RAPPORT D’ACTIVITES SEMESTRIEL - Accueil - Direction de la Réglementation et de … · 3.2.1...

REPUBLIQUE DU SENEGAL Un Peuple – Un But – Une Foi

---------------- MINISTERE DE L’ECONOMIE

ET DES FINANCES -------------

DIRECTION DE LA REGLEMENTATION ET DE LA SUPERVISION DES SYSTEMES FINANCIERS DECENTRALISES

RAPPO RT D’ACTIV

RAPPORT D’ACTIVITES SEMESTRIEL

2010

SOMMAIRE

I. Réorganisation de la DRS-SFD .................................................................................. 10

2 Renforcement des ressources et visibilité ..................................................................0

2.1 Renforcement des moyens humains ................................................................................. 0

2.2 Sensibilisation ....................................................................................................................... 0

2.3 Plateau technique ................................................................................................................. 0

2.3.1 Cartographie numérisée .................................................................................................. 0

2.3.2 Base de données sectorielle et financière .................................................................... 1

2.3.3 Système de gestion électronique des documents ....................................................... 1

2.4 Activités de formation ........................................................................................................... 2

2.5 Ateliers et réunions internes ............................................................................................... 2

2.5.1 Diagnostic de la supervision ........................................................................................... 3

2.5.2 Élaboration d’un plan d’orientation stratégique ............................................................ 3

2.5.3 Elaboration d’un manuel des procédures pour la DRS-Sfd ....................................... 3

2.5.4 Enquête de perception de la satisfaction des agents ................................................. 3

3 Renforcement de la supervision ..................................................................................7

3.1 Chiffres clés ........................................................................................................................... 7

3.2 Veille réglementaire .............................................................................................................. 8

3.2.1 Dépérissement des Groupements d’Epargne et de Crédit (GEC) et des Structures

signataires de Convention Cadre (SCC) ....................................................................................... 8

3.2.2 Fiscalité des SFD .............................................................................................................. 8

3.2.3 Finance islamique ............................................................................................................. 8

3.2.4 Sociétés de Cautionnement Mutuel ............................................................................... 8

3.2.5 Fonds de garantie des dépôts ........................................................................................ 8

3.2.6 Micro assurance ................................................................................................................ 9

3.2.7 Mobile Banking .................................................................................................................. 9

3.2.8 Prise de participation de SFD à des sociétés commerciales ................................. 9

3.2.9 Instructions de la BCEAO en application de la loi 2008-47 ....................................... 9

3.3 Contrôle sur pièces............................................................................................................... 9

3.3.1 Contrôle de l’accès à la profession .............................................................................. 10

3.3.1.1 Nouvelles demandes d’autorisation d’exercice .................................................. 10

3.3.1.2 Dossiers classés ..................................................................................................... 10

3.3.1.3 Dossiers rejetés ...................................................................................................... 10

3.3.1.4 Synoptique ............................................................................................................... 10

3.3.1.5 Agréments délivrés ................................................................................................. 10

3.3.2 Exploitation des rapports ............................................................................................... 11

3.3.2.1 Rapports de contrôle interne ........................................................................................... 11

3.3.2.2 Rapports d’activités annuels et états financiers ........................................................... 11

2.2 Contrôles sur place............................................................................................................. 12

2.2.1 Visites pré agrément ...................................................................................................... 12

2.2.2 Missions d’inspection ..................................................................................................... 12

2.3 Suivi des recommandations .............................................................................................. 13

2.4 Assainissement du secteur ................................................................................................... 13

3.3.3 Recensement .................................................................................................................. 13

3.3.4 Visites pré retrait ............................................................................................................. 14

3.3.5 Retraits d’agrément et de reconnaissance ................................................................. 14

3.3.6 Assemblée Générale convoquée par le Ministre ....................................................... 14

4 Résultats issus de l’exploitation des états financiers .............................................. 16

4.1 Nombre de SFD agrées ..................................................................................................... 16

4.2 GEC reconnus ..................................................................................................................... 16

4.3 SFD sous convention cadre .............................................................................................. 16

4.4 Évolution des principaux indicateurs des SFD ............................................................... 16

4.4.1 Actifs ............................................................................................................................. 17

4.4.2 Liquidités et placements ............................................................................................ 17

4.4.3 Encours d’épargne ..................................................................................................... 19

4.4.4 Crédit ............................................................................................................................ 20

4.4.5 Sociétariat .................................................................................................................... 25

4.4.6 Emprunts ...................................................................................................................... 25

4.4.7 Excédents .................................................................................................................... 27

4.4.8 Fonds propres ............................................................................................................. 28

4.5 Ratios prudentiels ............................................................................................................... 29

4.5.1 Limitation des risques portés par une institution .................................................... 29

4.5.2 Limitation de prêts aux dirigeants ............................................................................ 30

4.5.3 Limitation des risques pris sur un seul membre..................................................... 31

4.5.4 Norme de liquidité ....................................................................................................... 31

4.5.5 Réserve Générale ....................................................................................................... 32

4.5.6 Couverture des emplois à moyen et long terme par des ressources stables ... 32

5 Perspectives ................................................................................................................ 33

Le présent rapport sur les activités premier semestre 2010 de la Direction de la

Réglementation et de la Supervision des Systèmes financiers décentralisés (DRS-Sfd)

s’articule autour :

- de la réorganisation;

- du renforcement de la supervision;

- du renforcement des ressources et visibilité;

- des données consolidées.

I. Réorganisation de la DRS-SFD

En application des articles 115 et 116 du décret n° 2008-642 du 16 juin 2008 portant

organisation du Ministère de l’Economie et des Finances, l’arrêté n° 5472 du 21 juin 2010

organise la Direction de la Réglementation et de la Supervision des Systèmes Financiers

Décentralisés.

La DRS-Sfd comprend outre les conseillers, l’inspecteur technique des services et les

services rattachés :

la Division des Statistiques et des Stratégies ;

la Division des Inspections ;

le Bureau Administratif et Financier.

Les services rattachés sont :

- le Centre de Référence ;

- les Antennes Régionales ;

- le Bureau du Courrier.

L’organigramme ci-dessous indique ces structures et celles issues d’une rationalisation

fonctionnelle.

