64

65 La mthode de la valeur comptable reprend les actifs et les dettes de la socit fille leur valeur comptable. L'EA incorpore les rserves latentes de B et le goodwill. Les rserves latentes sont ensuite rparties sur les actifs et les dettes concerns. Le goodwill restant est ensuite amorti.Fonds de commerce

Ecart d'acquisition

Rserves latentes

1. Consolidation du capital

Mthode de la nouvelle valuation

Goodwill Capital-actions Rserves Actifs Bnfice annuel

2. Retraitement 3. Amortissement du goodwill

/ / / / Participation / Goodwill / Goodwill

250 750 250 1'250 150 20

Mthode de la valeur comptable

B. Selon la mthode avec les valeurs de cltureExemple. Le 01.01.20.1, A a acquis une participation de 100 % B pour 1'250. Au moment de l'acquisition, le capital propre de B tait le suivant : Capital-actions 750 Rserves 250 1'000 Lors de l'acquisition, un bien non amortissable (terrain) avait une valeur relle suprieure de 150 sa valeur comptable.

Selon la mthode avec les valeurs de clture, la DCC active ou passive est compense avec les rserves du groupe.1. Consolidation du capital DCC Capital-actions Rserves Rserves / / / / Participation / DCC 250 750 250 1'250 250

2. Compensation de la DCC

La mthode de la nouvelle valuation procde un apurement des comptes individuels avant la consolidation. Les actifs et les dettes de la socit fille sont valus la valeur relle au moment de l'acquisition. Les ventuelles rserves latentes sont dissoutes par une rserve de rvaluation (rserve de capital). La consolidation a lieu avec les justes valeurs. L'EA n'incorpore alors que le goodwill.1. Retraitement 2. Consolidation du capital Actifs Goodwill Capital-actions Rserves Rserves de rvaluation Bnfice annuel / / / / / / Participation / Goodwill Rserve de rvaluation 150 100 750 250 150 1'250 20

3.2.3. Le traitement du goodwill Dans les comptes consolids, le goodwill peut figurer pour un montant consquent. Pour apprcier la situation financire du groupe, il est important de comprendre la manire dont le goodwill a t trait en fonction des normes de consolidation retenues, raison pour laquelle diffrentes variantes sont exposes ci-aprs.

Traitement du goodwill

3. Amortissement du goodwill

Amortissement priodique

Test de dprciation

66 Selon les normes comptables retenues pour la consolidation, le goodwill est sujet un amortissement priodique ou un test de dprciation. A. L'amortissement priodique du goodwill Jusqu' la fin 2004, les normes IFRS prvoyaient un amortissement linaire du goodwill sur sa dure de vie conomique, mais au plus sur 20 ans. Selon la mthode d'acquisition (mthode dite anglo-saxonne), l'amortissement avait lieu par le compte de rsultat. Autrefois, en cas de consolidation avec les valeurs de clture (mthode dite allemande), le goodwill tait compens directement avec les rserves du groupe.Exemple selon la mthode d'acquisition (anglo-saxonne). Amortissement planifi d'un goodwill de 250 par le compte de rsultat sur 5 ans. Ecritures 1re anne 2me anne Actifs Divers actifs Goodwill

67Dans les annes ultrieures, l'amortissement du fonds de commerce se prsente comme suit : 1re anne G1 G2 7'500 250 7'750 2me anne G1 G2 3me anne G1 G2

-50

7'500 8'450 8'450 9'750 9'750 200 250 -100 150 250 -150 100 7'700 8'700 8'600 10'000 9'850 4'510 2'000 500 1'050 640 8'700 4'510 5'470 5'470 2'000 2'000 2'000 500 500 500 -50 1'000 1'350 -100 1'250 -50 590 680 -50 630 8'600 10'000 9'850

Passifs Dettes envers tiers 3'900 Capital-actions 2'000 Rserves de capital 500 Rserves de bnfice 750 Bnfice annuel 600 7'750

3'900 2'000 500 750 -50 550 7'700

Bnfice annuel Rserves de bnfice Bnfice annuel Rserves de bnfice Bnfice annuel

3me anne

/ Goodwill / / / Goodwill / / / Goodwill

50 50 50 100 100 50 150

Exemple selon la mthode de clture (allemande). Amortissement d'un goodwill de 250 par compensation avec les rserves du groupe. Ecritures 1re anne 2me anne 3me anne

