.

Tableau N°7 Répartition des clients selon leurs modalités de connaissance du

PADME

Modalités Nombre Pourcentage(%)

Agents 4 4

Par l’intermédiaire d’un

ancien bénéficiaire

90 88

Autres 8 8

Total 102 100


D’après le tableau N°7, alors que 4% des clients du PADME ont connu

l’institution grâce aux agents de cette structure, 88% l’ont connu grâce à un

proche bénéficiant déjà des services du PADME. Ceci remet en cause la stratégie

mercatique dont use le PADME sur le plan communicationnel à priori mais en

réalité cette situation démontre que le PADME est connu par bon nombre de

personnes.



A la question de savoir : « la procédure d’octroi de crédit vous satisfait-elle ? »,

nous avons recueillis au terme de notre enquête, les résultats ci- après :

Graphique N°8 : satisfaction des clients par rapport à la procédure d’octroi de

crédit.


Le graphique N°8 révèle que 32% des clients défaillants apprécient la

procédure d’octroi de crédits tandis que la majorité (68%) ne l’apprécie pas. De

manière générale les problèmes évoqués par ces derniers se situent au niveau de la

lenteur administrative, du retard de décaissement lors des renouvellements de

crédit, le montant élevé des frais de dossier et du fond de garantie, l’insuffisance

du montant octroyé, le délai de remboursement court. Tous ces éléments sont de

nature à influencer le bon remboursement de crédit.

Tableau N°8 : Répartition des clients selon les causes de leurs retards de paiement

Causes de retards Nombre Pourcentage(%)

Difficultés familiales 4 4

Aléas climatiques 4 4

Difficultés de trésorerie 72 72

Autres 22 20

Total 102 100




Sur la base du tableau N°8 on remarque que 76% des cas de défaillance sont

dus à des difficultés de trésorerie. Ces difficultés de trésorerie s’expliquent par les

incertitudes du marché et plus précisément par les méventes. En outre il y a

seulement 4% des clients qui sont défaillants à cause des aléas climatiques

(sécheresses, inondations…). Ceci s’explique par le fait que le secteur de

l’agriculture-élevage représente une infime partie du portefeuille du PADME. Quant

aux difficultés familiales, elles ne représentent que 4% des cas de défaillance. Les

autres cas de retards de paiement représentent 22% de la répartition. On peut

trouver sous cette rubrique les confiscations de marchandises et les erreurs

d’appréciation de la date d’échéance (cas fréquent chez les clients analphabètes).

Tableau N°9: Répartition des clients selon la période de l’impayé

Moment auquel l’impayé

est survenu

Nombre Pourcentage(%)

Au début (avant 4ème

échéance)

25 25

Au milieu (entre 4ème et

8ème échéance)

74 73

A la fin (après 8ème

échéance)

3 2

Total 102 100


Il découle du tableau N°9 que dans 98%(73%+25%) des cas, l’impayé survient

au début et au milieu de la durée du crédit tandis qu’à la fin de l’échéance,

seulement 2 clients sur 100 constatent l’impayé. La forte concentration de

l’impayé au début et au milieu de la vie du crédit peut s’expliquer d’une part par

un détournement du crédit vers des activités non prévues par le plan

d’investissement et d’autre part par le manque d’un suivi rigoureux et de notion en

termes de gestion. Relativement à la question de savoir le montant de crédit qui

fait objet d’impayé, les questionnés ont répondu:



Tableau N°10 : Répartition selon le montant du crédit

Montant du crédit Nombre Pourcentage(%)

20000 à 100000 12 12

100000 à 300000 80 78

300000 à 500000 08 08

500000 à1000000 02 02

1000000 à 5000000 00 00

Total 102 100


Il ressort de ce tableau que 90%, (78% +12%) des clients défaillants

obtiennent des crédits inférieurs à 300000 F CFA. Comme le montant maximum de

crédit est de 5000000 F CFA alors ce sont les petits crédits qui restent impayé. Cet

état de chose confirme la règle selon laquelle « si le ratio d’emprunteurs

défaillants est inférieur au taux d’impayés, il est alors probable que ce soit les

crédits de montant plus élevé qui posent d’avantage problème. Dans le cas

contraire, ce sont les petits crédits qui conduisent le plus souvent aux impayés ».

Relativement à la question de savoir le numéro de crédit qui fait objet

d’impayé, les questionnés ont répondu :

Tableau N°11 : Répartition des clients selon le numéro du crédit

Numéro du crédit Nombre Pourcentage(%)

Premier 04 04

Deuxième 72 70

Troisième 24 24

Quatrième et plus 02 02

Total 102 100


De ce tableau, nous constatons que 70% des impayés surviennent au

deuxième crédit. Autrement dit, les impayés sont plus fréquents au début du

contrat. Il semble alors évident que les premiers crédits octroyés par PADME à ses

clients ne tiennent pas compte de la rentabilité de l’activité à financer. Une telle



tendance s’observe du fait du non tenu d’une comptabilité régulière censée fournir

les informations financières quant à la rentabilité de l’activité par les clients.

A la question de savoir : « comment appréciez-vous le niveau du taux

d’intérêt exigé par le PADME ?», nous avons obtenu les résultats consignés dans le

tableau N°12

Tableau N°12 : Avis des clients par rapport au taux d’intérêt

Niveau du taux d’intérêt Nombre Pourcentage(%)

Elevé 79 77

Moyen 23 23

Faible 00 00

TOTAL 102 100


Il découle de ce tableau que 77% des clients estiment que le taux d’intérêt

exigé sur les prêts est élevé pendant que seulement 23% de clients issus de notre

portefeuille jugent ce taux moyen. Il est alors évident que ce niveau du taux

d’intérêt se rapporte très peu à la marge bénéficiaire que génère l’activité des

clients compromettant ainsi le remboursement des créances à terme.

