Diagnostic export Diagnostic export SANOFI AVENTIS SANOFI AVENTIS

sur le marché américain (suite)sur le marché américain (suite)

DiagnosticDiagnostic

EXTERNEEXTERNE

Diagnostic Diagnostic ENVIRONNEMENT ENVIRONNEMENT

économique politique et économique politique et financierfinancierMenaces :Menaces :

Spectre de la Spectre de la récessionrécession : hausse : hausse rapide du taux de rapide du taux de chômage à 5%, chômage à 5%, appauvrissement appauvrissement des classes des classes moyennes, moyennes, assèchement de assèchement de l’offre de crédit, l’offre de crédit, tensions tensions inflationnistes, inflationnistes, faible croissance…faible croissance…

Diagnostic ENVIRONNEMENT Diagnostic ENVIRONNEMENT réglementaireréglementaire

Menaces :Menaces : Exigence croissante de Exigence croissante de

sécurité et sécurité et réglementation sévèreréglementation sévère aux USA avec la FDAaux USA avec la FDA qui grèvent les coûts et qui grèvent les coûts et ralentissent la ralentissent la commercialisation de commercialisation de nouveaux médicamentsnouveaux médicaments

Législation américaine Législation américaine en faveur des en faveur des génériquesgénériques Exclusivité Exclusivité de 6 mois accordée au de 6 mois accordée au 1er qui lance un 1er qui lance un génériquegénérique

Opportunités :Opportunités : Réforme du Réforme du

système de santé système de santé en 2003, Médicareen 2003, Médicare, , pour un meilleur pour un meilleur accès des accès des médicaments pour médicaments pour les personnes âgées les personnes âgées et handicapées qui et handicapées qui doit faciliter les doit faciliter les dépenses de santé.dépenses de santé.

Autorisation des dépeAutorisation des dépenses publicitaires « dinses publicitaires « direct to consumer » derect to consumer » depuis 1997puis 1997

AstraZeneca, Sepracor, Merck/Scering-Plough, GlaxoSmithkline et Novartis se classent en tête du peloton

Aux USA, les DTC ont explosé de 330% entre 1996 et 2005 (de 985 millions de $ à 4.237 milliards de $)

Diagnostic CONCURRENCE : Quels Diagnostic CONCURRENCE : Quels concurrents ?concurrents ?

MenacesMenaces Concurrence forte Concurrence forte

des majorsdes majors : Pfizer, : Pfizer, GlaxoSmithKline, GlaxoSmithKline, Roche, Novartis, Roche, Novartis, AstraZeneca, Johnson § AstraZeneca, Johnson § Johnson, Merk § CoJohnson, Merk § Co

Concurrence nouvelle Concurrence nouvelle des fabricants de des fabricants de génériquesgénériques : Teva, Par, : Teva, Par, Actavis et Sandoz Actavis et Sandoz menacent menacent l’anticancéreux de l’anticancéreux de Sanofi, l’Eloxatine.Sanofi, l’Eloxatine.

Opportunités :Opportunités : Rachat possible Rachat possible

d’entreprises d’entreprises spécialisées dans les spécialisées dans les génériques ou les génériques ou les biotechnologiesbiotechnologies : : le le marché reste encore marché reste encore éclaté (les 5 premières éclaté (les 5 premières biotechs mondiales ne biotechs mondiales ne représentent que 7% représentent que 7% du marché) du marché) AstraZeneca rachète AstraZeneca rachète pour 15 milliards de pour 15 milliards de $ la biotech $ la biotech américaine américaine MedImmune. MedImmune.

Diagnostic CONCURRENCE : Diagnostic CONCURRENCE : Quelle stratégie ?Quelle stratégie ?

