RÉUNION D’ACTIONNAIRES Mulhouse – 27 mars 2014
Philippe ZEISSER, Vice-Président Associé, Relations Investisseurs
2
Déclarations prospectives
Cette présentation contient des déclarations prospectives. Ces déclarations ne constituent pas des faits historiques. Ces
déclarations comprennent des projections et des estimations ainsi que les hypothèses sur lesquelles celles-ci reposent, des
déclarations portant sur des projets, des objectifs, des intentions et des attentes concernant des résultats financiers, des
événements, des opérations, des services futurs, le développement de produits et leur potentiel ou les performances futures.
Ces déclarations prospectives peuvent souvent être identifiées par les mots "s'attendre à", "anticiper", "croire", "avoir
l'intention de", "estimer" ou "planifier", ainsi que par d'autres termes similaires. Bien que la direction de Sanofi estime que ces
déclarations prospectives sont raisonnables, les investisseurs sont alertés sur le fait que ces déclarations prospectives sont
soumises à de nombreux risques et incertitudes, difficilement prévisibles et généralement en dehors du contrôle de Sanofi,
qui peuvent impliquer que les résultats et événements effectifs réalisés diffèrent significativement de ceux qui sont exprimés,
induits ou prévus dans les informations et déclarations prospectives. Ces risques et incertitudes comprennent notamment les
incertitudes inhérentes à la recherche et développement, les futures données cliniques et analyses, y compris postérieures à
la mise sur le marché, les décisions des autorités réglementaires, telles que la FDA ou l'EMA, d'approbation ou non, et à
quelle date, de la demande de dépôt d'un médicament, d'un procédé ou d'un produit biologique pour l'un de ces produits
candidats, ainsi que leurs décisions relatives à l'étiquetage et d'autres facteurs qui peuvent affecter la disponibilité ou le
potentiel commercial de ces produits candidats, l'absence de garantie que les produits candidats s'ils sont approuvés seront
un succès commercial, l'approbation future et le succès commercial d'alternatives thérapeutiques, la capacité du Groupe à
saisir des opportunités de croissance externe, l'évolution des cours de change et des taux d'intérêt, l'impact de la politique de
maîtrise des coûts opérationnels et leur évolution, le nombre moyens d'actions en circulation ainsi que ceux qui sont
développés ou identifiés dans les documents publics déposés par Sanofi auprès de l'AMF et de la SEC, y compris ceux
énumérés dans les rubriques "Facteurs de risque" et "Déclarations prospectives" du document de référence 2013 de Sanofi,
qui a été déposé auprès de l'AMF ainsi que dans les rubriques "Risk Factors" et "Cautionary Statement Concerning Forward-
Looking Statements" du rapport annuel 2013 sur Form 20-F de Sanofi, qui a été déposé auprès de la SEC.
Sanofi ne prend aucun engagement de mettre à jour les informations et déclarations prospectives sous réserve de la
réglementation applicable notamment les articles 223-1 et suivants du règlement général de l'Autorité des marchés
financiers.