Rserves de bnfice Rserves de bnfice Rserves de bnfice

/ Goodwill / Goodwill / Goodwill

250 250 250

Dans les comptes consolids, l'amortissement annuel du goodwill rduit le bnfice de l'exercice de 50. Au niveau du groupe, c'est un bnfice rduit qui est attribu aux rserves de bnfice. Dans les annes ultrieures, l'amortissement du goodwill des annes prcdentes doit tre repris en diminution des rserves de bnfice. 1re anne : 31.12.20.1 Actifs Divers actifs Participation B Goodwill Passifs Dettes envers tiers Capital-actions Rserves de capital Rserves de bnfice Bnfice annuel A B Corrections Groupe Doit Avoir (G1) 7'500 250 7'750 3'900 2'000 500 750 600 7'750 Groupe (G2) 7'500 200 7'700 3'900 2'000 500 750 550 7'700

Le goodwill de 250 apparat lors de chaque consolidation dans le bilan du groupe et l'amortissement de la 1re anne doit tre repris dans les consolidations ultrieures. Il est galement possible d'chelonner l'amortissement du goodwill par les rserves de bnfice sur les diffrents exercices. 1re anne G1 G2 Actifs Divers actifs Goodwill 2me anne G1 G2 3me anne G1 G2

5'000 2'500 1'250 250 6'250 2'500

1'250

-50

7'500 7'500 8'450 8'450 9'750 9'750 250 -250 - 250 -250 250 -250 7'750 7'500 8'700 8'450 10'000 9'750

2'600 1'300 2'000 750 750 500 250 250 750 0 400 200 6'250 2'500 1'250 1'250

-50

Passifs Dettes envers tiers 3'900 3'900 4'510 4'510 5'470 5'470 Capital-actions 2'000 2'000 2'000 2'000 2'000 2'000 Rserves de capital 500 500 500 500 500 500 Rserves de bnfice 750 -250 500 1'050 -250 800 1'350 -250 1'100 Bnfice annuel 600 600 640 640 680 680 7'750 7'500 8'700 8'450 10'000 9'750

68 B. Le test de dprciation Depuis le 01.01.2005, les normes IFRS ne prvoient plus un amortissement linaire du goodwill, mais prconisent un test annuel de dprciation. Il en est de mme pour le goodwill rsultant de la consolidation proportionnelle et de la mise en quivalence. Selon cette conception, le goodwill est interprt comme une valeur avec une dure de vie illimite. Toutefois, si sa valeur comptable est infrieure sa valeur ralisable, une dprciation constate par le compte de rsultat doit avoir lieu. Il n'y a donc plus d'amortissement ordinaire du goodwill, mais un amortissement extraordinaire en cas de perte de valeur de ce dernier. Un goodwill rduit, suite un test de dprciation, ne peut plus faire l'objet d'une rvaluation. Dans le test de dprciation, la valeur du goodwill d'une socit fille est gnralement calcule sur la base des techniques d'actualisation du cash flow, car l'entit n'est gnralement plus cote en bourse. Exemple. Le goodwill a subi une dprciation de 30 en 20.1 et de 80 en 20.3. Consolidation au 31.12.20.3.31.12.20.3 Actifs Divers actifs Participation B Goodwill Passifs Dettes envers tiers Capital-actions Rserves de capital Rserves de bnfice Bnfice annuel A B Corrections Groupe Doit Avoir (G1) 7'500 1'250 250 6'250 2'500 2'600 1'300 2'000 750 750 500 250 250 750 0 400 200 6'250 2'500 1'250 1'250 250 7'750 3'900 2'000 500 750 600 7'750 -110 140 7'640 3'900 2'000 500 720 520 7'640 Groupe (G2) 7'500

5'000 2'500 1'250

-30 -80

Tous les groupes ne consolident pas leurs comptes selon les normes IFRS. Par consquent, il est important de comprendre les diffrentes variantes du traitement du goodwill, raison pour laquelle l'amortissement linaire du goodwill a t maintenu dans certains exercices.