ORGANIGRAMME

Conseillers

Inspecteur Technique

des Services

Bureau Administratif et

Financier Division de la

Réglementation

Bureau des

Vérifications

Chef des Misions

Assistant Directeur Bureau du Courrier

Guichet des Autorisations

Division des

Inspections

Bureau des Autorisations

et des Procédures

Administratives

Division des Statistiques

et des Stratégies

Centre de Référence

Bureau de la Législation

et de la Formation

Chef des Missions

Bureau du Suivi Bureau des Etudes et des

Stratégies

Bureau des Statistiques

Antennes Régionales

Directeur

2 Renforcement des ressources et visibilité

2.1 Renforcement des moyens humains

Les graphiques suivants retracent la répartition du personnel par genre et par profil. Au cours

de ce 1er semestre, treize (13) nouveaux agents ont été mis à la disposition de la DRS-Sfd,

portant le personnel à quarante six (46) agents dont trente et un (31) cadres.

Cadre superieur(> BAC+4); 19

Cadre moyen26%

Personnel d'appui

33%

Répartition par profil

HOMME54%

FEMME46%

Répartition des agents par genre

2.2 Sensibilisation Avec l’appui de l’Agence Régionale de Développement (ARD) de Diourbel et du Programme

d’Appui à la Microfinance (PAMIF1), deux missions de sensibilisation et de vulgarisation ont

été organisées au profit des acteurs du secteur afin de leur permettre de se familiariser et de

comprendre les nouveaux changements intervenus dans la nouvelle réglementation.

Les missions ont touché les régions de Diourbel et Thiès. Par ailleurs, la DRS-SFD a

participé à des émissions radio sur la réglementation des SFD à Kaolack et à Diourbel.

Régions Nombre de structures Durée du séminaire

(jour) Date

Diourbel 12 2 13-14 Mai 2010

Thiès 10 2 17-18 juin 2010

Total 22 4

2.3 Plateau technique

Dans le souci de se doter d'un dispositif décisionnel couvrant l'ensemble du secteur, la DRS-

SFD s’est engagée dans la mise en place d’un plateau technique intégrant une cartographie

numérisée liée à une base de données sectorielle, ainsi qu’un système de gestion

électronique de documents (SGED). Ce plateau technique est mis en place en partenariat

avec le Programme d’Appui à la Microfinance (PAMIF).

2.3.1 Cartographie numérisée

C’est un outil d’analyse des données relatif aux SFD et de pilotage pour la DRS-SFD. Elle

permet un accès plus facile aux données du secteur ;

constitue un outil de promotion

Direction de la Réglementation et de la Supervision des Systèmes Financiers Décentralisés (DRS-SFD)Rocade Fann Bel Air derrière le Lycée Kennedy BP 6350

Dakar Etoile Tél : (221) 33 824 08 83 Fax : (221) 33 824 08 86 E-mail : [email protected] Site web: www.minfinances.sn Page 1

Architecture de la cartographie

2.3.2 Base de données sectorielle et financière

Elle est constituée des données transmises par les SFD à la tutelle. Ces données,

contenues dans un ensemble de fichiers, devront à terme être consolidées. La base permet

de :

disposer de données actualisées et utiles au niveau du site ;

produire des indicateurs d’alerte.

2.3.3 Système de gestion électronique des documents Le système de gestion électronique des documents permet:

la numérisation de la totalité du passif des documents de la DRS-SFD ;

le partage sécurisé et plus rapide des documents pour les utilisateurs ;

aide à l’atteinte des objectifs de respect des délais de traitement des dossiers.

Les objectifs du SGED sont :

identifier et préserver les documents essentiels et de valeur permanente ;

numériser et Sécuriser la mémoire de l’organisation ;

garantir les droits en cas de litige ;

favoriser la performance et la prise de décision ;

permettre le partage sécurisé et la visibilité des documents.

Au cours du semestre, un logiciel de gestion électronique des documents a été acquis. Les

agents ont été formés à l’administration et à l’utilisation du logiciel.



2.4 Activités de formation

Dans le cadre du renforcement des capacités de son personnel, des cadres de la DRS-SFD

ont bénéficié de formations sur les thèmes suivants : la réglementation, le Référentiel

Comptable Spécifique aux SFD.

Thèmes Nombre d’agents formés Lieu Dates Organisateur

Logiciel TOMPRO 1 Dakar 01-12 mars 2010 TOMATE SARL

Techniques de communication 4 Saly 16-18 mars 2010 PALPS

Finances publiques 1 Dakar 3 et 4 juin 2010 INFRASTECH

Rôle du leasing dans le développement

du marché financier 1 Dakar 4 juin 2010 SFI

Education financière 2 Saly 7-11 juin 2010 DMF

Banque à distance

Référentiel comptable spécifique aux Sfd

1

2

Bamako

14-16 juin 2010

28 juin-2juillet

CGAP

AFRO17

2.5 Ateliers et réunions internes

N°

d’ordre Objet

1 Elaboration du projet d’arrêté portant organisation de la DRS-Sfd

2 Restitution des travaux sur la planification de la supervision

3 Système de supervision de la DRS-Sfd

4 Plan d’orientation stratégique de la DRS-Sfd

5 Réutilisation des fonds récupérés du PEJU

6 Préparation du Conseil présidentiel sur le Micro Crédit : travaux de la sous

commission « Renforcement de la surveillance du secteur »

7 Les sanctions applicables aux sfd

8 Présentation logiciel SGED

9 Mise en place de la Base de données sectorielles et financières et de la cartographie

10 Plan d’assainissement

11 Elaboration d’un manuel des procédures de la DRS-Sfd

12 Enquête de satisfaction

Au courant du premier semestre de l’année 2010, des réflexions menées dans le cadre de

groupe de travail ont abouti à la production de documents cadres sur des aspects

concernant : le bilan de la supervision, l’élaboration d’un plan d’orientation stratégique,

l’élaboration d’un manuel des procédures de la DRS-Sfd et l’enquête de perception de la

satisfaction des agents de la DRS-Sfd.



2.5.1 Diagnostic de la supervision Le diagnostic a permis de faire des recommandations et de dégager une stratégie.

La stratégie de supervision de la DRS/SFD repose essentiellement sur la consolidation des

acquis et la correction des faiblesses constatées dans le dispositif de supervision.