Réorientation stratégique vers de nouveaux Réorientation stratégique vers de nouveaux secteurssecteurs

Stratégie de développement de médicaments Stratégie de développement de médicaments spécialisésspécialisés dans l’oncologie (=cancérologie) dans l’oncologie (=cancérologie) notamment. En 2006 les produits de spécialités ont notamment. En 2006 les produits de spécialités ont représentés 50% des blockbusters. Roche s’est ainsi représentés 50% des blockbusters. Roche s’est ainsi concentré sur des thérapies de niche tout comme concentré sur des thérapies de niche tout comme NovartisNovartis

Orientation vers la biopharmaceutique qui Orientation vers la biopharmaceutique qui en est à ses débutsen est à ses débuts : développement de : développement de protéines thérapeutiques (moins facilement protéines thérapeutiques (moins facilement copiables), partenariat avec des biotechs copiables), partenariat avec des biotechs (AstraZeneca rachète l’américain Medimmune)(AstraZeneca rachète l’américain Medimmune)

Menaces ou opportunités ? Tout dépend du degré Menaces ou opportunités ? Tout dépend du degré d’anticipation des groupesd’anticipation des groupes

Diagnostic DEMANDE Diagnostic DEMANDE Combien ? (aspects Combien ? (aspects

quantitatifs)quantitatifs)Menaces Menaces Moindre Moindre

progression progression annuelle des annuelle des ventes mondialesventes mondiales : : +7% entre 2005 et +7% entre 2005 et 2006 contre +14,5% 2006 contre +14,5% à la fin des années 90à la fin des années 90

Les marchés émergeLes marchés émergents progressentnts progressent : de 8 % de la : de 8 % de la croissance globale en croissance globale en 2001, ils sont passés 2001, ils sont passés en 2008 à 27%en 2008 à 27%

OpportunitésOpportunités Le marché américainLe marché américain

reste porteur reste porteur : il : il contribue à 30% de la contribue à 30% de la croissance mondiale en croissance mondiale en 2008 et génère 2008 et génère

Des dépenses de Des dépenses de médicaments médicaments importanteimportante : elles ont : elles ont atteint 252 milliards de atteint 252 milliards de dollars l'an dernier aux dollars l'an dernier aux Etats-Unis (+5,4%). Le Etats-Unis (+5,4%). Le marché américain, qui marché américain, qui représente 45% du représente 45% du total mondial total mondial

Diagnostic DemandeDiagnostic DemandeQuoi ? (aspects Quoi ? (aspects

qualitatifs)qualitatifs) Opportunités :Opportunités :Les moteurs de la Les moteurs de la

croissance sont les croissance sont les produits issus des produits issus des biotechnologiesbiotechnologies comme comme les anticancéreux des les anticancéreux des laboratoires californiens laboratoires californiens Amgen et Genentech. Amgen et Genentech. La La vente de ces produits vente de ces produits innovants a progressé innovants a progressé de plus de 17% l'an de plus de 17% l'an dernierdernier. Ils représentent . Ils représentent désormais désormais 13% des 13% des ventes de médicaments ventes de médicaments outre-Atlantiqueoutre-Atlantique

Conclusion et décisionConclusion et décisionFace à Face à un marché américain importantun marché américain important mais qui mais qui

subit lui aussi les subit lui aussi les transformations du secteurtransformations du secteur (baisse des prix des médicaments, (baisse des prix des médicaments, développement des génériques, retour sur développement des génériques, retour sur investissement en recherche en diminution), investissement en recherche en diminution), Sanofi Aventis est en difficultéSanofi Aventis est en difficulté et et peine à peine à promouvoir de nouveaux produitspromouvoir de nouveaux produits (ce sont les (ce sont les produits matures qui font le CA actuel et produits matures qui font le CA actuel et assurent les bons résultats). assurent les bons résultats).

Le groupe Le groupe a pris du retard dans l’orientation a pris du retard dans l’orientation vers de nouvelles stratégiesvers de nouvelles stratégies (thérapie ciblée, (thérapie ciblée, stratégie de niche) plus adaptées au nouveau stratégie de niche) plus adaptées au nouveau modèle économique du secteur, à la différence modèle économique du secteur, à la différence de ses principaux concurrents.de ses principaux concurrents.

Sanofi Aventis doit Sanofi Aventis doit miser sur les médicaments miser sur les médicaments biotechnologiquesbiotechnologiques, issus du vivant, moins , issus du vivant, moins facilement copiables que ceux issus de molécules facilement copiables que ceux issus de molécules chimiques.chimiques.