Un leader mondial de la santé,
centré sur les besoins des patients
3
présent dans plus de
100 pays
plus de
110 000 collaborateurs
Une offre diversifiée
de médicaments,
de vaccins
et de solutions
thérapeutiques
innovantes
112 sites
industriels dans 41 pays
Chiffre d’affaires en 2013
32,9 Mds€
R&D un acteur majeur
en biopharmacie
> 45% du CA provient
des produits
biologiques(1)
> 80% des projets en
développement sont des
produits biologiques(2)
(1) Le chiffre d’affaires issu des produits biologiques comprend les insulines (Lantus, Apidra, Insuman), les produits de Genzyme contre les maladies
rares, Lovenox, les vaccins de Sanofi Pasteur, les vaccins de Merial, certains produits d’oncologie (Thymoglobuline, Mozobil, Zaltrap), Lemtrada et la
moitié du chiffre d’affaires de SPMSD (non consolidé)
(2) 39 nouvelles entités moléculaires et vaccins sur un total de 49
Dépenses de R&D
4,8 Mds€
Messages clés
4
1
2
3
• La période sept-déc 2013 marque le retour à la croissance
• En 2013, Sanofi a enfin franchi la falaise des brevets
4
• Les plateformes de croissance représentent désormais 73% du
chiffre d’affaires(1) contre 43% en 2008
(1) Les plateformes de croissance comprennent les Marchés Emergents, le Diabète, les Vaccins, la Santé Grand public, la Santé Animale, Genzyme et
les Autres Produits Innovants. Au T4 2013, le chiffre d’affaires des plateformes de croissance a représenté 72,9% du chiffre d’affaires du Groupe
(2) U300, vaccin 6-en-1 PR5I (Etats-Unis), alirocumab, vaccin contre la dengue, lixisenatide (Etats-Unis), sarilumab, LixiLan, dupilumab, vaccin C. Diff
• Le portefeuille de R&D a considérablement progressé en 2013
• 9 projets prometteurs sont à un stade avancé de développement(2)
• Sanofi maintient une croissance du dividende depuis 20 ans
Messages clés
5
1
2
3
• La période sept-déc 2013 marque le retour à la croissance
• En 2013, Sanofi a enfin franchi la falaise des brevets
4
• Les plateformes de croissance représentent désormais 73% du
chiffre d’affaires(1) contre 43% en 2008
• Le portefeuille de R&D a considérablement progressé en 2013
• 9 projets prometteurs sont à un stade avancé de développement(2)
• Sanofi maintient une croissance du dividende depuis 20 ans
(1) Les plateformes de croissance comprennent les Marchés Emergents, le Diabète, les Vaccins, la Santé Grand public, la Santé Animale, Genzyme et
les Autres Produits Innovants. Au T4 2013, le chiffre d’affaires des plateformes de croissance a représenté 72,9% du chiffre d’affaires du Groupe
(2) U300, vaccin 6-en-1 PR5I (Etats-Unis), alirocumab, vaccin contre la dengue, lixisenatide (Etats-Unis), sarilumab, LixiLan, dupilumab, vaccin C. Diff
Croissance du C.A.(1) Croissance du BNPA(1)
Sanofi a renoué avec la croissance au 4ème trimestre 2013
6
(1) Croissance à taux de change constants (TCC)
(2) A données publiées, le chiffre d’affaires du T4 2013 s’est élevé à €8 457millions, en recul de -0,8%, et le BNPA des
activités du T4 était de 1,37 € en hausse de +17,1%
(3) A données publiées, le chiffre d’affaires 2013 est ressorti en baisse de -5,7% et le BNPA des activités en recul de -17,8%
€32,951m
-0,5%(3)
€5,05
-9,8%(3)
-29,0%
-18,5%
-9,0%
+30,8%
T2 2013 T1 2013
T4 2013
T3 2013
(2)
T2 2013 T1 2013
T4 2013 T3 2013
-6,3%
-2,8%
+0,6%
(2) +6,5%
Par trimestre(2)
Sur l’année 2013(3)
-2,8%
-6.3%
Sanofi anticipe de solides perspectives pour 2014
(1) En septembre 2013, la croissance du chiffre d’affaires s’est élevée à +6,1% à taux de change et structure constants.
