Combler l’écart et garantir un revenu à vie – Étude de cas

émis par la Sun Life du Canada, compagnie d’assurance-viegéré par CI Investments Inc.

Combler l’écart et garantir un revenu à vie – Étude de cas

Laura et Jean : La situation

Laura et Jean sont tous les deux âgés de 50 ans et prévoient prendre leur retraite dans 15 ans. Ni l’un ni l’autre n’a de pension d’entreprise, mais ils ont épargné 200 000 $ pour la retraite. L’argent est investi dans des fonds communs conservateurs et des CPG. Une fois à la retraite, ils estiment qu’ils auront besoin d’environ 50 000 $ par année pour couvrir leurs dépenses et maintenir leur niveau de vie actuel.

Ils recevront tous les deux le montant maximum du Régime de pensions du Canada et de la Sécurité de la vieillesse. Ceci leur procurera un revenu combiné d’environ 35 000 $ par année, qui est toujours inférieur à leurs dépenses prévues – mais qui est garanti et indexé à l’inflation.

Le défi

Laura et Jean veulent que leurs épargnes de retraite servent comme autre source de revenu garanti – un revenu qui comblera l’écart entre les prestations du gouvernement et les dépenses prévues.

Laura et Jean doivent trouver une solution qui peut :

y fournir un revenu garanti prévisible et durable qui durera tout au long de leur vie

y s’assurer que leurs épargnes augmentent avant de prendre leur retraite

y protéger leurs actifs de la volatilité du marché, mais leur fournir quand même un potentiel de croissance, et

y aider leur revenu à garder le rythme avec l’inflation.

Pour combler l’écart

SV12 408 $

Revenu garanti total = 34 828 $*

RPC 22 420 $

Un montantsupplémentaire

de 15 172 $ est nécessaire

Revenu de retraite nécessaire

50 000 $

* Tous les montants ont été arrondis. Basé sur les prestations maximales de 2010 à l’âge de 65 ans, le Régime de pensions du Canada est de 11 210 $ par année ou 934 $ par mois, la Sécurité de la vieillesse est de 6 204 $ par année ou 517 $ par mois, par personne.

La stratégie

Laura et Jean transfèrent leurs épargnes à la catégorie Revenu de la Série SunWise Essentiel. Avec la catégorie Revenu, ils recevront une prime annuelle de 5 % qui augmentera leur revenu garanti pour chaque année au cours de laquelle ils n’effectuent aucun retrait, pour un maximum de 15 ans, en plus d’un montant calculé au prorata pour l’année initiale.† Ceci augmentera leur revenu à vie de 45 000 $. Ils choisissent l’option de flux de rentrées Deux vies car elle assure que le revenu garanti à vie pour le conjoint survivant se poursuivra lorsque le premier conjoint décèdera. S’ils avaient choisi l’option de flux de rentrées Une vie, leur revenu annuel initial aurait été légèrement plus élevé, mais il n’y aurait aucune garantie que le conjoint survivant recevrait le même montant de revenu dans l’avenir.

Puisqu’ils ont un horizon de placement à long terme et parce que la catégorie Revenu de la Série SunWise Essentiel protège leur revenu contre le risque lié au marché, ils modifient leur répartition d’actifs à 70 % en actions et 30 % en revenu pour profiter du meilleur potentiel de croissance des actions. Cela signifie qu’ils profiteront probablement davantage des réinitialisations à la valeur marchande qui peuvent augmenter leur revenu et les aider à garder le rythme avec l’inflation.

† La prime de 5 % n’a aucune incidence sur les prestations à l’échéance et de décès du contrat ou sur la valeur marchande des parts de catégorie Revenu.

Le résultat

À l’âge de 65 ans, Laura et Jean prennent leur retraite. Leurs placements ont enregistré de bons rendements et ils ont reçu plusieurs réinitialisations. La catégorie Revenu leur fournit un revenu garanti à vie qui correspond à 4,5 % de la valeur de leur base du MRV, soit 27 654 $ par année.**

Au cours des 10 années suivantes, les réinitialisations continuent à augmenter leur revenu garanti. Jean meurt à l’âge de 75 ans, après avoir profité de sa retraite pendant une décennie. Puisqu’ils ont choisi l’option Deux vies, le revenu de Laura se poursuivra au même montant, soit 41 213 $ par année. S’ils avaient choisi l’option Une vie, le revenu garanti à vie aurait été recalculé selon la valeur marchande de 458 060 $ et un taux du MRV de 5,5 %, et réduit à 25 193 $ par année.