Sur la base de la question « quel était votre type de crédit ? » nous avons

recueillis les réponses réparties ci- après.

Tableau N°13 : Répartition des clients selon le type de crédit

Types de crédit Nombre Pourcentage(%)

Crédit individuel 33 32

Crédit de caution

solidaire

68 67

Crédit aux ONG 01 01

Total 102 100


Il ressort de ce tableau que les cas d’impayés sont plus fréquents au niveau

des crédits qui sont octroyés sans aucune garantie (caution solidaire).

Selon le principe, en cas de cessation de paiement d’un des trois membres

du groupe, les autres membres prennent sur eux la responsabilité de payer les



échéances du membre défaillant. Le non- respect de ce principe a entraîné l’échec

de plusieurs groupes. Ainsi le membre en cessation de paiement remet à charge

des autres membres la responsabilité de payer à l’échéance sa contribution au

remboursement. Les charges étant lourdes, ces derniers tombent à leur tour dans

l’insolvabilité.

Alors pour évaluer la part contributive des ressources générées par l’activité

financée dans le remboursement des créances, nous avons obtenu les réponses

suivantes sur la base de la question : « quels sont les moyens de remboursement de

vos crédits ? » adressée aux clients.

Graphique N°9 : répartition des clients selon leurs moyens de remboursement des

crédits


Ce graphique nous révèle que, 42% des clients remboursent des crédits grâce

à d’autres sources. On constate qu’un problème de satisfaction se pose parce que

les ressources générées par l’activité financée ne permettent pas de rembourser le

crédit. Il va s’en dire qu’un bon nombre de clients honorent leurs engagements vis

à vis du PADME en contractant d’autres emprunts.



Tableau N° 14 : Répartition des clients selon les échéances exigées par PADME

Echéance pratiquée Nombre Pourcentage(%)

Longue 00 00

Moyenne 15 15

Courte 87 85

Total 102 100


Il ressort de ce tableau que la majorité des clients trouvent l’échéance

pratiquée par le PADME courte, 15% de ces clients considèrent cette échéance

moyenne parce que ces derniers remboursent leurs crédits par des ressources

générées par d’autres activités.

Tableau N°15: Répartition des clients selon leurs appréciations par rapport aux

visites des chargés de prêts

Visite des chargés de

prêts

Nombre Pourcentage

Fréquente 00 00

Rares 83 81

Acceptables 19 19

TOTAL 102 100


Le tableau N°15 montre qu’un grand nombre de clients n’est pas souvent

visité après déboursement de crédit. Selon notre échantillon, 81% des clients

interrogés ont affirmé être très rarement visités alors que 19% ont été visités de

façon acceptable. Les différentes descentes effectuées par les CP auprès de ces

derniers à favoriser le bon rendement du crédit qui leur a été octroyé.

A la question de savoir si les conseils en termes de gestion prodigués par les

CP aux clients défaillants permettaient aux clients d’améliorer le rendement de

leur activité, nous avons obtenu les réponses suivantes :



Graphique N°10 : répartition des clients suivant l’appréciation du suivi des CP

Source : Enquête personnelle, 2009

Selon ce graphique, 84% des clients pensent que les conseils donnés par les

CP en temps opportun leur permettent de faire une gestion efficiente des crédits

qui leur sont octroyés tandis que pour 16% de ces micros entrepreneurs les conseils

ne modifient en rien leur gestion. Ceci prouve alors que si les visites des chargés de

prêts étaient effectuées selon la procédure réglementaire, cela réduirait le taux

des impayés enregistré au PADME.

Pour vérifier alors que les visites des CP sont effectuées conformément aux

procédures en vigueur, nous avons posé la question de savoir : « à quel moment les

CP vous rendent t-il visite ? » aux clients. Les réponses obtenues sont consignées

dans le tableau ci – après :

Tableau N°16 : Répartition des clients selon le moment de visite

Moment de visite Nombre Pourcentage(%)

Avant l’octroi de crédit 92 90

Après l’octroi de crédit 10 10

Total 102 100


Ce tableau montre que la majorité des clients (90%) n’est visitée qu’avant

l’octroi du crédit. Selon les enquêtés, les CP attendent que les clients n’arrivent

plus à respecter leur contrat vis- à-vis de l’institution pour faire les visites. On



remarque alors que la seule visite de contrôle d’utilisation du crédit est

effectivement réalisée par les CP alors qu’en réalité, le manuel de procédure qui

est le parchemin du PADME recommande que des descentes vers les clients soient

fréquentes et inopinées.

Pour évaluer l’incidence du suivi de certains clients par les CP, nous avons

posé la question « le suivi des CP vous amène t-il à améliorer votre rendement ? »

aux clients. Les résultats obtenus se retracent comme suit :

Graphique N°11 : incidence du suivi sur le rendement des clients.


Nous constatons à partir du graphique que beaucoup de clients trouvent leur

rendement amélioré une fois que les CP descendent vers eux suivant un

chronogramme bien respecté.

De ce fait, le suivi s’avère être nécessaire et voire même inévitable dans la

réalisation de la vision du PADME.

Tableau N°17 : Répartition des clients selon l’appréciation du suivi fait par les CP

Appréciation du suivi Nombre Pourcentage(%)

Rigoureux 08 08

Acceptable 11 11

Complaisant 83 81

Total 102 100




Selon 81% des clients enquêtés, le suivi des CP est complaisant. Autrement

dit, les chargés de prêts arrivés sur le terrain ne font pas correctement le travail

pour lequel ils sont commis. Ceci entrave la réalisation des objectifs de rentabilité

et de solvabilité des clients du PADME.