Au T4 2013, la croissance du chiffre d’affaires a atteint +6,5% à TCC. 7
● En 2014, Sanofi s’attend à une solide performance
de ses plateformes de croissance, à lancer de
nouveaux produits et à préparer les lancements de
ses produits en phase avancée de développement
● Les plateformes de croissance représentent 73% du
chiffre d’affaires et Sanofi a renoué avec la croissance
depuis septembre 2013(1)
● De nouveaux lancements de produits sont en cours ou
imminents dans la plupart des activités de Sanofi et
plusieurs projets de R&D prometteurs ont avancé en 2013
● La création des plateformes de croissance et
l’évolution de notre portefeuille de R&D a
profondément transformé Sanofi en un acteur
biopharmaceutique majeur
1
2
3
4
Messages clés
8
1
2
3
• La période sept-déc 2013 marque le retour à la croissance
• En 2013, Sanofi a enfin franchi la falaise des brevets
4
• Les plateformes de croissance représentent désormais 73% du
chiffre d’affaires(1) contre 43% en 2008
(1) Les plateformes de croissance comprennent les Marchés Emergents, le Diabète, les Vaccins, la Santé Grand public, la Santé Animale, Genzyme et
les Autres Produits Innovants. Au T4 2013, le chiffre d’affaires des plateformes de croissance a représenté 72,9% du chiffre d’affaires du Groupe
(2) U300, vaccin 6-en-1 PR5I (Etats-Unis), alirocumab, vaccin contre la dengue, lixisenatide (Etats-Unis), sarilumab, LixiLan, dupilumab, vaccin C. Diff
• Le portefeuille de R&D a considérablement progressé en 2013
• 9 projets prometteurs sont à un stade avancé de développement(2)
• Sanofi maintient une croissance du dividende depuis 20 ans
Les plateformes de croissance ont progressé de +6,6%(1)
en 2013, représentant 72,5 % du chiffre d’affaires total
9
(1) Croissance à taux de change constants
(2) Monde moins Etats-Unis et Canada, Europe de l’Ouest, Japon, Australie et Nouvelle-Zélande
(3) Le périmètre du Genzyme comprend les unités Maladies rares et Sclérose en plaques
(4) Comprend les lancements de produits depuis 2009 qui ne font pas partie des autres plateformes de croissance listées ci-dessus :
Multaq®, Jevtana®, Auvi-Q™, Mozobil® et Zaltrap®
+18,7%
-0,1%
+5,2%
+25,9%
-5,3%
705 M€ +18,8%
+4,4%
3 716 M€
6 568 M€
3 004 M€
2 142 M€
10 957 M€
1 985 M€
CA 2013, croissance à TCC
Autres Produits Innovants(4)
Vaccins
Diabète
Santé Grand Public
Marchés Emergents(2)
Genzyme(3)
Santé Animale
10
(1) IMS MIDAS MAT Q3 2013
(2) IMF: 2010
Sanofi est la 1ère entreprise de santé
dans les Marchés Emergents(1)
Une des plus grandes forces de ventes dans les marchés émergents
Une présence historique et un portefeuille de produits diversifié
Un large réseau industriel dans les marchés émergents
Environ
23 000 représentants commerciaux
37
sites industriels
Présence commerciale dans environ
100 pays
80% de la population mondiale vit
dans les marchés émergents(2)
Diabète : vers une prise en charge globale
de la maladie
11
Et aussi…
®
Demain
● Nouvelle insuline expérirmentale U300 ● Combinaison fixe Lyxumia® / Lantus®
(1) IDF Atlas 6ème édition, International Diabetes Federation 2013
8 millions de patients utilisent
Lantus® dans le monde
Lantus®
N°1 mondial
des insulines
382 millions de personnes diabétiques dans le monde(1)
Plus d’1 milliard de doses de vaccins humains
produites en 2013
12
Plus de
500 Mio de personnes immunisées grâce à des vaccins Sanofi Pasteur tous les ans
N°1 sur le marché
des vaccins
grippe
● Vaccin contre la dengue
● Vaccin contre le Clostridium difficile
Demain
Une nouvelle année récord en
2013 :
215 millions de doses de vaccins grippe
vendues dans le monde
Et aussi…
● Une large gamme de vaccins
protégeant contre 20 maladies
13
Sanofi est numéro 3 de la Santé Grand Public au niveau mondial(1)
(1) Nicholas Hall & Company - MAT Décembre 2013
Chiffre
d’affaires 2013
dépassant la
barre des
3 Mds€
Un portefeuille diversifié
de marques fortes,
notamment dans :