L’innovation majeure de cette stratégie constitue le renforcement du contrôle à distance par

l’opérationnalisation du dispositif d’indicateurs d’alerte mais également par la diversification

des types de contrôle sur place pour accroître la réactivité de la DRS/SFD. Ainsi, il a été mis

en place :

Une nouvelle politique de gestion de l’accès à la profession avec notamment la

création d’un guichet des autorisations, d’un comité d’agrément et une surveillance

automatisée des délais ;

la création du poste de chef des missions chargé de coordonner l’ensemble des

missions qui se déroulent sur le terrain ;

un nouveau dispositif de gestion interne des inspections avec notamment :

o La rationalisation des missions (équipes dédiées et limitées, validation des

TDR de missions et respect strict de ceux-ci, simultanéité avec les

recensements) ;

o la création d’un comité de validation des rapports d’inspection ;

o le développement d’un système d’alerte précoce.

2.5.2 Élaboration d’un plan d’orientation stratégique

Un plan d’orientation stratégique de la DRS-Sfd a été conçu à l’interne. Il est centré autour

des objectifs stratégiques suivants : la Réorganisation de la DRS-Sfd, le Renforcement de

ses ressources, une visibilité accrue et le Renforcement de la supervision. Il est arrimé à un

plan d’actions opérationnel dont les activités sont actuellement en phase de réalisation.

2.5.3 Elaboration d’un manuel des procédures pour la DRS-Sfd Avec l’appui des fonds récupérés du PEJU, un manuel de procédures a été élaboré pour la

DRS-Sfd. Toutefois, avec la signature de l’arrêté portant organisation de la DRS-Sfd, ce

manuel sera mis à jour pour répondre à sa nouvelle structuration.

2.5.4 Enquête de perception de la satisfaction des agents

Cette enquête avait pour objectif de :

• Contribuer à l’étude du climat social de la DRS-SFD.

• rendre compte de l’évolution de la perception du management, des valeurs etc. ;

• permettre à moyen terme de mieux rendre compte du parcours de formation et

professionnel.



Il s’agit d’une enquête transversale d’opinion, sous forme de questionnaire anonyme

adressée à l’ensemble des agents de la DRS-SFD.

Les thématiques explorées sont :

• le Sentiment général des agents ;

• le management de la DRS-SFD ;

• les caractéristiques générales de la DRS-SFD.

3 Renforcement de la supervision

3.1 Chiffres clés

867 Courriers techniques envoyés aux SFD

461 Courriers techniques reçus des SFD

207 Lettres de sensibilisation aux GEC et SCC

140 Rapports annuels reçus

92 Structures visitées en mission de recensement

73 Rapports de contrôle interne reçus

32 Dossiers demandes d’agrément classés

20 Demandes d'agrément

17 SFD inspectés

14 Retraits de reconnaissance

9 Visites pré-retrait

3 Dossiers demandes d’agrément rejetés

3 Visites pré agrément

0 Agréments délivrés



3.2 Veille réglementaire

3.2.1 Dépérissement des Groupements d’Epargne et de Crédit (GEC) et

des Structures signataires de Convention Cadre (SCC) Dans de la cadre de la mise en conformité des GEC et des SCC avec la loi 2008-47 du 3

septembre 2008 portant réglementation des SFD, des activités de suivi et sensibilisation ont

été effectuées par la DRS-Sfd.

Ainsi les structures fédératrices appuyant les GEC ont été saisies et deux cent sept (207)

courriers envoyés aux structures concernées.

Quant aux huit (8) SCC, elles ont été dûment été convoqués et des séances de travail

tenues, notamment pour le choix de la forme juridique à adopter pour rester dans le secteur.

3.2.2 Fiscalité des SFD La DRS-Sfd a participé à la réflexion sur la fiscalité des SFD et a coordonné, dans ce cadre,

les observations des structures du Ministère, en préparation de l’atelier de restitution de

l’étude de la BCEAO, tenue à Ouagadougou en avril 2010 .

Dans la même dynamique, les travaux sur l’exonération des sociétés commerciales à la taxe

sur les opérations bancaires (TOB) se poursuivent.

3.2.3 Finance islamique Il a été mis en place à la DRS-Sfd un comité de réflexions sur la finance islamique.

Parallèlement, elle participe au processus de recrutement du consultant chargé de réfléchir

sur les modalités d’une introduction de la finance islamique dans le corpus juridique.

3.2.4 Sociétés de Cautionnement Mutuel

La mise en œuvre des recommandations issues de la deuxième concertation nationale sur le

crédit a conduit à la formulation d’un plan d’actions.

Ainsi, l’axe stratégique n°8 relatif à la promotion des institutions de financement spécialisées

et la diversification des produits prévoit la mise en place d’un cadre réglementaire spécifique

favorisant la création et le développement de sociétés de cautionnement mutuel (SCM). La

DRS-Sfd, a conduit les travaux du comité pour l’élaboration des termes de référence de

l’étude.

3.2.5 Fonds de garantie des dépôts

Conformément aux dispositions de l’article 69 de la loi 2008-47, les SFD doivent adhérer à

un système de garantie des dépôts. Pour la mise en place de ce dispositif, la DRS-Sfd, a

entamé des réflexions.



3.2.6 Micro assurance

La Direction des Assurances(DA) a été contactée pour échanger sur les opportunités de

cette activité de microfinance régie par le Code CIMA.

3.2.7 Mobile Banking

Au-delà de l’approche prudentielle et conformité des opérations, une étude approfondie sur

la réglementation du mobile banking est envisagée.

3.2.8 Prise de participation de SFD à des sociétés commerciales

Dans le cadre du montage du Groupe CMS avec une participation majoritaire de la FCCMS,

un contrôle de conformité de l’opération et du respect du ratio de limitation des opérations

autres que l’épargne et le crédit à 5% ont été effectués.