Pour finir nous avons voulu connaître les attentes des clients par rapport aux

activités du PADME. Les résultats obtenus sont répartie dans le graphique N°12.

Graphique N°12 : Répartition des attentes des clients pour atténuer les impayés.

Source : Notre enquête 2009



Il ressort de ce graphique que sur les 270 avis recueillis, 15 ; 22 ; 19 ; 05 ; 68

et 74 clients ont respectivement émis le souhait : d’une réduction du taux

d’intérêt pratiqué, d’un rééchelonnement du crédit, d’une aide à la définition des

besoins de financement, de la collecte des remboursements à échéance au

domicile des clients, l’amélioration de la procédure d’octroi et enfin un suivi

rigoureux.

Il était enfin nécessaire pour nous de chercher à connaitre la décision que

prendraient les clients si ces derniers devaient choisir entre rester au PADME ou

aller vers d’autres institutions de micros-crédits. Pour cela la question : « pensez –

vous continuer avec PADME ? » a été posée aux clients. Les résultats sont consignés

dans le graphique N°13

Graphique N°13 : Répartition des clients suivant leur décision

Source : Notre enquête 2009

De ce graphique, il découle que la majorité des clients que comporte notre

échantillon, n’est pas satisfait et pense ne plus vouloir continuer à bénéficier des

micros crédits du PADME. On pourrait supposer qu’à long terme, la dégradation du

portefeuille crédit risquera d’entrainer une réduction progressive de la qualité de

l’élément le plus important du fond de commerce du PADME (la clientèle).



II. Enquête auprès du personnel

Cette enquête a permis de recueillir des informations auprès du personnel

du PADME sur les défaillances du système d’octroi de crédit et les causes des

retards de paiement.

A) Résultats liés à la procédure d’octroi de crédit

A la question « certains clients bénéficient de crédit dont ils sont incapables

de rembourser à partir des revenus générés par leurs activités.

Quelles sont selon vous les causes de leur défaillance ? ».Les questionnés ne

trouvent pas à la base de ce problème une mauvaise analyse des demandes de

crédits mais la mauvaise foi de certains clients et les insuffisances de la procédure

d’octroi de crédit. Il a été évoqué que les premiers crédits sont octroyés à partir

des informations données par les micros entrepreneurs. Et qu’il y a souvent des

micros entrepreneurs qui donnent volontairement des informations biaisées afin

d’obtenir le crédit sollicité (asymétrie d’information). Puisque la plupart des

clients se trouvent dans l’informel, et ne tenant donc pas une comptabilité

régulière, il est difficile aux chargés de prêts de vérifier la véracité des

informations donnés par les emprunteurs ou d’évaluer la rentabilité des activités

de ces derniers. Les questionnés ont révélé certaines insuffisances à la procédure

d’octroi de crédit .Ils ont souligné que pour un premier prêt avec un nouveau

client, le délai de deux semaines dont ils disposent est trop court pour bien étudier

les dossiers et réduire les risques de non remboursement. De même ils ont fait

ressortir les problèmes posés par la garantie matérielle. En effet les clients sont

obligés d’aller en caution solidaire faute de garantie. D’une part en caution

solidaire, le montant obtenu est largement en dessous du montant souhaité par le

client. Il ne peut donc l’utiliser pour son activité initiale d’où le risque de

détournement vers d’autres activités peut être moins rentables. En tout cas,

l’efficacité du crédit est en cause. D’autre part la caution solidaire ne fonctionne

plus bien. A titre d’illustration, quelqu’un qui veut un crédit de 800000 F CFA mais

qui n’a pas de garantie matérielle, par de titre foncier, par de papier pour son

terrain ne peut pas recevoir son crédit même si l’activité est rentable, il est obligé

d’aller en caution solidaire. Et là on tient compte de l’activité et de la capacité

des autres membres du groupe pour fixer le montant de prêt. Il peut se retrouver à



100000 ou 200000 F CFA, ce qui est insuffisant pour son activité ; il détourne le

crédit sur d’autres activités et le résultat est négatif. A l’entretien également, on

a besoin de connaître le niveau d’endettement du client pour prendre la bonne

décision. L’information manque cruellement. Les CP ont résumé en deux groupes

les causes de ses défaillances au niveau du lient : les causes liées à l’activité et les

causes liées à l’entrepreneur ;

Pour les causes liées à l’activité nous avons :

• Les problèmes de marché (Etude du marché, mévente, saisie

douanière)

• L’inexistence de l’activité

• Activité non viable, non rentable

• Activités présentant assez de risques

Quant aux causes liées à l’entrepreneur on a :

• La mauvaise foi du client

• L’inexistence de notion de gestion sur le caractère du crédit qui est

remboursable

• Manque de formations

• Utilisation du crédit à d’autres fins

La suggestion faite par les questionnés pour éviter cet état de chose est l’initiation

de nouvelles stratégies de collecte d’information en vue de réduire les risques

d’asymétrie d’information, le renforcement de l’animation et de la sensibilisation,

une enquête de moralité sur les clients et enfin un suivi rigoureux de ces derniers.

Enfin ils ont souhaité l’amélioration de la procédure sur les points indexés.