• l’allergie
• la douleur
• le domaine
gastro-intestinal
• l’hygiène féminine
Marché OTC mondial :
> 90 milliards €(1)
Merial lance une nouvelle génération de produits contre
les puces et les tiques pour les animaux de compagnie
14
10 nouveaux produits majeurs pourraient
être lancés dans les 3 prochaines années
Gamme de produits
● Parasiticides
● Anti-infectieux
● Anti-inflammatoires
● Anti-ulcéreux
● Vaccins
N°1
Animaux de
compagnie
N°2
Espèces
aviaires
Nouveaux lancements de parasiticides
● Chiens
● Chats
● Maladie de Fabry
● Maladie de Gaucher
● Maladie de Pompe
15
Fort engagement de Genzyme
dans les maladies rares
soumis en Europe et
aux Etats-Unis
A SANOFI COMPANY
7 000 maladies rares identifiées dans le
monde dont 400 bénéficient d’un traitement(1)
N°1
mondial dans
les maladies
rares Maladies génétiques
(1) Global Genes Project
16
Genzyme : De nouvelles solutions pour les patients
atteints de sclérose en plaques
● Un traitement oral
novateur
● Lancé en Europe et aux
Etats-Unis
● Efficacité sans précédent
● Lancé en Europe
A SANOFI COMPANY
Plus de
2 Mio de personnes
atteintes de
sclérose en
plaques
Marché de la sclérose en plaques :
>10 Mds€
D’importantes nouvelles approbations et
soumissions de dossiers en 2013
HFHo : hypercholestérolémie familiale homozygote
(1) A la suite de la réception d’une lettre de réponse (Complete Response Letter) de la FDA fin déc. 2013,Genzyme prépare son appel auprès de l’agence 17
Aubagio® dans la sclérose en plaques (Europe)
Lemtrada® dans la sclérose en plaques (Europe)
Lyxumia® dans le diabète (Europe & Japon)
Zaltrap® dans le cancer colorectal (Europe)
Kynamro® dans la HFHo (Etats-Unis)
Fluzone® QIV vaccin grippe (Etats-Unis)
Hexyon®/Hexacima® vaccin 6-en-1 (Europe)
7 approbations en 2013
Cerdelga® dans la maladie de Gaucher
(Europe & Etats-Unis)
Lemtrada® dans la sclérose en plaques
(Etats-Unis)(1)
2 projets en cours d’enregistrement
Responsabilité sociale de l’entreprise :
L’accès à des soins de qualité pour tous
18
Pour que le droit à la santé devienne une réalité
Sanofi développe des
programmes favorisant l’accès
aux soins pour les populations
des pays en développement
Principaux domaines
thérapeutiques
pour l’accès aux médicaments
● Paludisme
● Tuberculose
● Maladies tropicales négligées
● Épilepsie
● Santé mentale
● Vaccins
Approche
• Information et éducation
• Des médicaments adaptés aux besoins des patients
• Politique de prix différenciés
• Programme de R&D pour l’innovation thérapeutique
• Expertise industrielle
Messages clés
19
1
2
3
• La période sept-déc 2013 marque le retour à la croissance
• En 2013, Sanofi a enfin franchi la falaise des brevets
4
• Les plateformes de croissance représentent désormais 73% du
chiffre d’affaires(1) contre 43% en 2008
(1) Les plateformes de croissance comprennent les Marchés Emergents, le Diabète, les Vaccins, la Santé Grand public, la Santé Animale, Genzyme et
les Autres Produits Innovants. Au T4 2013, le chiffre d’affaires des plateformes de croissance a représenté 72,9% du chiffre d’affaires du Groupe
(2) U300, vaccin 6-en-1 PR5I (Etats-Unis), alirocumab, vaccin contre la dengue, lixisenatide (Etats-Unis), sarilumab, LixiLan, dupilumab, vaccin C. Diff
• Le portefeuille de R&D a considérablement progressé en 2013
• 9 projets prometteurs sont à un stade avancé de développement(2)
• Sanofi maintient une croissance du dividende depuis 20 ans
De nombreuses données d’études cliniques ont permis
des progrès significatifs du portefeuille de R&D en 2013
Le programme de
Phase III EDITION
achevé avec
succès
Données positives
des études de
Phase III ENGAGE
et ENCORE
“Avancée clinique de
l’année” grâce à la
preuve de concept
dans l’asthme et la
dermatite atopique(1)
Les trois premiers
critères atteints dans la
première étude de
Phase III dans la
polyarthrite rhumatoïde
L’efficacité supérieure
chez les personnes
âgées prouvée par
