LA TRANSACTION VITICOLE

Dans le bordelais

« Invest in Bordeaux Châteaux» Banker’s Club, Thurs 29 May 2014– 10H00

VITI TRANSACTIONS

damien.mounet@vititransactions.com

+33(0)6 50 39 69 56

audrey.duchand@vititransactions.com

+33(0) 984 207 565

DAMIEN MOUNETGérant Associé

AUDREY DUCHANDRelation clientInternational

VITI TRANSACTIONS EXPERIENCE

Déjà plus d’une cinquantaine de transactions effectué par notre équipe sous la structure « Square Viti ».Quelques exemples: CHÂTEAU BRANDA – CHÂTEAU LA COMMANDERIE – CHÂTEAU GRAND BRANET – CHÂTEAU TILLEDE – CHÂTEAU LAURETTE – CHÂTEAU MEILLAC – CHÂTEAU MILLAU MONTLABERT – CHÂTEAU HAUT PEYROUS – CHÂTEAU DU CAYRES – CHÂTEAU YON LAVALLADE…

AOC: ST EMILION – GRAVES – POMEROL – LALANDE DE POMEROL– BORDEAUX

COTES DE BORDEAUX – ST CROIX DU MONT – VAYRES - SAINT ESTEPHE - …

LA TRANSACTION VITICOLE

S O M M A I R E :

L’AVIS DE VALEUR

Organisation des différentes AOC, estimation de la valeur d’une propriété

ANALYSE DE PROJET

LE PROCESS DE LA TRANSACTION

ORGANISATION DES AOC

REGIONS AOC + AOC -

RIVE GAUCHEMEDOC-SAUTERNES-GRAVES

SAINT JULIENPAUILLACMARGAUXPESSAC LEOGNAN

MOULISLISTRACMEDOC / HAUT MEDOCSAUTERNESGRAVESSTE CROIX DU MONT

RIVE DROITEST EMILION – POMEROL -FRONSAC

POMEROLSAINT EMILION GD CRU

LALANDE DE POMEROLST EMILION SATELLITESFRONSAC

BORDEAUX – COTES DE BORDEAUX

COTES DE BORDEAUX Castillon, Blaye, Francs…BORDEAUX

Tableau à titre indicatif ne validant pas les caractères de tous les produits existant sur l’AOC concerné.

VALEURS MOYENNES €/HA

QUELQUES EXEMPLES: vignes plantées, en bonne état, d’âge

moyen.

SAINT JULIEN 1.000.000 PAUILLAC 2.000.000 POMEROL 900.000 PESSAC LEOGNAN 400.000 SAINT EMILION 200.000 MEDOC 40.000 BLAYE COTES DE BORDEAUX 18.000 BORDEAUX ROUGE 15.000

Source/ SAFER 2013

ESTIMATION DE VALEUR

VALEUR DE BASEValeur moyenne de l’AOC (basée sur les statistiques de vente de l’AOC et sur la comparaison avec des biens similaires

vendus sur l’AOC)+

AUDIT Audit de la propriété (par des experts)

+EFFET COUP DE COEUR

VUE GENERALE DE L’OPERATION:

1- AUDIT TECHNIQUE:- Description des différents éléments

composant l’exploitation (parcelles(CVI), densité, situation, état…

- Description des bâtiments et conformité (effluents…)

- Description des installations viticoles et vinicoles

- Etude des stocks (quantité, qualité…) courtier assermenté

- Inspection environnementale des chais PCP/TCA ; amiante; plomb, termites, installations classées…

VUE GENERALE DE L’OPERATION:

2 - LECTURES COMPTABLES ET FINANCIERES:

- Analyse des comptes (-/+) cohérences des données- Prix de revient des stocks, couts de production- Préparation d’un business plan solide- Anticiper et provisionner les investissements

VUE GENERALE DE L’OPERATION:

3 - ANALYSE LEGALE, FISCALE ET SOCIALE:

Vérifications des éléments suivants: - Organisation juridique

- Titres de propriété- Contrats en place (exclusivité de

marché…)- Régimes fiscaux- Contrats de travail, procédures

EXEMPLES DE PRIX

Cas de 3 propriétés familiales en AOC ST EMILION GRAND CRU

Petit château +10ha de vignes en bon état + chai

1ère propriété: basique

2.150 000€ (FAI)* 2ème propriété: très bon terroir

4.800 000€ (FAI)* 3ème propriété: voisin de propriétés prestigieuses°:

de12M€ à …(FAI)*° St Emilion Grand Crus classés, beaucoup de points qualitatifs

*valeur quide

VOTRE PROJET

Votre choix d’investissement dépend de votre budget mais aussi de vos projet.