B) Résultats liés aux retards de paiements

A la question « on constate que le PADME enregistre fréquemment des

retards de paiement de crédit. Selon vous à quoi cela est dû ? », Les questionnés

ont mis en cause les clients qu’ils accusent involontairement ou volontairement des



retards dans le remboursement des crédits. Les causes des retards sont multiples

mais, pas exhaustives. Ainsi on peut citer les problèmes de santé, les confiscations

de marchandises ; les cas de non livraison, le détournement d’objet de l’activité

surtout les méventes et les erreurs d’appréciation de la date de l’échéance par les

clients analphabètes. Les méventes sont dues aux mauvaises prévisions des clients.

En effet, ils surestiment les ventes à réaliser or c’est sur la base de ces prévisions

que le crédit est octroyé. Il a été aussi évoqué les cas où certains clients

choisissent de payer en retard parce qu’ils ont des opportunités d’affaires. Un

client qui achète par exemple des marchandises pour 35000FCFA qu’il pourra

revendre dans les trois jours qui suivent et gagner 13000 F CFA or il doit payer dans

le même temps une mensualité de remboursement qui s’élève à 35000F CFA. Il

préfère faire cette affaire et payer les pénalités que de respecter l’échéancier.

Il ressort également de ces entretiens que les retards se rapportent au

manque de suivi adéquat de remboursement. C’est ainsi qu’il est fréquent de

noter des insuffisances de paiement.

Les solutions envisagées par les questionnés pour pallier à ce problème

sont : une sensibilisation plus forte des clients à l’animation et l’atelier, un suivi

rigoureux des clients surtout ceux qui ont déjà accusé un retard dans le

remboursement de leurs crédits. Il est également suggéré que des astuces soient

données aux clients pour éviter les insuffisances de paiement.

Paragraphe 2 : ANALYSE DES RESULTATS ET VERIFICATION DES HYPOTHESES.

I. Analyse des résultats d’enquêtes

A) Résultats des enquêtes auprès des entrepreneurs

1- Caractéristique générale des entrepreneurs

D’ après notre analyse du portefeuille de prêt il nous est permis de constater

qu’il n’est pas suffisamment diversifié de sorte à répartir les risques par secteur

d’activité.

Selon le tableau N°6 le portefeuille du crédit se répartit de telle manière

que, le commerce prend donc une place très prépondérante dans le portefeuille du

PADME, ce qui représente des risques importants dans la mesure où le commerce



béninois est très dépendant du Nigéria, pays dont les droits du passage à ses

frontières sont tout le temps menacés et la criminalité au sommet de la perfection.

De même, le secteur du commerce est sous une forte influence des variables

conjoncturelles liées aux contraintes de l’environnement économique; certaines

variables incontrôlables peuvent donc bouleverser les prévisions des commerçants

et entraîner des défaillances généralisées dans les remboursements des clients

menant leur activité dans ce secteur. Comme exemple, la fermeture éventuelle de

la frontière du Nigéria, en cas de tensions politiques réduirait les possibilités

d’approvisionnement et de vente des commerçants du secteur informel.

2- Résultats liés aux retards de paiement

Les retards de paiement constituent un déterminant très important dans la

dégradation du portefeuille parce que ce dernier se dégrade au rythme des retards

de remboursement ou des impayés. Les causes des retards sont multiples et

peuvent se résumer en quatre grandes catégories : difficultés familiales, aléas

climatiques, difficultés de trésorerie et autres.

Le tableau N°8 montre que la plus part des micros entrepreneurs observent

des retards dans le remboursement de leur crédit à cause des difficultés de

trésorerie.

Cela s’explique par le fait qu’aucune analyse prévisionnelle préalable n’est

effectuée avant l’octroi du crédit. Ceci pose d’une part, un problème de mauvaise

ou d’absence d’étude de faisabilité censée servir de pare feu à l’impayé. D’autre

part, les systèmes d’asymétrie d’informations ne permettent pas au CP de déceler

les insuffisances liées au projet. Mais puisque, le besoin de financement du client

est évalué à partir de ses prévisions de vente, les clients se retrouvent très

facilement dans une situation ou ils n’arrivent pas à honorer leurs engagements vis-

à- vis du PADME. Mais les dirigeants de l’institution doivent être conscients que les

retards ne sont pas toujours le fait d’emprunteurs qui ne peuvent pas rembourser

mais plutôt, bien souvent, le fait d’emprunteurs qui n’ont pas l’intention de

rembourser.

De plus, les résultats relèvent une certaine largesse de la part du PADME

quant au système de suivi permettant de prévenir ou détecter les futurs cas

d’impayés.



En effet, le tableau N°15 montre que la majorité des clients (81%) juge les

visites des chargés de prêts rares. Ce résultat suppose alors que les visites des CP

ne sont pas exécutées suivant un chronogramme bien défini mettant ainsi le client

dans une position très confortable puisqu’à ces yeux le créancier ne semble pas

attacher de l’importance à sa créance.

Le tableau N°7 montre que les clients ont connu PADME par le biais

d’anciens bénéficiaires. La stratégie de promotion des produits existants est

insuffisante. Elle a reposé jusqu’à présent sur des méthodes mercatiques

informelles (bouche à oreille, séances d’animation, brochures peu compréhensible

par les clients potentiels) et peu différenciées.

Sur la base du tableau N°13, nous constatons que les crédits de caution

solidaire sont les plus exposés au problème d’impayé (67%). Ce type de crédit dans

sa conception est assez réaliste du moment où il permet de surmonter l’entrave

aux garanties réelles. Cependant, beaucoup de groupes souffrent d’un problème

d’irresponsabilité individuelle en raison du non respect des engagements mutuels.