3.2.9 Instructions de la BCEAO en application de la loi 2008-47

REFERENCE OBJET DOMAINE

n°05 juin 2010

Eléments constitutifs du dossier de

demande d’agrément des systèmes

financiers décentralisés dans les états

membres de l’UMOA

En application de l’article 8

de la loi 2008-47

n° 04 juin 2010

Retrait de reconnaissance des

groupements d’épargne et de crédit dans

les états membres de l’UMOA

En application de l’article

142 de la loi 2008-47

n°0 6juin 2010

Commissariat aux comptes au sein des

systèmes financiers décentralisés dans

les Etats membres de l’UMOA

En application de l’article 53

de la loi 2008-47

n°007 juin 2010

Modalités de contrôle et de sanction des

Systèmes Financiers Décentralisés par la

Banque Centrale des Etats de l’Afrique de

l’Ouest et de la Commission Bancaire de

l’UMOA

En application des articles

44, 70, 71 et 147 de la loi

2008-47

3.3 Contrôle sur pièces Le contrôle sur pièces comprend deux volets :

l’accès à la profession;

l’exploitation de rapports.



3.3.1 Contrôle de l’accès à la profession

3.3.1.1 Nouvelles demandes d’autorisation d’exercice

Au cours de ce semestre, la DRS-SFD a reçu vingt (20) dossiers de demande d’autorisation

d’exercice contre trente quatre (34) au premier semestre de 2009, soit une baisse de 44%.

Ces nouvelles demandes concernent dix sept (17) institutions mutualistes ou coopératives

d’épargne et de crédit, deux (2) Sociétés Anonymes (SA), et une (1) association.

3.3.1.2 Dossiers classés

Au 30 juin 2010, trente deux (32) dossiers ont été classés au motif de forclusion, dans la

phase de vérification des pièces constitutives du dossier.

3.3.1.3 Dossiers rejetés

Cinq (5) dossiers ont été rejetés à l’issue de leur instruction dans le fond. Il s’agit de deux (2)

sociétés anonymes et trois (3) mutuelles d’épargne et de crédit.

3.3.1.4 Synoptique

NOMBRE DEMANDES

D'AGREMENT

FORMES JURIDIQUES

CLASSEMENT REJET DOSSIERS EN COURS IMCEC SA ASSOCIATION

20 17 2 1 32 5 15

3.3.1.5 Agréments délivrés

Aucune autorisation d’exercice n’a été délivrée au cours du semestre, contrairement au

premier semestre de l’année 2009 durant lequel quinze (15) agréments avaient été délivrés.

Toutefois, quarante quatre (44) demandes d’informations complémentaires ont été envoyées

à des promoteurs, suite à l’étude de leur dossier.

-44%1er semestre 2009

1er semestre 2010

-100%1er semestre 2009

1er semestre 2010



3.3.2 Exploitation des rapports

3.3.2.1 Rapports de contrôle interne

La réglementation exige aux unions, fédérations ou confédérations de procéder, au moins

une fois l'an, à l'inspection des institutions qui leur sont affiliées et de transmettre les

rapports de contrôle interne à l’Autorité de surveillance.

Cette surveillance déléguée annuelle est également obligatoire pour tous les autres Sfd.

L’examen des rapports de contrôle interne reçus des SFD à l’issue du premier semestre

2010 révèle d’une manière générale que les contrôles effectués par les SFD ne couvrent pas

l’ensemble des aspects tels que visés par l’article 37 de la loi 2008-47 du 3 septembre 2008.

Au 30 juin 2010, le nombre de rapports de contrôle interne reçus par la DRS-SFD s’élève à

soixante sept (67). Ils sont composés essentiellement des rapports transmis par les réseaux.

3.3.2.2 Rapports d’activités annuels et états financiers

Conformément aux articles 50 et 51 de la loi 2008-47, les SFD sont tenus de produire leur

rapport annuel selon les normes édictées par instructions de la BCEAO. Ces documents

sont communiqués au Ministre dans un délai de six (6) mois après la clôture de l’exercice.

L’exploitation des états financiers des SFD permet de mesurer l’évolution de leurs activités

dans le temps mais également d’identifier les risques encourus par ces derniers. L’analyse

des éléments de risque permet d’affiner les stratégies d’intervention de la DRS et participe

au ciblage des institutions à inspecter.

Ainsi, tous les rapports annuels et états financiers reçus font l’objet d’une exploitation en vue

de s’assurer du respect des normes de bonne gestion financière et de bonne gouvernance.

Au 30 juin 2010, la DRS-SFD a reçu cent quarante (140) rapports d’activités annuels et états

financiers des SFD au titre de l’exercice 2009, soit 25% du total des rapports attendus.

+9%1er semestre 2009

1er semestre 2010

+18%1er semestre 2009

1er semestre 2010



2.2 Contrôles sur place

2.2.1 Visites pré agrément L’objectif est de vérifier les conditions liées à l’exercice d’activités d’intermédiation financière

avant tout démarrage. Les visites effectuées auprès de trois (3) institutions se sont révélé

insatisfaisantes.

2.2.2 Missions d’inspection

En fonction des risques identifiés, le contrôle peut être global comme ciblé et est le plus

souvent inopiné.

Les missions de l’année 2010 ont débuté au mois de mars. Dix sept (17) missions ont été

exécutées entre avril et juin contre dix (10) au premier semestre 2009. Ces contrôles ont

permis de faire les constats suivants :

- insuffisance du contrôle interne qui ne permet pas de circonscrire les risques

majeurs auxquels les institutions sont exposées ;

- absence de procédures administratives et opérationnelles adéquates, source

de dysfonctionnements dans la gestion des institutions;

- dégradation de la qualité du portefeuille due aux défaillances notées dans

l’étude, le montage et le suivi du crédit ;

- non respect de normes de gestions prudentielles édictées par les instructions

de la BCEAO relatives à la couverture des emplois à long et moyen terme par

des ressources stables et à la limitation des risques portés par l’institution.

0

50

100

150

200

250

300

350

400

IMCEC GEC SCC

Nombre de rapports annuels reçus par rapport au nombre de rapports attendus

Rapports attendus

Rapports reçus



2.3 Suivi des recommandations Dans le cadre du suivi des recommandations issues des missions de 2009, huit (8)

structures ont fait l’objet de suivi. Il a été établi un plan d’actions, avec chaque structure, pour

la mise en œuvre des recommandations.

Les recommandations connaissent un faible niveau de réalisation avec 31%, même si 35%

des mesures formulées sont en cours de réalisation. Ainsi, des délais ont été fixés aux

dirigeants pour la réalisation effective de ces recommandations.