une étude de Phase IV
à grande échelle
U300
Diabète
Cerdelga®
(eliglustat)
Maladie de Gaucher
Fluzone® HD
Vaccin grippe
Sarilumab
Arthrite rhumatoïde
Dupilumab
Dermatite atopique,
asthme
Résultats positifs de la
première étude de
Phase III du
programme ODYSSEY
Alirocumab
Hypercholestérolémie
20 (1) Désigné “Avancée clinique de l’année 2013” (“Clinical Advance of the Year 2013”) par Scrip Intelligence
9 projets en développement avancé
potentiellement soumis pour approbation en 2014-2018(1)
● U300
● Lixisenatide
● LixiLan
21
● Sarilumab
Arthrite rhumatoïde
● Dupilumab
Dermatite atopique
et l’asthme
Vaccins
Maladies auto-
immunes
Diabète
Cardio- vasculaire
● Alirocumab
Hypercholestérolémie
● Vaccin 6-en-1 PR5I
● Vaccin Dengue
● Vaccin Clostridium
Difficile
Soumission : T2 2014
Soumission aux États-Unis : 2015
Soumission aux États-Unis : fin 2015
Premières soumissions : 2015
Début de Phase III dans la
dermatite atopique : S2 2014
Soumission : 2015
Soumission aux États-Unis : T3 2014
Résultats de Phase III : S2 2014
Fin des études de Phase III : fin 2017
(1) Les échéances indiquées sont celles prévues par Sanofi à la date de rédaction de la présentation
Messages clés
22
1
2
3
• La période sept-déc 2013 marque le retour à la croissance
• En 2013, Sanofi a enfin franchi la falaise des brevets
4
• Les plateformes de croissance représentent désormais 73% du
chiffre d’affaires(1) contre 43% en 2008
(1) Les plateformes de croissance comprennent les Marchés Emergents, le Diabète, les Vaccins, la Santé Grand public, la Santé Animale, Genzyme et
les Autres Produits Innovants. Au T4 2013, le chiffre d’affaires des plateformes de croissance a représenté 72,9% du chiffre d’affaires du Groupe
(2) U300, vaccin 6-en-1 PR5I (Etats-Unis), alirocumab, vaccin contre la dengue, lixisenatide (Etats-Unis), sarilumab, LixiLan, dupilumab, vaccin C. Diff
• Le portefeuille de R&D a considérablement progressé en 2013
• 9 projets prometteurs sont à un stade avancé de développement(2)
• Sanofi maintient une croissance du dividende depuis 20 ans
2,40€
2012
2,80€
2008
2,20€
2009 2011
2,77€
2010 2013
2,50€ 2,65€
23
Sanofi maintient un retour à l’actionnaire élevé
● Dividende proposé de €2,80 par
action pour les résultats 2013(1)
● Hausse du dividende pour la 20ème
année consécutive
● Taux de distribution d’environ 55%
● Taux moyen de croissance du
dividende d’environ 5% sur la période
2008-2013(2)
● >€1,6 milliard de rachats d’actions en
2013(3)
● Rendement total pour l’actionnaire de
98,9% sur la période sept. 2008 -
déc. 2013(4)
(1) Sera soumis pour approbation à l’Assemblée Générale des Actionnaires le 5 mai 2014
(2) Taux moyen de croissance du dividende de 4,9% sur la période 2008-2013
(3) 1 641 m€ d’actions rachetées en 2013
(4) Retour à l’actionnaire pour la période allant du 1er septembre 2008 au 1er décembre 2013 - Analyse tirée de Factset
Evolution du dividende
● Nos publications dédiées aux actionnaires individules
● Carnet de l’actionnaire
● Lettres aux actionnaires
● Mémentos
● Un site Internet riche et pratique
● Un espace dédié pour les actionnaires individuels www.sanofi.com/actionnaires
● Application mobile dédiée à l’actualité financière du Groupe
● Disponible dans l’App Store et bientôt sur Google Play
Une information transparente des actionnaires
24
Des rencontres régulières
● 6 réunions d’actionnaires en France en 2014
● 27 mars : Mulhouse
● 13 mai : Strasbourg
● 10 juin : Lyon
● 16 septembre : Nice
● 25 septembre : Dijon
● 15 décembre : Biarritz
● Salon Actionaria, Paris
● 21-22 novembre
● Palais des Congrès
● Comité Consultatif des Actionnaires Individuels
● 10 membres
● 4 réunions/an
25
29 avril 2014 Résultats du
1er trimestre
5 mai 2014 Assemblée
générale
Pour plus d’informations :
www.sanofi.com/actionnaires
SANOFI – Relations Actionnaires
54, rue La Boétie
75008 Paris
France
Numéro vert : 0 800 075 876
26
Top Related