Il faut alors reconnaitre que l’on n’a pas tenu compte de tous les aspects dans la

conception de ce type de crédit qu’est la caution solidaire du moment où le

caractère individuel de chaque membre semble beaucoup plus influencer la bonne

marche du groupe que les responsabilités solidaires censées être la vertu de ces

groupes.

En ce qui concerne les moyens de remboursement des crédits, la majorité

des clients nous ont confié qu’ils ont recours à d’autres organismes pour

rembourser leurs dettes vis-à- vis du PADME. Cela ne suppose qu’une mauvaise

orientation a été donnée au crédit en raison d’une défaillance dans la procédure

d’octroi du crédit.

Le tableau N°10 nous a prouvé que ce sont les petits crédits qui causent

d’avantages de problèmes à l’institution. Il s’agit des crédits dont le montant est

compris entre 100 000 et 300 000FCFA (montant relativement faible par rapport au

plafond qui est de 5000 000 FCFA)

Il a été ressorti au terme de l’enquête que les retards ont tendance à

intervenir au milieu de la vie du crédit. Ceci se justifie d’une part par le fait que la

seule visite exigée par la procédure d’octroi, appelée visite de contrôle de

l’utilisation de crédit observée en début du cycle. D’autre part, les clients

respectent l’échéancier au début de la vie du crédit parce qu’en ce moment, le



plan d’investissement n’est pas complètement concrétisé et les clients disposent

encore d’une partie du prêt dans leur caisse.

Cet état de chose vient confirmer les résultats selon lesquels ce sont dans la plus

part des cas, les deuxièmes et troisièmes crédits qui souffrent de l’impayé.

En effet, les micros entrepreneurs essaient de créer de la confiance au

premier crédit dans le but de bénéficier d’un deuxième crédit et ceux qui arrivent

à obtenir jusqu’au quatrième crédit sont classés avec tous les avantages parmi les

clients les plus solvables par le PADME. Voilà les raisons qui expliquent le fait que

l’on enregistre les impayés seulement au premier et au quatrième crédit. Les

deuxièmes crédits sont plus exposés aux impayés parce que les clients de mauvaise

foi se manifestent généralement après le premier crédit.

Ainsi les crédits octroyés jusqu’à ce stade, ne le sont pas sur la base de

données fiables ou dossiers complets du fait de la réussite de l’opération

antérieure. Il se pose un problème d’adéquation entre les crédits octroyés et les

ressources générées par l’activité.

De même les résultats portant sur la procédure d’octroi des crédits montrent

que le crédit est mis à disposition des micros entrepreneurs avec du retard. Ce qui

parfois empêche les clients de saisir les opportunités qui se présentent à eux

pendant cette période. L’une des conséquences immédiates est le détournement

d’objet du crédit vers d’autres activités non maîtrisées ; il s’en suit alors un

résultat négatif.

Aussi le non respect des procédures fait que les clients perdent le temps

qui est si déterminant à certains moments de l’année à cause de la lenteur

administrative.

Au total, toutes les carences observées au niveau des micros entrepreneurs

utilisant le portefeuille crédit du PADME, prouvent la mauvaise gestion des crédits

qui leur est accordé et confirment le manque de rigueur dans le suivi de ces

derniers par les CP.

Il urge donc que les mécanismes d’octroi de crédit soient plus affinés de

sorte que les opérations soient optimisées.

Quant aux attentes des clients, certains aspirent à un rééchelonnement des

crédits surtout pour les crédits dont les causes de défaillance sont issues

d’éléments imprévisibles tels que : les difficultés familiales, aléas climatiques et

crise économique. Ces clients souhaitent qu’un consensus soit trouvé entre eux et



l’institution pour redéfinir une nouvelle échéance pour leurs prêts. Une

modification de l’échéance permettra à certains clients de ne pas passer en

contentieux. En effet le principe est basé sur le fait que : « Quelque soit la

situation du client, tous les crédits doivent être recouvrés absolument car aucune

raison ne justifie le non remboursement d’un crédit ».

Aussi, certains clients trouvent que la technique de billetterie qui précède le

remboursement est très compliquée et leur fait perdre énormément de temps. Les

clients ont enfin souhaité que les éléments dénoncés dans la procédure soient

améliorés.

B- Analyse des résultats des enquêtés auprès du personnel du PADME

1- Résultats liés aux retards de remboursement

Des résultats des nos enquêtés auprès du personnel du PADME, les

questionnés ont évoqué comme causes de retard des facteurs liés aussi bien à

l’entreprise qu’à l’entrepreneur. Les causes liées à l’activité sont : les saisies

douanières, la mévente, les activités non viables, non rentables. Les causes liées à

l’entrepreneur se résument quant à elles en la mauvaise foi, au détournement des

objets du fait de l’insuffisance du montant reçu, à la non maîtrise des notions de

gestion. Ces résultats viennent alors confirmer nos précédentes analyses.

Quant au suivi, les CP ont avoué que le nombre de personnel exécutant au

PADME est relativement faible. La politique de suivi des clients révèle en elle-

même des lacunes.

En effet, il est obligatoire aux chargés de prêts de rendre visite aux clients

au plus tard deux semaines après la mise à disposition du crédit demandé. Après

cela les CP peuvent visiter les clients autant de fois qu’ils jugent nécessaire mais

force a été de constater après nos investigations que compte tenu de

l’indisponibilité des CP et du nombre exorbitant de dossiers à gérer par agent, les

visites ne se limitent qu’à la visite de contrôle de l’utilisation du crédit.



2- Résultats liés à la procédure de mis en place des crédits

Le processus de sélection des clients doit autant que peut se faire, éliminer

les emprunteurs insolvables et ceux dont l’activité ne permettra pas de rembourser

le prêts. Les résultats de nos enquêtes auprès du personnel révèlent que certains

clients bénéficient des crédits qu’ils ne sont pas capables de rembourser du fait de

leur rapport avec le personnel.