2.4 Assainissement du secteur

Dans le cadre de l’assainissement du secteur, le recensement a permis de faire l’état des

lieux, avec un accent particulier sur les GEC et les SCC.

L’objectif relatif au maintien des structures légalement constituées et viables sera atteint

avec l’adoption de différentes mesures appropriées.

3.3.3 Recensement

Au cours de ce semestre, sept (7) missions de recensement ont été effectuées dans les

régions de Thiès, Diourbel, Saint-Louis, Dakar et Kaolack. Au total, 177 structures ont été

visitées.

Les données collectées à partir des recensements ont permis à la DRS-SFD de mettre à jour

des bases de données et de renseigner les dossiers permanents des institutions visitées.

SFD agréés GEC reconnus SCC « SFD » non agréés GEC non reconnus Total

En activité 92 14 6 9 5 126

En cessation 37 5 1 8 0 51

Total 129 19 7 17 5 177

31%

35%

32%

28% 29% 30% 31% 32% 33% 34% 35% 36%

REALISEES

EN COURS

NON REALISEES

Niveau de réalisation des recommandations



3.3.4 Visites pré retrait

Neuf (9) SFD situés dans les régions de Fatick et de Kaolack ont été visités, pour évaluer

l’état de leur fonctionnement, avant d’engager la procédure de retrait d’agrément.

3.3.5 Retraits d’agrément et de reconnaissance

Aucun retrait d’agrément n’a été effectué durant le second trimestre de 2010. Cependant,

des décisions de retrait de reconnaissance ont été signées par le Ministre.

Elles concernent quatorze (14) GEC appartenant à l’Association pour le Développement des

Agriculteurs de Kaolack (ADAK) et à l’Association Rurale des Agriculteurs de Notto Diobass

(ARAN).

3.3.6 Assemblée Générale convoquée par le Ministre Les difficultés et manquements graves constatées ont motivé la convocation de l’AG de la

MECUDEFS Kaolack par la tutelle. Cette assemblée, conformément à l’article 22 du décret

n°2008-1366 du 28 novembre 2008, a procédé à la destitution des dirigeants et en a élu de

nouveaux.



DONNEES CONSOLIDEES DE L’EXERCICE 2009



4 Résultats issus de l’exploitation des états financiers

4.1 Nombre de SFD agrées

2005 2006 2007 2008 2009 30 juin 2010

Nombre de coopératives et de mutuelles(b=b1+b2+b3+b4) 244 269 316 350 345 345

Confédérations (b1) 1 1 1 1 1 1

Fédérations (b2) 1 1 1 1 1 1

Unions (b3) 7 9 10 11 11 11

Caisses unitaires non affiliées à une Faîtière (b4) 235 258 304 337 332 332

4.2 GEC reconnus

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

30 juin

2010

Nombre

de GEC 299 309 315 315 316 316 219 205

4.3 SFD sous convention cadre

2005 2006 2007 2008 2009 Au 30 juin 2010

Nombre de SFD sous convention (a = a1+a2) 7 5 6 8 8 8

Associations (a1) 7 5 5 5 5 5

Sociétés privées (SA et SARL) (a2) 0 0 1 3 3 3

4.4 Évolution des principaux indicateurs des SFD

NB : les indicateurs de 2009 sont provisoires et seront consolidés avec la réception de

nouveaux états financiers.

2008 2009 Evolution 09/08

ACTIFS 214 198 809 899 276 987 884 676 +29%

EPARGNE 113 045 838 176 127 969 604 312 +13%

CREDIT 150 934 420 300 161 437 006 141 +7%

FONDS PROPRES 57 498 327 163 67 600 769 881 +18%

EMPRUNTS 32 174 953 525 33 807 748 393 +5%

EXCEDENTS 4 222 665 138 3 221 521 940 -24%

SOCIETARIAT 1 299 356 1 352 287 +4%



4.4.1 Actifs

2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON AFFILIEES

15 671 851 236 19 986 821 098 18 677 252 490 18 345 670 619 25 644 831 517 26 612 710 606

GEC 1 309 929 826 1 017 721 635 875 838 332 473 626 109 868 183 441 654 240 323

SCC 2 899 749 849 3 021 338 544 17 698 025 839 4 372 141 372 10 880 098 978 13 890 187 670

RESEAUX 82 073 956 256 92 454 997 805 121 449 906 494 160 265 359 088 176 805 695 963 235 830 746 077

TOTAL ACTIF 101 955 487 167 116 480 879 082 158 701 023 155 183 456 797 188 214 198 809 899 276 987 884 676

Les actifs des SFD ont évolué de 29% entre 2008 et 2009 passant de 214 à 277 milliards de

FCFA. Cette situation résulte principalement de la progression de l’ordre de 33% notée dans

les actifs des réseaux. Il importe de souligner que les actifs des réseaux pèsent 85% du total

actif du secteur.

4.4.2 Liquidités et placements

2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON AFFILIEES

2 442 842 368 2 011 862 489 1 170 783 445 1 150 275 028 2 014 574 122 2 252 669 847

GEC 147 765 485 101 760 292 92 979 972 38 995 047 132 490 064 93 671 477

SCC 203 509 186 731 524 703 1 262 782 080 323 834 006 1 379 591 289 3 731 588 230

RESEAUX 15 657 952 580 10 012 521 102 22 270 949 052 21 869 695 948 12 570 614 049 20 354 385 515

Liquidités et placements

18 452 069 619 12 857 670 591 24 797 496 555 23 382 800 029 16 097 269 524 26 432 315 069

-

50 000 000 000

100 000 000 000

150 000 000 000

200 000 000 000

250 000 000 000

300 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution des actifs des SFD

Total Actif GEC MEC NON AFFILIEES SCC RESEAUX



Après une baisse de 31% intervenue entre 2007 et 2008, les liquidités et placements se sont

renforcés entre 2008 et 2009 passant de 16 à 26 milliards de FCFA, soit une évolution de

64%. Ils constituent 10% du total actif des SFD.