Chaque projet inclus des besoins différents et donc différents coûts.

Votre propriété idéale peut se trouver sur n’importe quelle AOC.

ANALYSE RIOUREUSE DES BESOINS DU CLIENT

DIFFERENTS DOCUMENTS/ETAPES

MANDAT DE VENTE: ce mandat concrétise les conditions validées par les parties: prix, durée (3mois avec tacite reconduction sur 12mois. Honoraires à la charge de l’acquéreur.

MANDAT DE NEGOCIATION/OFFRE: il marque simplement l’intérêt de l’acquéreur pour le biens. Attention aux termes ! Honoraires acquéreur

COMPROMIS DE VENTE: il grave les termes et conditions

PROMESSES UNILATERALES DE VENTE/ACHAT : engagement avec options = deviendront synallagmatiques après levé d’options.

ACTE NOTARIE : vente immobilière = vente définitive

ACTE DE CESSION DE PARTS SOCIALES : vente définitive avec ordre de mouvement. ( Notaire ou Avocat)

EXEMPLES DE PROJETS:

OENOTOURISME:MAISON + DEPENDANCES + PETITE SURFACE DE VIGNESBelle propriété de caractère composée de trois maisons habitations permettant une activité d’oenotourisme.

L’ensemble de 3 maisons d’habitations situées au cœur du vignobles est l’atout principal de cette propriété. Le vin produit dans les 2àha de vignes n’en demeure pas moins un vin de qualité et bénéficie d’une bonne réputation en AOC Bordeaux.

REF:10014 PRIX (FAI): 2.730.000€

Maison principale

Maison pour location touristique

Vignoble

EXEMPLES DE PROJETS:

PRODUCTION: MAISON + CHAI DE QUALITE+ GROS VOLUME DE PRODUCTIONBelle propriété avec chai et cave de stockage. 42 ha de vignes. Environ 230 000 bouteilles/an.

Possibilité de division en 2 produits: AOC FRONSAC et BORDEAUX SUPERIEUR

REF: 10008 – 10009 PRIX: 1.890.000€ + 2.190.000€

Maison d’habitation

Cuves Inox thermorégulées Vignobles

EXEMPLES DE PROJETS:

CHATEAU:The dream of living in a beautiful castle overlooking a vineyard is accessible with this estate.

This castle has been a privileged place for COTES DE BORDEAUX AOC vines for more 200 years on more than 30ha.

Huge restructuring of the vineyard and buildings have been undertaken (vat-house, barrel storehouse…)

REF: 10006 PRX FAI: 3.360.000€

PROCESS OF A TRANSACTION

IDENTIFICATION of interlocutors and key players

PRESENTATION of the propriety CONNEXIONS ACCOMPANYING on the propriety ASSISTANCE for legal procedures MAINTENANCE of dialogue between

stakeholders ANALYSIS within time: SUCCES … ou ADVICE after the transaction…

LEGAL PROCEDURES

ENREGISTREMENT AOC SAFER:

The investor relies on the safer to assess the validity of your investment project

SAFER fees - The investor chooses not to rely on SAFER

equal fees will be charged as notary taxes that wouldn’t have been charged with the SAFER intervention.

TRACFIN

Professionals have the obligation to check investors’ identity and reliability.

UNE BONNE OPERATION !

ETRE ENTOURE PAR DES EXPERTS DE LA TRANSACTION VITICOLE

MENER SERIEUSEMENT LES AUDITS ET INVESTIGATIONS

CONSERVER UN DIALOGUE RESPECTUEUX

ETRE REALISTE FACE AU PROJET SAVOIR FAIRE DES CONCESSIONS CONNAÎTRE SES LIMITES SANS PASSIONS

Merci de votre attention

124 QUAI DES CHARTRONS 33300 BORDEAUX

37 PLACE ABEL SURCHAMP 33500 LIBOURNE

VITITRANSACTIONS.COM

SARL VITI TRANSACTIONS ASSOCIES (Filiale de la Caisse Régionale de Crédit Agricole d’Aquitaine) dont le siège social est

124 Quai des Chartrons 33300 BORDEAUX, société à responsabilité limitée au capital de 50 000€, inscrit au Registre du Commerce et des Sociétés de Bordeaux sous le numéro 798 091 096, titulaire de

la carte professionnelle n° 33063-3420 portant mention «Transactions sur immeubles et fonds de commerce et gestion

immobilière» délivrée par la Préfecture de la Gironde et garantie par la CAMCA 75008 PARIS