Les enquêtés ont principalement mis en cause les clients qui donnent des

informations biaisées afin d’obtenir le crédit qu’ils désirent et non le crédit que

leur activité nécessite. Les clients se basent sur le fait qu’exercer dans l’informel

ne permet pas une évaluation objective de la rentabilité de l’activité par les

agents du PADME.

De nos recherches, il découle également que les agents du PADME ne font

pas preuve de beaucoup de prudence dans la sélection des clients. Ils estiment que

le temps ne leur permet pas d’analyser véritablement tous les dossiers.

En réalité, le PADME s’intéresse plus à la production des garanties par les

clients et leur positionnement dans son réseau qu’à la fiabilité des informations

produites par le client et la solvabilité de ce dernier. Ainsi, du moment où les

garanties sont réelles et l’activité est existante, les chances d’acquisition du crédit

augmentent.

De plus le ratio « nombre de client par agent de prêts » est très élevé. En

effet, en 2008, la productivité des agents de crédit est de 622 alors que la norme

BCEAO est de130 au plus. S’il est vrai que l’institution doit rechercher la

productivité de ses agents, il n’en demeure pas moins qu’un nombre pléthorique de

dossiers par agent entrave la pertinence de l’analyse faite des dossiers.

II- vérification des hypothèses et établissement du diagnostic de

l’étude

A- Degré de vérification des hypothèses

La vérification des hypothèses sera faite sur la base des seuils de décision

retenus.



1- Vérification de l’hypothèse H1

Les données quantitatives ayant servi de base à notre analyse ont révélé que

les modalités d’octroi de crédit sont défaillantes au PADME selon 68% des clients

constituant notre échantillon. Les problèmes évoqués par ces derniers sont :

lenteur administrative, retard de décaissement lors des renouvellements de crédit,

le montant élevé des frais de dossier et du fond de garantie, l’insuffisance du

montant octroyé, le délai de remboursement court. Par contre seulement 32% des

clients ont une bonne appréciation de cette procédure d’octroi.

De la comparaison du poids des items, c’est l’item n° 1 qui sera retenu.

Alors l’hypothèse selon laquelle la procédure d’octroi est défaillante se trouve

vérifiée en tenant compte des réponses obtenues des clients.

De plus les agents du PADME avouent ne pas détenir des outils efficaces pour

juger de la moralité et de la solvabilité des clients. Aussi d’une part le délai de

deux semaines accordées pour étudier les dossiers est trop court et d’autre part, le

nombre pléthorique de dossiers à gérer par CP ne permet pas une bonne maîtrise

des risques.

En définitive, les réponses obtenues des CP viennent confirmer aisément la

vérification de l’hypothèse N°1.

2- Vérification de l’hypothèse H2

Tous les items ayant la même importance significative, nous avons émis les

normes selon lesquelles l’item retenu sera celui qui aura le poids le plus élevé.

Les éléments quantitatifs ayant servi de base à notre analyse ont révélé que

le manque de suivi des clients après l’octroi du crédit est à l’origine des non

remboursement.

En effet 81% des clients enquêtés ont jugé que les visites des CP sont rares

tandis que seulement 19% trouvent ces visites acceptables. L’item retenu ici est le

premier.

De plus la persistance des retards de remboursement des crédits est due à

72% aux difficultés de trésorerie auxquelles sont confrontés les clients. L’éternel

problème du nombre exorbitant de clients à la charge d’un CP s’ajoute également

aux analyses déjà effectuées.



Tout ceci suppose un manque de suivi des activités financées par

l’institution.

Il ressort alors de nos conclusions, la vérification de l’hypothèse H2.

B- Synthèse et établissement du diagnostic

Les causes réelles des problèmes spécifiques que nous avons énumérées

comme étant à la base de la dégradation du portefeuille crédit au PADME sont

celles à attaquer afin d’apporter des solutions au problème de gestion du

portefeuille.

1- Elément de diagnostic lié à l’hypothèse H1

La vérification de l’hypothèse H1 nous permet de retenir définitivement que

la défaillance de la procédure d’octroi de crédit explique le non remboursement

des crédits au PADME.

2- Elément de diagnostic lié à l’hypothèse H2

Les données quantitatives recueillies sur le terrain ont contribué à la

vérification de cette hypothèse. Par conséquent, nous pouvons alors conclure que

l’inefficacité du système de suivi du PADME est à la base du non remboursement

des crédits au PADME.

SECTION 2 : APPROCHES DE SOLUTIONS ET CONDITIONS DE MISE EN OEUVRE

Les difficultés de trésorerie et le manque de suivi des clients est à la base

des retards de remboursement des crédits. A cela s’ajoute le fait que le PADME

octroi des crédits à des micros entrepreneurs dont la solvabilité est douteuse ou

dont les activités ne permettent pas de rembourser les crédits fautes de conseils

en méthodes de gestion.

Une amélioration de la gestion du crédit passe alors par une réduction des

retards et parlant des créances contaminées, à une efficacité des procédures de

mise en place des crédits.



A ces problèmes nous essayerons d’apporter des solutions et toute cause

produisant les mêmes effets nous pourrons améliorer la gestion du portefeuille

crédit au PADME

Paragraphe1 : Recommandations à l’endroit du PADME

Au terme de notre étude, nous affirmons que la réduction des retards de

paiement passe par des actions concrètes.

Ainsi il conviendra que le PADME revoit son organigramme en y insérant un

département de suivi et recouvrement pour éviter le détournement de crédit vers

les activités de contrebandes ou de rentabilité douteuse.