Les réseaux, les GEC et les MEC isolés ont des niveaux de liquidité représentant

respectivement 8, 14 et 9% de leurs actifs. Les niveaux de liquidité des réseaux et des MEC

isolés sont faibles par rapport aux taux de 12 à 15% généralement admis pour une bonne

couverture des besoins éventuels de retrait des membres. Les GEC et les SCC avec

respectivement 14% et 27% se trouvent dans une meilleure posture.

-

5 000 000 000

10 000 000 000

15 000 000 000

20 000 000 000

25 000 000 000

30 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution des liquidités et placements

Liquidités et placements MEC NON AFFILIEES GEC SCC RESEAUX

-

50 000 000 000

100 000 000 000

150 000 000 000

200 000 000 000

250 000 000 000

300 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Liquidités et placements comparés aux actifs

Liquidités et placements Actifs Norme (15% actifs)



4.4.3 Encours d’épargne

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON

AFFILIEES 5 560 849 121 7 086 852 613 10 375 754 490 8 310 717 694 8 287 325 927 11 044 273 332 12 807 336 214

GEC 833 916 143 626 392 281 436 091 808 364 270 087 114 765 958 370 500 457 324 863 992

SCC 1 039 807 502 65 690 912 295 783 893 2 666 070 750 2 111 970 324 4 542 986 141 5 443 254 879

RESEAUX 36 715 239 922 49 508 354 030 54 832 939 852 65 505 411 269 87 936 053 015 97 088 078 246 109 394 149 227

Total Encours

épargne 44 149 812 688 57 287 289 836 65 940 570 043 76 846 469 800 98 450 115 224 113 045 838 176 127 969 604 312

Entre 2008 et 2009, l’épargne mobilisée a augmenté de 13% passant de 113 à 128 milliards.

Les dépôts enregistrés au niveau des réseaux, des SCC et des MEC isolés ont évolué

respectivement de 11%, 1% et 1,6%.

0

20 000 000 000

40 000 000 000

60 000 000 000

80 000 000 000

100 000 000 000

120 000 000 000

140 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution de l'encours d'épargne de 2003 à 2009

Total Encours épargne GEC MEC NON AFFILIEES SCC RESEAUX



4.4.4 Crédit 4.4.4.1 Encours de crédit

2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC non affiliées

11 326 364 879 14 420 869 779 14 370 913 942 13 541 427 449 19 691 962 989 21 048 684 842

GEC 935 156 171 543 816 410 534 557 700 262 926 518 552 818 699 418 802 836

SCC 1 958 959 876 1 916 232 698 8 573 319 244 2 943 394 502 7 261 620 745 9 922 935 451

Réseaux 54 248 760 791 70 139 029 217 79 058 591 962 103 570 101 827 123 428 017 867 130 046 583 012

Total encours crédit

68 469 241 717 87 019 948 104 102 537 382 848 120 317 850 296 150 934 420 300 161 437 006 141

L’encours de crédit des SFD a augmenté de 7%, passant de 151 milliards en 2008 à 161

milliards de FCFA en 2009. Il est noté cependant un net ralentissement du rythme de

-

50 000 000 000

100 000 000 000

150 000 000 000

200 000 000 000

250 000 000 000

300 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Niveau de l'épargne comparé aux actifs

Encours épargne Actifs Limite(85% Actifs)

0

20 000 000 000

40 000 000 000

60 000 000 000

80 000 000 000

100 000 000 000

120 000 000 000

140 000 000 000

160 000 000 000

180 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution de l'encours de credit

Total encours crédit GEC MEC NON AFFILIEES SCC RESEAUX



progression de cet indicateur qui de 25% entre 2007 et 2008 (120 à 151 milliards) est passé

à 7% en 2009. Il importe de souligner que l’évolution de l’encours de crédit suit le sens de

variation de l’encours des dépôts et du sociétariat avec la transformation des dépôts des

membres en crédit.

L’encours de crédit représente 58% des actifs des SFD en 2009 contre 70% en 2008.

-

20 000

40 000

60 000

80 000

100 000

120 000

140 000

160 000

180 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution comparée du crédit, de l'épargne et du societariat

Encours épargne(en millions de FCFA) Encours crédit (en millions de FCFA)

Sociétariat( en dizaine de personnes)



4.4.4.2 Variation du montant maximal accordé par type de SFD

0

50 000 000 000

100 000 000 000

150 000 000 000

200 000 000 000

250 000 000 000

300 000 000 000

1 2 3 4 5 6 7

Niveau de crédit comparé aux normes de bonne gestion

Total encours crédit Actifs Limite(85% Actifs) Double dépôts épargnants

0

20 000 000

40 000 000

60 000 000

80 000 000

100 000 000

120 000 000

140 000 000

0 20 40 60 80 100

Montant de crédit maximal accordé à un client

RESEAUX

SCC

MEC

GEC



Au niveau des SFD, la géographie des dix plus gros débiteurs varie et se situe entre

40 000 FCFA et 124 214 841 FCFA. Cette dispersion se traduit par un écart type

assez important de 16 833 029.

4.4.4.3 Portefeuille à Risque de plus de 90 jours 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Montant brut total Crédit en souffrance

2 112 552 325 2 850 201 199 3 750 396 135 3 682 752 084 5 083 196 692 6 199 086 935

MEC NON AFFILIEES 478 407 646 727 021 245 572 573 044 812 729 136 856 358 019 982 887 093

GEC 59 605 880 54 652 235 31 123 055 3 868 295 24 718 981 17 981 678

SCC 14 164 400 87 866 830 319 470 660 66 725 382 301 326 809 247 713 869

RESEAUX 1 560 374 399 1 980 660 889 2 827 229 376 2 799 429 271 3 900 792 883 4 950 504 295

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON AFFILIEES 5,49% 4,22% 5,04% 3,98% 6,00% 4,35% 4,67%

GEC 5,65% 6,37% 10,05% 5,82% 1,47% 4,47% 4,29%

SCC 2,15% 0,72% 4,59% 3,73% 2,27% 4,15% 2,50%

RESEAUX 2,83% 2,88% 2,82% 3,58% 2,70% 3,16% 3,81%

Total secteur 3,36% 3,09% 3,28% 3,66% 3,06% 3,37% 3,84%

0

1 000 000 000

2 000 000 000

3 000 000 000

4 000 000 000

5 000 000 000

6 000 000 000

7 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution du montant brut des credits en souffrance

Montant brut Crédit en souffrance MEC NON AFFILIEES

GEC SCC

RESEAUX



Globalement le portefeuille de crédit des SFD s’est dégradé. En effet, le taux de crédit en

souffrance est passé de 3,37% à 3,84% entre 2008 et 2009, soit une dégradation de 14%.