Laura et Jean profitent des primes de 5 % et des réinitialisations à la valeur marchande

Et ils voient leur revenu à vie augmenter

** Basé sur des régimes non enregistrés. L’illustration suppose une répartition d’actifs de 70 % en actions et 30 % en titres à revenu fixe (la répartition en actions est composée d’un tiers de l’indice composé S&P/TSX, de l’indice S&P 500 et de l’indice mondial MSCI; la répartition en revenu est composée de l’indice DEX Universe Bond (remboursement du capital)) basé sur les taux de rendement historiques, affichant un gain de 6,9 % par année, en moyenne. Les retraits annuels correspondent à 4,5 % de la base du MRV à l’âge 65 ans et à 4,75 % à l’âge de 71 ans et plus. Assujetti aux limites minimale et maximale imposées par la loi et à certaines conditions. Dépasser le taux de retrait du MRV aura une incidence négative sur les futurs versements. Pour le flux de rentrées Une vie, un revenu garanti à vie ou une prestation de retrait à vie garanti (PRVG) de 5,0 % (taux du MRV) est disponible le 1er janvier de l’année au cours de laquelle le rentier atteint l’âge de 65 ans. Pour le flux de rentrées Deux vies, une PRVG de 4,5 % (taux du MRV) est disponible le 1er janvier de l’année au cours de laquelle le conjoint le plus jeune atteint l’âge de 65 ans. Les versements peuvent se poursuivre jusqu’au décès du rentier (ou le rentier et la deuxième vie pour le flux de rentrées Deux vies) ou jusqu’à la résiliation du contrat.

Placement initial 200 000 $ Base du MRV Valeur marchande (catégorie Revenu) Prime de 5 % Réinitialisations

50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79

Revenu à vie

Base du MRV = 867 645 $ Taux du MRV à 4,75 % = MRV de 41 213 $

Base du MRV = 614 538 $Taux du MRV à 4,5 % = MRV de 27 654 $

Base du MRV = 762 344 $Taux du MRV à 4,5 % = MRV de 34 305 $

MRV Réinitialisations

50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79

Revenu à vie

MRV 34 305 $

MRV 41 213 $

MRV 27 654 $

03889_F (08/10)

Pour obtenir plus de renseignements sur les

caractéristiques innovatrices et les avantages

de la Série SunWise Essentiel, veuillez visiter

le www.sunwiseessentialseries.com.

La Sun Life du Canada, compagnie d’assurance-vie

227 King Street SouthP.O. Box 1601 STN WaterlooWaterloo (Ontario) N2J 4C5

630, boul. René-Levesque Ouest, Bureau 1820, Montréal (Quebec) H3B 1S6 I www.ci.comBureau de Montréal514-875-00901-800-268-1602

Toronto 416-364-11451-800-268-9374

Calgary 403-205-43961-800-776-9027

Vancouver 604-681-3346 1-800-665-6994

Service à la clientèleFrançais : 1-800-668-3528 Anglais : 1-800-563-5181

Tous les graphiques et illustrations contenus dans ce guide sont présentés à titre indicatif seulement. Ils n’ont pas été conçus pour prévoir ou prédire le rendement des placements. Dans le cas de renseignements contradictoires entre ce guide et la notice explicative et contrat de rente individuelle à capital variable Série SunWise Essentiel de septembre 2010, les modalités de la notice explicative et contrat ont préséance. Pour des renseignements détaillés et de l’information complète sur le produit, veuillez vous référer à la notice explicative et contrat.

La Sun Life du Canada, compagnie d’assurance-vie, membre du groupe Financière Sun Life, est l’émettrice unique du contrat de rente individuelle à capital variable en vertu duquel les placements sont effectués dans les Fonds distincts Série SunWise Essentiel. Une description des principales caractéristiques du contrat de rente individuelle à capital variable applicable est contenue dans la notice explicative. SOUS RÉSERVE DE TOUTE GARANTIE APPLICABLE AU DÉCÈS ET À L’ÉCHÉANCE, TOUT MONTANT AFFECTÉ À UN FONDS DISTINCT EST INVESTI AUX RISQUES DU TITULAIRE DU CONTRAT ET POURRA AUGMENTER OU DIMINUER EN VALEUR. ®Placements CI, le logo de placements CI, Fonds communs Synergy, Harbour Advisors, Fonds Harbour et Signature Global Advisors sont des marques déposées de CI Investments Inc. MCCambridge, Série Portefeuilles et Fonds Signature sont des marques de commerce de CI Investments Inc. ®SunWise est une marque déposée de la Sun Life du Canada, compagnie d’assurance-vie. ®Fidelity Investments et le logo Fidelity sont des marques déposées de FMR Corp. RBC Gestion d’Actifs® est une marque déposée de la Banque Royale du Canada. Gestion de placements TDMC est une marque de commerce de la Banque Toronto-Dominion, utilisée aux termes d’une licence. Fonds Placements Franklin Templeton, Programme Quotentiel de Placements et(ou) Placements Franklin Templeton et son logo sont des marques déposées de Franklin Templeton Investments Corp. Fonds DynamiqueMC est une division de Goodman & Company, Investment Counsel Ltd. (« GCICL »). GCICL n’accorde aucune garantie ni ne fait aucune déclaration concernant l’utilisation ou les résultats des renseignements contenus dans les présentes en fonction de son exactitude, sa justesse, son actualité, sa fiabilité, ou autrement.