En effet ce service mettra en place de nouvelle norme en termes de

politique de suivi et de gestion des remboursements des crédits auprès des clients

analphabètes car ce sont ces clients qui bénéficient des petits crédits qui causent

plus de problèmes à l’institution. Il faudra que le PADME redéfinisse les

responsabilités de sorte à assainir son environnement de contrôle et se baser sur

les nouvelles recommandations d’une gestion axée sur les résultats.

En effet, l’institution devra penser à adopter un système de suivi conseil de

l’activité génératrice de revenu exercée par le client. Ce suivi conseil mettra les

clients dans une logique de prévisions objectives en termes de rentabilité de

l’activité que ces derniers exercent.

Il conviendra également qu’un rééchelonnement des crédits soit effectué

surtout au cas où les causes de la défaillance sont liées aux difficultés familiales ou

des catastrophes naturelles. Ceci permettra au client de recommencer à verser ses

remboursements; l’objectif étant zéro impayé.

L’intérêt d’une telle stratégie est de ne pas faire passer en contentieux ou

de réaliser les garanties des clients de bonne volonté qui sont en difficultés. Mais

cette fois si ces crédits seront considérés comme des actifs improductifs.

Une diversification sectorielle des crédits semble inévitable pour limiter la

concentration des risques dans un seul secteur.

Le PADME devra alors revoir le taux d’intérêt pratiqué sur les prêts pour ne

pas trop s’écarter de sa vision d’éloigner les populations à la base de la pauvreté.

Et cela semble si important, surtout en cette ère du programme de micros-crédits

aux plus pauvres initié par le gouvernement en place, que la concurrence en



profitera pour ravir les clients qui ont une certaine aversion pour le taux en

vigueur.

Enfin le département marketing du PADME doit se mettre véritablement dans

une mission d’optimisation des opérations en revoyant toute sa stratégie de

communication de sorte que les premières cibles de sa stratégie: les clients

potentiels, soient touchés.

En outre nous recommandons que le manuel de procédure fasse objet d’une

actualisation ou d’une revue annuelle ou biannuelle de sorte à tenir compte des

nouvelles données, le comportement humain étant incertain.

Pour une amélioration des modalités d’octroi des crédits, une sélection

efficace des clients doit être effectuée. Le processus de sélection des clients doit

autant que possible éliminer les mauvais emprunteurs. Le PADME devra inclure

dans son programme des séances de formation et de conseils techniques

(programme d’alphabétisation, initiation à la notion de gestion des entreprises).

Nous suggérons au PADME de ne accorder qu’au plus la moitié du montant

sollicité par entrepreneur lorsque celui-ci est à son premier ou deuxième crédit et

ne tient pas une comptabilité permettant d’évaluer la rentabilité de l’activité et

d’accorder des prêts de préférence aux femmes.

Il faudra également approfondir la connaissance des clients. Pour ce faire, il

faut:

- Augmenter au premier prêt, le délai accordé au CP pour étudier les demandes de

crédits et réduire les risques ;

- Regrouper les membres des groupes de caution solidaire afin de décider de

commun accord le montant à allouer à chacun ;

- Disposer d’une brève description du cycle des activités qui font l’objet de crédit

afin de savoir à quel moment octroyé le crédit pour une utilisation judicieuse par le

bénéficiaire ;

- Accélérer les décaissements dans les cas de renouvellement ;

- Augmenter le délai de remboursement ;

- Préciser le nombre de visite aux clients et le notifier à ces derniers.



Enfin il faut mettre en place un système de bénéfice d’escompte au client

qui soldera son crédit par anticipation.

Paragraphe2 : Recommandations à l’endroit des clients

Les bénéficiaires doivent connaître tout le rôle qu’ils jouent dans

l’accomplissement de la vision de l’institution.

En effet le recouvrement normal des crédits permettra le revolving du crédit.

Ainsi, pour garantir un bon remboursement des crédits obtenus, nous ferons

quelques recommandations à l’endroit des clients.

• Prendre juste le crédit nécessaire à l’activité ;

• Se faire former sur la notion de coût ;

• Utiliser les crédits pour l’activité annoncée ;

• Respecter scrupuleusement l’échéancier ;

• Tenir rigoureusement le système de comptabilité proposé par le PADME ;

• Séparer la caisse de l’entreprise de celle du ménage.



CONCLUSION



Dans le but de promouvoir un développement économique et social grâce à la

micro finance, il est nécessaire pour le PADME de gérer de façon efficiente son

portefeuille crédit.

Les résultats des enquêtes menées nous ont permis de comprendre que la

dégradation du portefeuille crédit est due aux insuffisances du système de suivi et

de la défaillance de la procédure d’octroi des crédits. En générale, les causes sont

essentiellement endogènes, mais des facteurs exogènes peuvent également avoir

des influences négatives sur le respect des échéances par les clients.

Par ailleurs, la recherche des conditions d’amélioration de la gestion du

portefeuille nous a conduit à la proposition de solutions nécessaires pour :

� Un bon suivi des clients

� Un meilleur taux de recouvrement des crédits

Ainsi, la mise en œuvre de ces recommandations pourra conduire à améliorer la

question de gestion de portefeuille de crédit au PADME.

Nous espérons que notre concours suscitera des solutions aux autres problèmes

identifiés et qui n’ont pas pu être étudiés.



I- Ouvrages

1) AGNIPKE A. « la micro finance au Bénin : Etude sectorielle

approfondie »

PNUD, décembre 1998.