Par ailleurs, 45% des SFD ont un portefeuille à risque de plus de 90 jours supérieur à 5%.

0,00%

2,00%

4,00%

6,00%

8,00%

10,00%

12,00%

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution du taux de crédit en souffrance

Montant brut Crédit en souffrance

MEC NON AFFILIEES

GEC

SCC

RESEAUX

0,00%

10,00%

20,00%

30,00%

40,00%

50,00%

60,00%

70,00%

1 3 5 7 9 11 13 15 17 19 21 23 25 27 29 31 33 35 37 39 41 43 45 47 49 51 53 55

SFD dont le taux de crédit en souffrance est superieur à 5%

RESEAUX MEC SCC GEC NORME (5%)



4.4.4.4 Evolution de quelques indicateurs clés

4.4.5 Sociétariat

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Sociétariat 623 494 712 501 769 735 799 625 954 310 1 299 356 1 352 287

L’évolution du sociétariat a connu un ralentissement entre 2009 et 2008. En effet, d’une

progression de 36% enregistrée entre 2007 et 2008, elle a chuté à 4% entre 2008 et 2009.

4.4.6 Emprunts

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON AFFILIEES

4 718 919 220 4 749 884 856 19 973 738 729 5 771 754 894 5 779 785 668 9 108 002 438 9 810 784 300

GEC 154 390 311 118 941 844 130 224 386 31 029 708 1 147 460 190 559 941 98 661 670

SCC 1 253 260 097 1 127 114 487 1 030 686 566 1 825 673 197 893 077 169 1 982 066 218 3 883 791 157

RESEAUX 7 504 367 257 5 311 067 760 7 129 285 113 16 827 747 616 22 224 354 378 20 894 324 928 2 001 4511 266

Emprunts 13 630 936 885 11 307 008 947 28 263 934 794 24 456 205 415 28 898 364 675 32 174 953 525 33 807 748 393

0

200 000

400 000

600 000

800 000

1 000 000

1 200 000

1 400 000

1 600 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution du societariat

Sociétariat RESEAUX



Les emprunts ont augmenté de 5% entre 2008 et 2009, passant de 32 à 34 milliards. Cette

augmentation est surtout imputable aux SCC et MEC isolées qui ont su mobiliser auprès des

partenaires financiers des ressources pour le financement de leurs activités avec des

montants respectifs de 3,9 milliards et 9,8 milliards. Au même moment, il a été noté une

baisse de 4% des emprunts effectués par les réseaux.

Les emprunts en 2009 ont représenté 12% des actifs, ce qui les situe au dessus de la norme

qui est de 10%

0

5 000 000 000

10 000 000 000

15 000 000 000

20 000 000 000

25 000 000 000

30 000 000 000

35 000 000 000

40 000 000 000

1 2 3 4 5 6 7

Evolution des Emprunts de 2003 à 2009

Emprunts GEC MEC NON AFFILIEES SCC RESEAUX

-

50 000 000 000

100 000 000 000

150 000 000 000

200 000 000 000

250 000 000 000

300 000 000 000

1 2 3 4 5 6 7

Niveau d'emprunts comparé aux actifs

Emprunts Total Actif Norme (10% Actifs)



4.4.7 Excédents

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

MEC NON AFFILIEES 332 409 884 325 103 271 280 204 456 110 437 338 39 585 120 322 929 506 92 646 357

GEC 57 162 048 56 931 887 20 413 617 12 905 763 13 234 062 27 926 175 10 188 704

SCC 419 008 993 77 392 892 108 535 703 287 929 272 46 293 521 -746 841 974 - 522 458 599

RESEAUX 2 701 962 667 3 941 247 556 5 052 306 572 5 066 898 530 5 959 466 220 4 618 651 431 3 641 145 478

TOTAL Excédents 3 510 543 592 4 400 675 606 5 461 460 348 5 478 170 903 6 058 578 923 4 222 665 138 3 221 521 940

On assiste à une baisse généralisée des résultats au niveau des SFD. En effet, les

excédents ont chuté respectivement de 71%, 64% et 24% au niveau des MEC non affiliées,

des GEC et des réseaux. S’agissant des SCC, même si on assiste à une amélioration de

30% des résultats engrangés, le déficit est toujours important même s’il passe de – 747

millions à – 522 millions de FCFA entre 2008 et 2009.

-2 000 000 000

-1 000 000 000

0

1 000 000 000

2 000 000 000

3 000 000 000

4 000 000 000

5 000 000 000

6 000 000 000

7 000 000 000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Evolution des excedents entre 2003 et 2009

TOTAL Excédents GEC MEC NON AFFILIEES SCC RESEAUX



La baisse des résultats a été accentuée par le nombre de SFD déficitaires (46) et l’ampleur

des déficits enregistrés.

4.4.8 Fonds propres

-700 000 000

-600 000 000

-500 000 000

-400 000 000

-300 000 000

-200 000 000

-100 000 000

-

SFD déficitaire par type

Réseaux

SCC

MEC

GEC



2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Fonds Propres 23 885 910 451 28 817 630 202 33 946 749 740 41 291 106 736 47 670 216 342 57 498 327 163 67 600 769 881

MEC NON AFFILIEES

2 696 934 469 3 561 213 135 3 720 231 461 3 790 323 965 3 076 084 497 4 431 247 005 4995024600

GEC 568 381 064 758 012 175 230 424 925 473 992 842 355 906 934 286 484 076 292509306

SCC 2 648 911 732 1 469 165 191 1 633 409 146 2 096 444 989 1 210 374 004 3 708 843 409 4562598247

RESEAUX 17 971 683 186 23 029 239 701 28 362 684 208 34 930 344 940 43 027 850 907 49 071 752 673 57750637728

Les fonds propres des SFD se sont renforcés de 18% entre 2008 et 2009, passant de 49 à

58 milliards. Ils représentent 24 % des actifs des SFD, signe d’une meilleure capitalisation.