2) FE RNAND V., « Manuel de gestion pratique pour des associations

rurales de développement du tiers monde » Edition IRED, 1997

3) FIDLER P. et WEBSTER L., « Le secteur informel et les institutions

de micro financement en Afrique de l’Ouest » Banque Mondiale,

Septembre 1992.

4) Institution de Développement, Marseille, « Le financement de la

petite entreprise en Afrique » Editions l’Harmattan, juin 1995

5) JOSEPH A., « Le rationnement du crédit dans les pays en

développement : le cas du Cameroun et du Madagascar » Editions

l’Harmattan, 2002

6) LEDGERWOOD J., « Manuel de micro finance : une perspective

institutionnelle et financière » Banque Mondiale, 1999

I- REVUES ET RAPPORTS

1) CAPAF, « Gestion des impayés et fixation du taux d’intérêt »,

2001.



2) CGAP, « Système d’informations et de gestion pour les

institutions de micro finance : guide pratique », série outil

technique, n° 1 février 1998.

3) CMF/MFE



DEDICACES

REMERCIEMENTS

LISTE DES CIGLES

LISTE DES TABLEAUX

LISTE DES GRAPHIQUES

SOMMAIRE

INTRODUCTION………………………………………………………………………………………………………1

CHAPITRE 1: CADRE THEORIQUE ET METHODOLOGIE DE LA RECHERCHE

Section 1 : Problématique et intérêt de l’étude ………………………………………………….5

Paragraphe 1 : Problématique de recherche………………………………….....................5

I- Problématique de l’étude ………………………………………………......................5

II- Intérêt de l’étude ………………………………………………………………………………………..6

Paragraphe 2 : Objectifs et hypothèses de recherche…….................................6

I-Objectifs de l’étude ………………………………………………………………………………………..6

II-Hypothèses de recherche…………………………………………………..........................6

Section 2 : Méthodologie de recherche et revue de littérature……………………………..7

Paragraphe 1 : Méthodologie de la recherche………………………………………………………..7

I-Outils de collecte de données…………………………………………………………………………………7

II-Outils d’analyse de

données ………………………………………………............................8

III- Les difficultés liées à la collecte des données……………………………………………..8

IV- Limites des données recueillies…………………………………………………………………..9

V- Seuil de vérification des hypothèses…………………………………………………………..10

Paragraphe 2 :Revue de littérature…………………………………...........................8

I- Classification de concepts de base des IMF…………………………………………………9

II- Quelques cas d’études………………………………………………………………………………..12

CHAPITRE 2 : DE LA PRESENTATION DU CADRE INSTITUTIONNEL A LA GESTION DU

PORTEFEUILLE CREDIT AU PADME

Section 1 : PPrréésseennttaattiioonn eett oorrggaanniissaattiioonn aaccttuueellllee ddee PPAADDMMEE…………………………………………..………………......1199

PPaarraaggrraapphhee 11 : GGeennèèssee eett mmiissssiioonn ddee PPAADDMMEE……………………………………………………………………………………………………………………1199

II--GGeennèèssee……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………......1199



II-Mission……………………………………………………………………………………………………………………21

Paragraphe 2 SSttrruuccttuurree oorrggaanniissaattiioonnnneellllee………………………………………………………………………………………………………………………………....2222

SSeeccttiioonn22 :: FFoonnccttiioonnnneemmeenntt eett AAccttiivviittééss dduu PPAADDMMEE……………………………………………………………………………………..…….... ..2244

PPaarraaggrraapphhee 11 : Fonctionnement du PPAADDMMEE …………………………………………………………………………………………………………..…………....2244

PPaarraaggrraapphhee22 :: AAccttiivviittééss dduu PPAADDMMEE …………………………………………………………………………………………………………………………..……………………....2277 Section 3 : Gestion du portefeuille crédit et indicateurs de qualité de

portefeuille…………………………………………………………………………………………………………....34

Paragraphe 1 : Gestion des micros crédits ………………………………………………………….34

I-Procédure d’octroi de crédit………………………………………………………………………………34

A-Mécanisme d’octroi du crédit…………………………………………………………………………..34 B- Le suivi des crédits déboursés……………………………………………………………………….36

II-Procédure de recouvrement……………………………………………………………………………..37

A-Gestion des Crédits contaminés non contentieux……………………………………………37

B- Les crédits contaminés contentieux……………………………………………………………..38

Paragraphe 2 : Présentation des indicateurs de qualité du portefeuille

………………………………………………………………..........................................39

II- Ratios de performance du portefeuille……………………………………………………..39

III- Les ratios de qualité du portefeuille de crédit………………………………………….42

CHAPITRE 3 : DE LA PRESENTATION ET L’ANALYSE DES RESULTATS A LA

FORMULATIONS DES APPROCHES DE SOLUTIONS

Section 1 : Présentation et analyse des résultats……………………………………………..49

Paragraphe 1 : Présentation des résultats…………………………………… …………………..49

I - Enquête auprès des entrepreneurs………………………………………………………………..49

II. Enquête auprès du personnel …………………………………………………………………….60

Paragraphe 2 : analyse des résultats et vérification des hypothèses………………….63

I-Analyse des résultats d’enquêtes…………………………………….. ….........................63

II- vérification des hypothèses et établissement du diagnostic de l’étude…………..67

Section 2 : Approches de solutions et conditions de mise en œuvre……..............68

Paragraphe1 : Recommandations à l’endroit du PADME…………………...................69

Paragraphe2 : Recommandation à l’endroit des clients……………………...............70

CONCLUSION ………………………………………………………………………………………...............72

BLBLIGRAPHIE

ANNEXES

TABLE DES MATIERES

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