Par ailleurs, il convient de noter l’existence de neuf (9) SFD dont les fonds propres sont

négatifs. Leurs actifs représentent 2% des actifs du secteur, soit 4,8 milliards de FCFA.

4.5 Ratios prudentiels

R3: LIMITATION DES

RISQUES PORTES PAR

UNE INSTITUTION (< ou

= 2)

R4: COUVERTURE DES

EMPLOIS MOYENS ET LONG

PAR DES RESSOURCES

STABLES (< ou = 1)

R5: LIMITATION DES

PRETS AUX

DIRIGEANTS (< ou =

20%)

R6: LIMITATION DES

RISQUES PRIS SUR

UN SEUL MEMBRE (<

ou =10%)

R7: NORME

DE LIQUIDITE

(> 80%)

4.5.1 Limitation des risques portés par une institution

Les risques portés par un système financier décentralisé ne peuvent excéder le double de

leurs ressources à court terme La norme à respecter est de 200% maximum

Il ressort de l’exploitation des états financiers que 34% des SFD ne respectent pas cette

norme.



4.5.2 Limitation de prêts aux dirigeants

Dans un souci de prévenir le risque de concentration des prêts et des engagements par

signature en faveur des dirigeants et du personnel des SFD, l'article 34 de la Loi fixe le ratio de «

limitation des prêts et engagements par signature aux dirigeants et au personnel » à 10% des

dépôts collectés par l'institution ou des ressources lorsque la structure ne collecte pas de dépôts.

Le graphique ci-dessous montre que 10 % des SFD ne respectent pas ce ratio. Toutefois, il

convient de noter que tous les réseaux et signataires de convention cadre respectent ce ratio.

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

50

1 5 9

13

17

21

25

29

33

37

41

45

49

53

57

61

65

69

73

77

81

85

89

93

97

101

105

109

113

117

121

125

129

133

Suivi du respect du ratio de limitation des risques portés par une institution

RESEAUX SCC MEC GEC NORME (<=2)

0,00%

50,00%

100,00%

150,00%

200,00%

250,00%

300,00%

350,00%

400,00%

450,00%

1 713

19

25

31

37

43

49

55

61

67

73

79

85

91

97

103

109

115

121

127

Suivi du ratio de limitation des crédits aux dirigeants par les SFD

MEC

GEC

SCC

RESEAUX

NORME (<=20%)



4.5.3 Limitation des risques pris sur un seul membre

Les risques pris sur un seul membre sont limités à 5% des dépôts pour les institutions qui

collectent des dépôts, ou des ressources pour celles qui ne collectent pas de dépôts

La répartition des SFD suivant le niveau de risques pris sur un seul membre montre que

75% des SFD, parmi lesquels les réseaux et signataires de convention cadre, respectent ce

ratio.

4.5.4 Norme de liquidité

0,00%

20,00%

40,00%

60,00%

80,00%

100,00%

120,00%

140,00%

160,00%

180,00%1 6

11

16

21

26

31

36

41

46

51

56

61

66

71

76

81

86

91

96

10

1

10

6

11

1

11

6

12

1

12

6

13

1

Suivi du ratio de limitation des risques pris sur un seul membre

RESEAUX SCC MEC GEC NORME(< ou =10%)

0,00%

100,00%

200,00%

300,00%

400,00%

500,00%

600,00%

700,00%

800,00%

900,00%

1 6 11 16 21 26 31 36 41 46 51 56 61 66 71 76 81 86 91 96 101106111116121126131

Suivi du respect de la norme de liquidité par les SFD

RESEAUX SCC MEC GEC NORME(>80%)



La norme de liquidité mesure la capacité de l'institution à faire face à son passif exigible, c'est à

dire à honorer ses engagements à court terme avec ses ressources à court terme, à savoir ses

valeurs réalisables et disponibles. Il ressort du graphique que 89% des SFD respectent la norme

de liquidité. L’ensemble des GEC et Signataires de conventions font partie de ce lot.

4.5.5 Réserve Générale

La dotation de la réserve générale obéit à une prescription légale telle que mentionnée à

l'article 124 de la loi portant réglementation des systèmes financiers décentralisés. Elle est

alimentée par un prélèvement annuel de 15% minimum sur les excédents nets avant

ristourne ou distribution de dividendes de chaque exercice, le cas échéant, après imputation

de tout report à nouveau déficitaire éventuel.

Certains SFD n’ont pas constitué de réserve générale à cause de résultats déficitaires

4.5.6 Couverture des emplois à moyen et long terme par des ressources

stables

En vue d'éviter une transformation excessive des ressources à vue et/ou à court terme en

emplois à moyen et long terme, les systèmes financiers décentralisés (SFD) doivent financer

la totalité de leurs actifs immobilisés ainsi que de leurs autres emplois à moyen et long

terme par des ressources stables.Ils sont 79% de SFD à respecter cette règle de prudence.

Respect79%

Non respect21%

Pourcentage des SFD respectant la limitation des risques portés par une institution



5 Perspectives

Durant le deuxième semestre de l’année 2010, la DRS-SFD poursuivra ses actions de

supervision du secteur en mettant l’accent sur :

la poursuite de l’assainissement du secteur;

la poursuite des missions d’inspection sur la base du programme annuel

de la DRS-Sfd ;

la mise en oeuvre du programme de sensibilisation et d’information sur la

nouvelle réglementation et le Référentiel Comptable Spécifique aux SFD

(RCSSFD) ;

la formation des agents de la DRS-Sfd ;

la formalisation de la transmission des données électroniques et

financières des SFD ;

l’élaboration d’un dispositif de mise en œuvre du projet de contrôle à

distance avec notamment l’utilisation des TIC dans la collecte, le

traitement et la diffusion des informations sur les SFD ;

de l’ouverture de la base de données financière à des bases de données

existantes pour élargir le champ d’analyse ;

cartographie et bases de données

Système de Gestion électronique de documents

Site web

CTR

Plan d’orientation stratégique

RAPPORT D’ACTIVITES SEMESTRIEL - Accueil - Direction de la Réglementation et de … · 3.2.1...

Documents

Transcript of RAPPORT D’ACTIVITES SEMESTRIEL - Accueil - Direction de la Réglementation et de … · 3.2.1...